Влияние стейкинга эфира на рынок деривативов цифровых активов

Мнения и взгляды авторов являются их собственными и не связаны с CoinDesk Индексы. Создано CoinDesk Индексы и не связано с редакцией CoinDesk .

Рынок цифровых активов продолжает развиваться, внедряя инновационные инструменты и стратегии, разработанные специально для институциональных инвесторов. ONE из самых заметных достижений в этой области являетсяCESR™, составная ставка стейкинга эфира, эталонный показатель, призванный обеспечить стандартизированную меру доходности стейкинга для валидаторов Ethereum .

Комментарий к рынку

Недавние события в экосистеме Ethereum , в частности растущий интерес к ETH ETF, обуславливают всплеск общего интереса к Ethereum. Хотя ETH ETF не могут делать ставки напрямую, их популярность может привести к волатильности ставок доходности стейкинга ETH . Это неизведанная территория, где большее количество непогашенных ETH может остаться не поставленным на стейкинг из-за ETF, что потенциально может изменить распределение вознаграждений между валидаторами. Хотя этот сценарий начал отражаться в расчетах доходности стейкинга ETH , размер выборки все еще невелик, учитывая недавний запуск.

CESR служит надежной справочной ставкой для доходности стейкинга Ethereum , предлагая два основных преимущества. Во-первых, он помогает в управлении денежными FLOW казначейства, предоставляя предсказуемый ориентир для доходности стейкинга, позволяя учреждениям интегрировать эту доходность в свое финансовое прогнозирование и планирование. Во-вторых, он позволяет валидаторам, таким как Twinstake, предлагать клиентам доходность с фиксированной ставкой через объединенные сети валидаторов, обеспечивая более предсказуемые потоки доходов для инвесторов. Эта двойная функциональность поддерживает управление рисками и принятие стратегических решений для институциональных инвесторов.

Недавно, Nonco объявила о важном партнерстве с Twinstake, отмечая еще одну транзакцию провайдера ставок с использованием CESR. Эта новаторская торговля подчеркивает растущий интерес и принятие финансовых продуктов на основе CESR. Такие инновации необходимы для институциональных инвесторов, предоставляя им инструменты для лучшего управления своими балансами путем фиксации доходности и повышения предсказуемости денежных FLOW .

CoinFund и CoinDesk Индексы, пионеры в разработке и обслуживании CESR, продолжают совершенствовать инфраструктуру Рынки цифровых активов. Эти разработки не только поддерживают операционные потребности институциональных казначейств, но и позволяют осуществлять более сложное управление рисками и стратегическое планирование.

Используя этот импульс, различные крупные валидаторы Ethereum собираются заняться аналогичными свопами на основе CESR в ближайшие недели, еще больше укрепляя роль CESR как ключевого ориентира на рынке стейкинга и деривативов. Эта тенденция подчеркивает растущее признание ценности CESR в финансовом планировании и управлении рисками для институциональных инвесторов.

Образовательный руководитель: роль CESR

CESR является важнейшим ориентиром на рынке цифровых активов, подобно роли, которую играют традиционные справочные ставки в традиционных Финансы. Так же, как Лондонская межбанковская ставка предложения (LIBOR) когда-то служила справочной ставкой для процентных свопов, а дневная расчетная цена S&P 500 используется для расчета прибылей и убытков для производных инструментов фондовых индексов, CESR предоставляет стандартизированную меру для доходности стейкинга Ethereum . Этот эталон позволяет участникам рынка оценивать эффективность своей деятельности по стейкингу, разрабатывать стратегии хеджирования и уверенно создавать производные продукты.

CESR представляет собой среднюю годовую доходность от стейкинга популяции валидаторов Ethereum , охватывающую как консенсусные вознаграждения, так и транзакционные сборы. Опубликованный CoinDesk Индексы и администрируемый CoinFund, CESR предлагает прозрачный и надежный стандарт для рынка стейкинга Ethereum .

Предоставляя последовательную и надежную меру доходности стейкинга, CESR служит важным инструментом для институциональных инвесторов, позволяя им управлять рисками, улучшать финансовое планирование и поддерживать принятие стратегических решений в сфере цифровых активов.

Как Nonco использует CESR

Некоинтегрировала CESR в свой пакет финансовых продуктов, предлагая инновационные внебиржевые свопы на основе CESR. Эти свопы позволяют инвесторам хеджировать доходность своих ставок, обменивая фиксированную ставку на плавающую доходность. Кроме того, Nonco может создавать индивидуальные продукты, адаптированные к потребностям клиентов, такие как популярные свопы с фиксированной ставкой на плавающую. Используя CESR, Nonco гарантирует своим клиентам доступ к самым точным и актуальным данным о доходности ставок, обеспечивая предсказуемый поток доходов и эффективное управление рисками.

Принятие CESR

Принятие CESR растет по всей отрасли. Различные институциональные инвесторы и управляющие активами признают преимущества стандартизированного эталона доходности стейкинга. Например, известные управляющие активами теперь сравнивают свои показатели доходности стейкинга с CESR, демонстрируя его важную роль на рынке. Такое широкое принятие подчеркивает важность CESR в обеспечении стабильности и прозрачности доходности стейкинга Ethereum .

Чтобы Словарь больше, посетите Сайт Nonco.