Crypto pour les conseillers : édition post-électorale

Le 47e président des États-Unis sera Donald Trump, et le Bitcoin a atteint un nouveau record historique lors du décompte des votes.

Dans le numéro d’aujourd’hui,Jason Leibowitz Hashnote LOOKS les politiques de Trump, comment elles pourraient avoir un impact sur l'industrie de la Crypto et comment le marché réagit déjà aux résultats.

Alors, Roshan Dharia, PDG de Paxful, répond aux questions sur la Crypto et l'environnement réglementaire dans Demandez à un expert.

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Répercussions électorales : comment les Marchés des Crypto ont intégré la victoire de Trump

Le soir des élections, le 5 novembre, le Bitcoin a atteint un sommet historique, dépassant les 75 000 dollars, Trump ayant remporté la victoire. Avec une victoire écrasante des républicains au Congrès, ce résultat est perçu par la communauté Crypto comme le plus favorable aux actifs numériques. Le soutien affiché de Trump aux Crypto, ainsi que ses critiques de la position restrictive de la SEC, ont alimenté les attentes d'un environnement réglementaire propice à l'innovation et à la croissance. La réaction rapide du marché, avant même le déclenchement des élections, souligne le rôle des cryptomonnaies comme baromètre permanent des Événements majeurs.

Source: TradingView

Gains historiques et changements réglementaires

Alors que les résultats des élections tombaient, le Bitcoin a connu une forte hausse, porté par les attentes de clarté réglementaire et d'un environnement plus favorable sous l'administration Trump. Trump, qui a vivement encouragé l'innovation et critiqué la gestion de la réglementation des Crypto par le président de la SEC, Gary Gensler, devrait apporter la clarté tant attendue à la Juridique aux actifs numériques.

Cette hausse reflète la confiance croissante des institutions. Avec une valorisation proche de 2 500 milliards de dollars – stimulée par les ETF Bitcoin et Ether cette année – les Crypto deviennent rapidement une allocation institutionnelle CORE . Leur forte liquidité et leurs échanges 24h/24 et 7j/7 positionnent les Crypto comme un indicateur immédiat du sentiment mondial, comme l'a illustré la nuit des élections.

Le pouvoir prédictif de Polymarket

Les Marchés de prédiction basés sur la blockchain, comme Polymarket, ont introduit un nouveau niveau de précision dans les prévisions électorales, surpassant souvent les sondages traditionnels. Les cotes de Polymarket penchaient systématiquement en faveur de Trump, offrant un indicateur précoce et plus précis de l'opinion publique. Le soir de l'élection, alors que Trump était en tête des grands électeurs, les chances de victoire de Polymarket atteignaient 90 % – avant même qu'il ne franchisse le seuil critique des 200 voix, en route vers les 270 requises.

Avec plus de 3,2 milliards de dollars misés sur l'issue des élections, Polymarket a joué un rôle essentiel dans les prédictions à enjeux élevés. Ses cotes, validées par les utilisateurs, se sont révélées exceptionnellement fiables, soulignant le potentiel des Marchés de prédiction décentralisés comme outils puissants, voire supérieurs, pour la prévision des événements.

Source: Protos

Source: Polymarché

Comme le montre le graphique Polymarket ci-dessus, la victoire du président Trump était déjà anticipée quelques heures avant qu’elle ne soit officielle.

La Crypto comme indicateur de marché en temps réel

Cette élection n'est T la première fois que les Marchés des Crypto réagissent fortement aux événements politiques. Après l'échec de la tentative d'assassinat contre Trump le 13 juillet, le Bitcoin a progressé de plus de 12 % ce week-end-là, tandis que les Marchés traditionnels restaient fermés. Cette flambée des prix reflète la confiance du marché dans la résilience de Trump, renforçant sa candidature auprès des investisseurs et des électeurs.

Les réactions du Bitcoin lors des moments clés illustrent le rôle unique des cryptomonnaies comme indicateur en temps réel. Contrairement aux actifs traditionnels, les transactions Crypto captent et reflètent en continu et instantanément les fluctuations mondiales. Le Rally de la nuit électorale illustre comment les Crypto agissent comme un indicateur rapide de l'évolution des Événements.

Une nouvelle ère pour la DeFi

Avec l'anticipation d'une réforme réglementaire, la convergence entre la TradFi et la DeFi est désormais en cours. Le Bitcoin, souvent appelé « or numérique », a historiquement conservé sa place de réserve de valeur non génératrice de revenus, à l'instar de l'or physique. Cependant, grâce à sa nature numérique, le Bitcoin s'est libéré des limites d'une réserve de valeur traditionnelle. Des stratégies avancées comme le jalonnement, le wrapping et des innovations en matière de coffres-forts d'options numériques ont transformé le Bitcoin , autrefois actif passif et à conserver, en un actif générateur de rendement.

Ces stratégies d'amélioration du rendement apportent une nouvelle dimension au Bitcoin, offrant des flux de revenus et un potentiel de rendement accru – une évolution inimaginable avec l'or traditionnel. Cette maturation des mécanismes de génération de rendement marque un changement significatif, encourageant de nouveaux afflux de capitaux et stimulant l'innovation dans les actifs numériques pour les investisseurs institutionnels et particuliers.

-Jason Leibowitz, responsable de la gestion de patrimoine privée, Hashnote

Demandez à un expert

Q. Que pensez-vous de la saison houleuse des élections présidentielles américaines, du point de vue d'un vétéran de la Crypto ?

Il a fallu près d'une décennie et demie pour que les Crypto soient intégrées aux débats politiques sérieux et, surtout, aux débats politiques. Toute cette histoire de « Far West » et d'« argent magique sur Internet » appartient au passé.

De nombreux politiciens qui ont porté des allégations sans fondement contre la Crypto sont désormais parmi ses plus fervents partisans et alliés.

Donald Trump, par exemple, a parcouru un long chemin depuis qu’il n’était pas un « fan du Bitcoin et des autres cryptomonnaies » jusqu’à conseiller aux gens de Bitcoin Nashville de « ne jamais vendre » leurs Bitcoin.

Les démocrates et la vice-présidente Kamala Harris, candidate démocrate, ont également signalé une position plus ouverte sur la Crypto, s'éloignant de l'approche réglementaire combative de l'administration Biden envers l'industrie.

Dans le même temps, Fairshake PAC, Coinbureau et d’autres organisations de lobbying du Web3 sont devenues politiquement influentes et extraordinairement bien financées au fil du temps et prétendent désormais parler au nom d’environ 50 à 90 millions de détenteurs de Cryptomonnaie basés aux États-Unis.

Tout cela est excellent pour l’adoption à court terme, et avec l’intérêt et la confiance des consommateurs dans les actifs numériques qui continuent de croître, nous nous attendons à ce que les candidats et, à terme, les régulateurs orientent les États-Unis vers une voie progressivement plus favorable à la cryptographie après novembre.

Q. Les politiciens américains sont-ils généralement pour ou contre les cryptomonnaies ? Comment voyez-vous l'évolution des réglementations locales ?

Au-delà des partis, les politiciens américains affichent un enthousiasme partagé et une aversion pour les Crypto, la Juridique nationale récente étant principalement définie par deux des critiques les plus virulentes du secteur. Aujourd'hui, le secteur des Cryptomonnaie étant désormais si politiquement organisé, les deux partis se montrent de plus en plus favorables aux cryptomonnaies afin de WOO les électeurs avant les élections de novembre.

Nous devrions continuer à miser sur nos propres intérêts politiques même après le jour des élections, car la menace de concurrence réglementaire entre des pays comme Singapour, la Chine ou les Bahamas attire des entreprises du Web3 potentiellement milliardaires en provenance des Marchés américains.

En tant que pionniers dans ce domaine, nous défendons de nombreux objectifs CORE de la cryptomonnaie – la décentralisation, l’autonomie personnelle, la Politique de confidentialité, la liberté d’association – qui sont au CORE des mêmes valeurs inscrites dans notre Constitution.

Q. Quelles sont les prochaines étapes pour les acteurs du secteur dans ce contexte réglementaire ? Comment doivent-ils se préparer ?

Politiquement, les choses sont assez bruyantes, il est donc important de distinguer le signal du bruit.

Par exemple, l'approbation par la SEC des ETF BTC et ETH a autant d'importance politique que les promesses contenues dans le manifeste de chaque parti. On peut en dire autant des décisions de justice favorables ou défavorables aux entreprises de Cryptomonnaie par rapport aux régulateurs américains, comme dans le cas de Ripple, Kraken et maintenant Uniswap et Consensys.

La participation institutionnelle a augmenté en raison à la fois d’une confiance accrue dans les actifs Crypto fondamentaux et de nouveaux outils financiers permettant d’accéder à ces actifs.

Parallèlement, les nouvelles consolidations dans l'espace Web3 font des plus grandes entreprises du Crypto les seuls fournisseurs d'outils destinés aux clients institutionnels et particuliers. À mesure que ces groupes d'acheteurs nationaux seront pleinement servis, il deviendra important pour les grandes entreprises américaines du Web3 et de la fintech de se tourner vers d'autres marchés que leur marché local.

Les entreprises et La rédaction du Web3 sont les mieux placés pour tirer parti de la nature sans frontières et sans banque des crypto-monnaies, faisant de l'expansion sur des Marchés d'actifs numériques en croissance rapide comme le Vietnam, la Colombie ou le Kenya une opportunité majeure.

-Roshan Dharia, PDG de Paxful

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