La tendencia sesgada de las llamadas de Bitcoin sugiere un nuevo aumento de precios mientras el Optimism los ETF al contado impulsa a BTC

Un indicador utilizado por los operadores de opciones para predecir la dirección de Bitcoin [BTC] ahora muestra el sesgo alcista más fuerte en 31 meses.

Bitcoin25-deltaLa asimetría entre opciones call y put a un mes, que evalúa el precio relativo de las opciones call y put con vencimiento en cuatro semanas, ha superado el 10%, alcanzando su nivel más alto desde abril de 2021, según datos de Amberdata. En otras palabras, la demanda de opciones call o apuestas alcistas está superando a la de put, lo que ofrece protección contra caídas.

Con Optimism sobre los ETF al contado Después de que BTC superó los USD 36.800 el jueves, los inversores probablemente dejaron de vender opciones de compra por encima del precio al contado de la criptomoneda, una estrategia popular para generar un rendimiento adicional además de las tenencias de monedas.

Mientras tanto, los especuladores podrían estar comprando opciones de compra para obtener una exposición alcista apalancada. Las desviaciones entre opciones de compra y venta de mayor duración también muestran un sesgo hacia una fortaleza continua del BTC durante dos, tres y seis meses.

Una opción de compra otorga al comprador el derecho, pero no la obligación, de adquirir el activo subyacente a un precio predeterminado en una fecha específica o antes de ella. Un comprador de opciones de compra es implícitamente optimista respecto al mercado. Una opción de venta otorga el derecho a vender.

Los operadores se han apresurado a comprar opciones de compra durante las últimas semanas, lo que ha dejado a los creadores de mercado con una exposición neta corta significativa por encima de los $36,000. Con precios por encima de dicho nivel, es probable que los creadores de mercado compren la Criptomonedas para ajustar su exposición neta a neutralidad de mercado, sin darse cuenta. acelerando el Rally.