Isang Nanunungkulan ang Pumasok sa Disruption Game

Higit pa sa katanyagan ng pamumuhunan sa mga digital na asset, naiisip ng mga futurist Technology ng blockchain bilang isang disrupter na nakahanda upang muling hubugin ang buong industriya ng Finance at pamumuhunan mula sa itaas hanggang sa ibaba - at ito maaaring hindi malayo ang hinaharap gaya ng naisip natin noon.

"Kung gusto mong malaman kung ano ang bumababa sa pike, ito ay isang napakalaking halaga institusyonal at high-net-worth capital,” sabi ni Alex Lemberg, CEO ng Nimbus Platform, isang desentralisadong Finance (DeFi) serbisyo sa pamumuhunan na nag-aalok ng isang serye ng mga diskarte sa pagbuo ng kita. "Iyon ay hindi kinakailangang pagbabago, ngunit iyon ay nagsasabi na ang merkado ay lumalaki mula sa isang pananaw sa pagkatubig."

Ang artikulong ito ay orihinal na lumitaw sa Crypto para sa Mga Tagapayo, lingguhang newsletter ng CoinDesk na tumutukoy sa Crypto, mga digital na asset at sa hinaharap ng Finance. Mag-sign up dito upang matanggap ito tuwing Huwebes.

Ngunit ang lumalagong merkado ay mismong nagtutulak ng pagbabago, sabi ni Lemberg, na pinangalanan ang non-fungible token (NFT) espasyo bilang ONE lugar na pinagmamasdan niyang mabuti.

“Maaari na naming i-fractionalize ang anumang bagay gamit ang isang NFT, at nagbibigay-daan ito sa amin na kumuha ng anumang pisikal na asset na lubos kaming nagtitiwala sa trajectory ng pagpepresyo sa loob ng susunod na 50-100 taon at i-fractionalize ang panganib ng pagmamay-ari at gawin itong likido upang maipagpalit ito ng mga tao kahit kailan nila gusto,” sabi ni Lemberg. “Napakalaking innovation dahil ganyan ang paggana ng stock, BOND at commodities Markets – ngayon ay makikita mo ang mga kotse, relo, sining at pisikal na asset na gumagapang at unti-unting magsisimulang mag-trade sa parehong paraan."

Ang pangitain ni Lemberg ay isa pang hakbang na mas malapit sa katotohanan. Noong nakaraang linggo, inanunsyo ng tradisyunal na asset manager na WisdomTree na ito ay paglulunsad ng WisdomTree PRIME, isang digital wallet na gagawing available sa mga mamumuhunan sa pamamagitan ng isang mobile app.

Ano ang pitaka ng WisdomTree?

Tulad ng anumang digital wallet, Binibigyang-daan ng WisdomTree PRIME ang mga mamumuhunan na bumili, humawak, mag-ipon at gumastos mga digital asset, sabi ni Will Peck, pinuno ng mga digital asset para sa WisdomTree.

"Para sa amin, iyon ay maaaring mangahulugan ng Bitcoin, iyon ay tiyak na ang kaso para sa maraming mga mamumuhunan, ngunit ito ay nangangahulugan din ng iba pang mga tokenized na bersyon ng mga pangunahing asset, tulad ng blockchain-enabled na mga pondo na maaaring mamuhunan sa mga mahalagang papel," sabi ni Peck, na idinagdag na ang WisdomTree ay nasa proseso ng paglulunsad ng isang linya ng mga naturang produkto. Ang kumpanya ay hinahabol din ang tokenized gold, real property at cash. “Iniisip namin ito bilang nag-aalok ng isang neobank-tulad ng karanasan sa isang digitally native na wallet.”

Ang resulta ay isang alok na hindi katulad ng anumang kasalukuyang available sa mga mamumuhunan, sabi ni Peck, kung saan makikita nila ang kanilang Cryptocurrency, iba pang mga digital asset, stock, bond, real property at banking asset sa loob ng parehong arkitektura at parehong karanasan ng user.

Ang WisdomTree ay marahil pinakamahusay na kilala bilang isang exchange-traded fund (ETF) sponsor, sabi ni Peck.

"Tinatanong namin kung magagawa namin sa ETF ang ginawa ng ETF sa mutual fund," sabi niya. "Tinanong namin ang aming sarili kung mayroong ilang uri ng superyor Technology na maaaring kumilos bilang isang wrapper para sa mga produkto at uri ng mga exposure, at medyo mabilis kaming nakarating sa Crypto at blockchains para doon."

Ang Peck at WisdomTree ay dumating sa konklusyon na ang pag-isyu at pagmamay-ari ng mga asset sa blockchain ay mapapabuti ang karanasan ng gumagamit dahil binabawasan nila ang mga gastos at pinapataas ang mga opsyon na magagamit sa mga mamumuhunan.

Isang puwersang nagkakaisa

Sa tradisyunal na mundo, halimbawa, ang mga pagbabayad, pagbabangko at mga Stacks ng Technology sa pamumuhunan ay pinananatiling hiwalay, ngunit ipinakita ng mga cryptocurrencies na gusto ng mga tao ang pagkakaroon ng lahat ng tatlong konsepto na binuo sa isang pinag-isang arkitektura -mga token tulad ng Bitcoin at eter ay may kakayahang magsilbi sa lahat ng tatlong layunin.

Katulad nito, kapag ang mga securities ay ipinagpalit, kadalasan ay mayroong "napakalaki" na bilang ng mga katapat at tagapamagitan na kasangkot, sabi ni Peck, ngunit sa paglipas ng panahon ay aalisin o pagsasama-samahin ng blockchain ang mga entity na iyon at mag-aalok sa mga user ng higit na transparency sa mga gastos.

"Naniniwala kami na maraming kahusayan at benepisyo ng consumer ang makukuha mula sa pinag-isang karanasan ng user," sabi niya. "Sa hinaharap, mag-aalok kami ng mga bagong serbisyo at uri ng mga asset na makakatulong sa pag-alis ng mga tagapamagitan at babaan ang gastos para sa mga tao."

Kabaligtaran sa mga wallet na inaalok ng mga palitan ng Cryptocurrency tulad ng Coinbase, Gemini at Crypto.com na nagbibigay sa mga mamumuhunan ng access sa malalaking listahan ng mga asset ng Crypto , ang WisdomTree ay mag-aalok ng isang na-curate na karanasan.

Naniniwala si Peck na ang Technology ng blockchain ay magpapatuloy sa prosesong sinimulan ng mga technologist sa pamumuhunan tulad ni Charles Schwab sa paggawa ng pamumuhunan na mas mura, mas madali at mas malawak na magagamit.

Sa kalaunan, ang WisdomTree ang magdadala nito Technology sa mga tagapayo sa pananalapi.

"Nagsisimula kami sa tingian dahil iyon ang landas na sa tingin namin ay may pinakamaraming kahulugan upang simulan ang aming paglalakbay, ngunit hindi kami humihinto doon," sabi ni Peck. "Magkakaroon kami ng isang institutional na portal ng user sa paglipas ng panahon at maglilingkod sa mga institusyonal na kliyente pati na rin sa mga advisory firm. Magpapalawak kami sa 2022 at 2023 upang maiangkop ang alok na ito sa mga financial advisors."

Ang WisdomTree ay sabay na nagpapatuloy sa pagtugis nito sa a spot Bitcoin ETF, sabi ni Peck.

'Tokenize ang mundo'

Ngunit ang mga nag-iisip ng DeFi tulad ni Lemberg ay naniniwala na ang pinakamalaking potensyal ay namamalagi sa pag-tokenize ng anumang investable asset.

"T isang instrumento na naimbento sa nakalipas na 100 taon na T ma-tokenize," sabi niya.

Idinagdag ni Lemberg na kahit na ang tokenization ay maaaring magpakita ng isang mas mahusay na paraan ng paggawa ng mga bagay, malamang na T nito mapapalitan ang kasalukuyang industriya ng pananalapi.

Sa ONE bagay, karamihan sa pamumuhunan at pagbabagong darating sa blockchain ay magmumula sa mga institusyon tulad ng mga bangko at tradisyunal na asset manager tulad ng WisdomTree, sabi ni Lemberg.

"Dahil mayroon na silang ilan sa mga pinakamahusay na mapagkukunan ng teknolohiya doon, sila pa rin ang magiging pinakamalaking manlalaro, kahit na sa blockchain," sabi niya. "Walang ganap na pag-aalala na ang blockchain ay makikipagkumpitensya sa bawat bangko, asset manager at hedge fund sa planeta, ang kanilang kakayahang mag-deploy ng Technology at pananaliksik ay mas mature kaysa sa anumang nakikita natin sa DeFi space."

Sa halip, ang malaking pagkagambala ay magmumula sa blockchain na magbibigay-daan sa mas maraming kalahok sa sistema ng pananalapi.

"Bilang isang taong dumaan sa ilang mga Events sa desentralisasyon sa Finance sa nakalipas na 30-plus na taon, sasabihin ko sa iyo na sa simula ay magiging mahirap ito," sabi ni Lemberg. "Noong nagsimula ako T ka makapag-trade ng isang equity o isang opsyon sa iyong sarili, kailangan mo muna akong tawagan. Kung gusto mong malaman kung ano ang isang quote, kailangan mong tawagan ako. Karamihan sa iyong kakayahang makakita ng isang quote ay lumabas araw-araw sa Investor's Business Daily o The Wall Street Journal."

"Kapag ang kakayahang makita ang mga Markets sa kalakalan sa real time sa iyong computer, kapag nakuha mo ang kakayahang i-bypass ang mga serbisyo ng brokerage at i-trade nang mag-isa, ang parehong mga bagay ay malawakang desentralisasyon sa halaga ng trilyong dolyar," patuloy niya.

"Ngayon isipin kung ano ang aming pinapanood ngayon. Mayroon bang talagang nakakagambala sa investment banking? Hindi, ito ay naging isang malaking positibo para sa kanila. Ngunit para sa mga indibidwal na mamumuhunan, magkakaroon ng isang malaking kurba ng pag-aaral.”