Institusyonal na DeFi Enabler? Sinisiyasat ng Data Firm Kaiko ang Liquidity ng DEX Gamit ang Bagong Produkto

Ang pagkuha ng isang mas malinaw na larawan ng kung ano ang nangyayari sa loob ng mga kumplikadong larangan tulad ng desentralisadong Finance (DeFi) ay malamang na nasa isip ng maraming mamumuhunan sa ngayon.

Tinutugunan ng provider ng data ng Cryptocurrency na nakabase sa Paris na Kaiko ang pangangailangan sa paglulunsad ng isang decentralized exchange (DEX) liquidity pool data feed, na sumusukat sa lalim ng liquidity sa mga DeFi majors tulad ng Uniswap, Sushiswap, Curve Finance at Balancer.

Ang pangangalakal sa tradisyonal Finance o sa mga sentralisadong palitan sa pamamagitan ng mga API ay nagbibigay ng window sa kung ano ang nangyayari sa isang order book – isang bagay na hindi lamang nawawala sa mga desentralisadong palitan, ngunit medyo mahirap ding makuha, paliwanag ng pinuno ng produkto ng Kaiko na si Bediss Cherif.

Kaiko, na nagtaas ng $24 milyon na round ng pagpopondo noong Hunyo ng nakaraang taon, nakapagbigay na ng data ng kalakalan para sa apat na pangunahing palitan ng DEX, na nakuha mula sa mga pampublikong transaksyon sa blockchain. Ang pagsukat ng liquidity at mga reserbang token sa mga platform tulad ng Uniswap ay nagsasangkot ng pag-decode ng mga programa, o mga matalinong kontrata, na namamahala sa pagtutugma ng order sa mga DEX na iyon.

"Ang mga Uniswap [bersyon] 3 smart contract, halimbawa, ay may kasamang maraming logic at mathematical na panuntunan sa paligid ng upper boundary at lower boundary na talagang naka-embed sa code ng smart contract at hindi ipinapakita sa chain," sabi ni Cherif sa isang panayam. "Upang makabuo ng tamang market data feed, kailangan mong hindi lamang makuha ang data ng event on-chain, kundi pati na rin upang ganap na i-reverse-engineer ang matalinong kontrata at ang mga panuntunan nito."

Pati na rin ang pag-decipher kung ano ang nangyayari sa loob ng isang DEX, si Kaiko, na ang data ng Crypto market ay konektado sa InterContinental Exchange (ICE) network sa unang bahagi ng taong ito, ay nagliligtas din sa mga institusyon ng sakit ng ulo ng pagkakaroon ng pagpapatakbo ng isang Ethereum node, sabi ni Cherif.

"Dahil nakakonekta ang Kaiko sa pandaigdigang network ng ICE, nangangahulugan iyon na anumang institusyon na mayroong server sa isang ICE data center ay maaaring makakuha ng real-time na data ng merkado ng Uniswap liquidity nang direkta sa kanilang imprastraktura nang hindi nagpapatakbo ng node," sabi niya.