Cripto Daybook Americas: Proprietários de Bitcoin HODL enquanto o segundo trimestre ensolarado se aproxima

Por Omkar Godbole (todos os horários ET, a menos que indicado de outra forma)

O WED brilhou nos Mercados de Cripto na quarta-feira, com o Bitcoin chegando novamente a US$ 88.000 em meio a crescentes conversas sobre fatores sazonais de alta à medida que março chega ao fim e o segundo trimestre se aproxima.

Os últimos 10 anos de dados de preçosmonitorado pelo analista Miles Deutscher mostram abril como o ponto de virada para o mercado, com 75% de chance de alta entre agora e o fim do ano. O padrão também foi notado pela QCP Capital, que apontou o segundo trimestre, e abril em particular, como otimista para Cripto.

"O S&P 500 apresentou um retorno médio anualizado de 19,6% no segundo trimestre, enquanto o Bitcoin também registrou seu segundo melhor desempenho médio durante esse período — novamente, atrás apenas do quarto trimestre", disse a empresa sediada em Cingapura no Telegram.

Fatores de sazonalidade não são tão confiáveis quanto indicadores independentes, mas quando combinados com outros sinais, como a recente interrupção nas vendas por detentores de longo prazo, eles parecem confiáveis.

O chamado indicador de onda 1Y+HODL, que rastreia a proporção de endereços de Bitcoin (ou carteiras) que mantiveram seu BTC por pelo menos um ano, subiu, sinalizando uma mudança para uma estratégia de retenção, de acordo com a fonte de dados Gráficos Bitbo. Veja também o Gráfico do Dia, abaixo.

Relata que a Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) está elaborando regras para remover o risco de reputação de sua supervisão bancária foram rotuladas como "uma grande WIN para a Cripto" pelo czar da Cripto da Casa Branca, David Sacks. "Na prática, esse critério vago e subjetivo foi usado para justificar o desbancarização de negócios de Cripto legais por meio da Operação Chokepoint 2.0", Sacks disse em X.

Falando do mercado mais amplo, as conversas nas redes sociais sobre stablecoins aumentaram, com observadores apontando para US$ 31,8 bilhões em stablecoins em jogo.à margem da Binance como pó seco potencial esperando por um catalisador. A decisão da BlackRock de estrear um produto físico de Bitcoin negociado em bolsa na Europa com uma taxa de despesa total reduzida de 15 bps também é vista como altamente positiva, considerando que as taxas são geralmente mais altas lá do que nos EUA, limitando a adoção generalizada.

Ainda assim, a incerteza macroeconômica tem o potencial de estragar a festa e KEEP os espíritos animais afastados. Embora relatos recentes da mídia sugiram que as tarifas recíprocas esperadas do presidente Donald Trump em 2 de abril podem ser mais suaves do que o esperado, ainda há uma confusão considerável sobre a legalidade das tarifas e os países e setores que serão alvos.

O deslizamento mais profundo emConfiança do consumidor dos EUA em março e a cruz da morte no par USD/JPY, indicando um fortalecimento do iene, uma moeda de refúgio, à frente, também T ajudam. Então fique alerta!

O que assistir

• Cripto:
  • 26 de março, 10h37: A rede de testes Hoodi da Ethereum iráativar a atualização da rede do hard fork Pectrana época 2048.
  • 27 de março:Mainnet Walrus (WAL) entra em operação.
  • 1 de abril: Metaplanet (3350) 10 por 1desdobramento de açõestorna-se eficaz.
• Macro
  • 27 de março, 8h30: O Bureau of Economic Analysis dos EUA divulga dados (finais) do PIB do quarto trimestre.
    • Taxa de crescimento do PIB QoQ Est. 2,3% vs. Anterior 3,1%
    • Preços do PCE CORE QoQ Est. 2,7% vs. Anterior 2,2%
    • Preços de PCE QoQ Est. 2,4% vs. Anterior 1,5%
    • Gastos reais do consumidor QoQ Est. 4,2% vs. Anterior 3,7%
  • 27 de março, 8h30: O Departamento do Trabalho dos EUA divulga dados do seguro-desemprego para a semana encerrada em 22 de março.
    • Pedidos iniciais de seguro-desemprego Est. 225K vs. Anterior 223K
  • 27 de março, 10h: O Comitê Bancário do Senado dos EUA realizará uma audiência sobre a nomeação de Paul Atkins para a presidência da Comissão de Valores Mobiliários dos EUA (SEC).LINK da transmissão ao vivo.
  • 27 de março, 15h: O banco central do México anuncia sua decisão sobre a taxa de juros.
    • Taxa alvo Est. 9% vs. Anterior 9,5%
  • 28 de março, 8h: O Instituto Brasileiro de Geografia e Estatística (IBGE) divulga dados da taxa de desemprego de fevereiro.
    • Taxa de desemprego Est. 6,8% vs. Anterior 6,5%
  • 28 de março, 8h: O Instituto Nacional de Estatística e Geografia do México divulga dados da taxa de desemprego de fevereiro.
    • Taxa de desemprego Est. 2,6% vs. Anterior 2,7%
  • 28 de março, 8h30: A Statistics Canada divulga dados do PIB de janeiro.
    • PIB mensal Est. 0,3% vs. anterior. 0,2%
  • 28 de março, 8h30: O Bureau of Economic Analysis dos EUA divulga dados de renda e gastos do consumidor de fevereiro.
    • Índice de preços PCE CORE MoM Est. 0,3% vs. Anterior 0,3%
    • Índice de preços PCE CORE YoY Est. 2,7% vs. Anterior 2,6%
    • Índice de preços PCE MoM Est. 0,3% vs. Anterior 0,3%
    • Índice de preços PCE YoY Est. 2,5% vs. Anterior 2,5%
    • Renda Pessoal MoM Est. 0,4% vs. Anterior 0,9%
    • Despesas Pessoais MoM Est. 0,5% vs. Anterior -0,2%
  • 2 de abril, 12h01: O plano de tarifas recíprocas do governo Trump entra em vigor.
• Ganhos(Estimativas baseadas em dados do FactSet)
  • 27 de março: KULR Tecnologia Group (KULR), pós-mercado, $-0,02
  • 28 de março: Galaxy Digital Holdings (GLXY), pré-mercado, C$0,38

Eventos de Token

• Votos e chamadas de governança
  • A Sky DAO está discutindo o redirecionamento do orçamento do programa Boost parapromover USDS em redes não-Ethereum e pare as recompras de tokens Skypara, em vez disso, direcionar o excedente para os tomadores da Sky.
  • DYDX DAO está discutindo oalocação de 10 milhões de dólarespara financiar os traders mais lucrativos na plataforma em uma tentativa de atrair talentos. O DAO também está votando emcriando um novo nível de liquidez projetado para Mercados introduzidos por meio do recurso Listagens de Mercado Instantâneas.
  • Venus DAO está discutindo o potencialaquisição de uma participação de 33% na Thena.fipor US$ 4,5 milhões para posicionar a Venus para “construir um DeFi SuperApp abrangente na BNB Chain”.
  • O Balancer DAO está discutindo o estabelecimento de um Programa Balancer Alliance, o que faria com que o protocolo compartilhasse uma parte da receita gerada com os principais parceiros do ecossistema na forma de USDC como veBAL.
  • 26 de março, 8h: Kaia Chain realizará umaPrefeitura Comunitáriapara discutir seus próximos passos e os últimos insights de negócios e governança.
  • 26 de março, 10h: Conflux Network sediará seuChamada trimestral da comunidadecom os fundadores Fan Long e YanJie Zhang.
  • 26 de março, 12h: Fundação Helium realizará eventoChamada da Comunidadepara discutir o protocolo e as principais atualizações do ecossistema.
  • 27 de março, 9h: PancakeSwap e EOS Network Foundation para organize uma sessão Ask Me Anything (AMA).
  • 27 de março, 12h: Fundação Cardano para realizar uma transmissão ao vivo com seu CTOdetalhando o roteiro do projeto.
• Desbloqueia
  • 31 de março: Optimism (OP) desbloqueará 1,93% de seu estoque circulante, no valor de US$ 28,88 milhões.
  • 1º de abril: Sui (Sui) desbloqueará 2,03% de seu estoque circulante, no valor de US$ 164,34 milhões.
  • 1º de abril: ZetaChain (ZETA) desbloqueará 6,05% de seu fornecimento circulante, no valor de US$ 14,39 milhões.
  • 2 de abril: Ethena (ENA) desbloqueará 0,77% de seu estoque circulante, no valor de US$ 17,29 milhões.
  • 3 de abril: Wormhole (W) desbloqueará 47,64% de seu suprimento circulante, no valor de US$ 143,5 milhões.
  • 7 de abril: Kaspa (KAS) desbloqueará 0,59% de seu estoque circulante, no valor de US$ 11,98 milhões.
  • 9 de abril: Movement (MOVE) desbloqueará 2,04% de seu estoque circulante, no valor de US$ 27,29 milhões.
• Listagens de Tokens
  • 27 de março: Walrus (WAL) será listada na Gate.io e Bybit.
  • 28 de março: Binance pararemover Aergo da lista(AERGO).
  • 31 de março: Binance pararemover da lista USDT, FDUSD, TUSD, USDP, DAI, AEUR, UST, USTC e PAXG.

Conferências

• O Consenso da CoinDesk está ocorrendo em Toronto de 14 a 16 de maio.Use o código DAYBOOK e economize 15% nos passes.
  
• Dia 3 de 3:Mesclar Buenos Aires
• Dia 2 de 2:PAY360 2025(Londres)
• Dia 2 de 3:Disrupção da mineração(Fort Lauderdale, Flórida)
• Dia 2 de 4:Conferência Anual do Fórum Boao para a Ásia (BFA) 2025(Boao, China)
• 26 de março:Conferência de Cripto(Frankfurt)
• 26 de março:Cúpula DC Blockchain 2025(Washington)
• Dia 1 de 3:Simpósio de Cripto do Mundo Real 2025(Sófia, Bulgária)
• 27 de março:Blocos de construção(Tel Aviv)
• 27 de março:Conferência Euro Digital 2025(Frankfurt)
• 27 de março:Simpósio bancário Web3 2.0(Lugano, Suíça)
• 27 de março:WIKI Finanças EXPO Hong Kong 2025
• 27 e 28 de março:Movimento de Dinheiro 2025(Zagreb, Croácia)

Conversa de fichas

Por Shaurya Malwa

• O PumpSwap rapidamente ganhou novos usuários e mais de US$ 1,2 bilhão em volumes de negociação poucos dias após entrar no ar e agora responde por quase 15% da atividade de negociação na cadeia Solana.
• A Pump Fun apresentou o PumpSwap na semana passada como sua própria exchange descentralizada (DEX), com o objetivo de agilizar as migrações e negociações de tokens.
• Pump Fun, uma plataforma proeminente de blockchain Solana, ganhou força por permitir a criação e implantação rápida de tokens, frequentemente associados a memecoins. Ela facilitou mais de 1,5 milhão de lançamentos de tokens desde sua estreia no início de 2024, encontrando um público procurando negociar tokens de microcap na rede de baixo custo e alta velocidade da Solana.
• Os tokens migraram para Solana DEX Raydium após atingirem uma capitalização de mercado de $ 69.000 no Pump.Fun. Com o PumpSwap, os tokens (e taxas de negociação) nunca deixam o ecossistema Pump mais amplo.
• O conjunto gmCauldrons da Abracadabra Money sofreu um hack na terça-feira, resultando em uma perda de MIM de US$ 13 milhões. O restante do ecossistema de produtos Abracadabra não foi afetado, com o DAO delineando um plano de recuperação em "Abracadabra Money: The Path Forward".
• O tesouro do DAO, que detém US$ 19 milhões em ativos, já adquiriu 6,5 milhões de MIM para pagar 50% da perda, com planos de cobrir o valor restante nos próximos meses, demonstrando uma resposta proativa para mitigar o impacto.

Posicionamento de Derivativos

• O interesse aberto em futuros perpétuos do SHIB aumentou 14%, ultrapassando outras criptomoedas importantes, enquanto o interesse aberto em BTC e ETH caiu menos de 1% nas últimas 24 horas.
• Um token meme que recebe mais entradas líquidas do que outros ativos geralmente é um precursor de uma correção de mercado.
• As taxas de financiamento perpétuo para a maioria dos principais tokens, excluindo TRX, BNB e Sui, permanecem positivas, mas abaixo de 10% anualizado, o que significa um posicionamento moderadamente otimista.
• As opções de BTC e ETH da Deribit continuam lançando dúvidas sobre a recente recuperação de preços, exibindo um viés de compra otimista somente após os vencimentos de maio.
• Os fluxos de bloco apresentaram um spread de compra de BTC no vencimento de setembro envolvendo strikes de $ 90K e $ 125K. No caso do ETH, os fluxos se inclinaram ligeiramente para a baixa com longs diretos em opções de venda em strikes de $ 1,9K e $ 2K.

Movimentos de mercado:

• O BTC subiu 0,14% desde as 16h00 horário do leste dos EUA na segunda-feira, para US$ 88.019,03 (24 horas: +1,02%)
• ETH caiu 0,25% para US$ 2.060,34 (24 horas: -0,22%)
• CoinDesk 20 subiu 0,28% para 2.811,12 (24 horas: +0,96%)
• A taxa de participação composta do Ether CESR subiu 4 bps para 2,95%
• A taxa de financiamento do BTC está em 0,0101% (3,6869% anualizado) na Binance

• DXY permanece inalterado em 104,23
• O ouro permanece inalterado em US$ 3.024,80/oz
• A prata subiu 0,5% para US$ 34,17/oz
• Nikkei 225 fechou +0,65% em 38.027,29
• Hang Seng fechou +0,6% em 23.483,32
• O FTSE permanece inalterado em 8.668,40
• Euro Stoxx 50 cai 0,65% para 5.439,52
• O DJIA fechou terça-feira inalterado em 42.587,50
• S&P 500 fechou +0,16 em 5.776,65
• Nasdaq fechou +0,46% em 18.271,86
• O índice composto S&P/TSX fechou em +0,14% a 25.339,50
• S&P 40 América Latina fechou +1,03% a 2.480,80
• A taxa do Tesouro dos EUA a 10 anos subiu 1 bps para 4,33%
• Os futuros do E-mini S&P 500 estão em baixa de 0,15%, a 5.817,50
• Os futuros do E-mini Nasdaq-100 estão em baixa de 0,2%, a 20.448,50
• Os futuros do índice E-mini Dow Jones Industrial Average estão em baixa de 0,12%, a 42.854,00

Estatísticas do Bitcoin :

• Domínio do BTC : 61,46 (-0,03%)
• Proporção Ethereum para Bitcoin : 0,02344 (-0,85%)
• Hashrate (média móvel de sete dias): 838 EH/s
• Preço de hash (à vista): $ 50,17
• Taxas totais: 13,1 BTC / $ 1.152.066
• Juros em aberto de futuros da CME: 147.550 BTC
• BTC com preço em ouro: 29,1 oz
• Capitalização de mercado do BTC vs ouro: 8,26%

Análise Técnica

• A média móvel simples (MMS) de 50 dias do iene-dólar cruzou abaixo da MMS de 200 dias, confirmando o chamado padrão de momentum de baixa da cruz da morte.
• É um sinal de uma Rally iminente do iene, visto como uma moeda segura, o que pode desestabilizar ativos de risco, incluindo Criptomoeda.
• O padrão de alta do iene surge em meio a conversas sobre aumentos nas taxas do Banco do Japãoganha ritmo.

Cripto

• Estratégia (MSTR): fechou na segunda-feira a $ 341,81 (+1,81%), alta de 0,47% a $ 343,40 no pré-mercado
• Coinbase Global (COIN): fechou em US$ 204,23 (+0,59%), queda de 0,11% para US$ 204
• Galaxy Digital Holdings (GLXY): fechou em C$ 18,65
• MARA Holdings (MARA): fechou em US$ 14,25 (-2,46%), queda de 0,35% para US$ 14,30
• Riot Platforms (RIOT): fechou em US$ 8,51 (-2,41%), queda de 0,12% para US$ 8,50
• CORE Scientific (CORZ): fechou em US$ 8,66 (-6,98%), queda de 0,12% para US$ 8,65
• CleanSpark (CLSK): fechou em US$ 8,73 (-0,68%), queda de 0,11% para US$ 8,72
• CoinShares Valkyrie Bitcoin Miners ETF (WGMI): fechou em US$ 15,65 (-4,05%)
• Semler Scientific (SMLR): fechou em $ 42,38 (-1,17%)
• Exodus Movement (EXOD): fechou em $ 56,04 (+6,46%), alta de 0,82% para $ 56,50

Fluxos de ETF

ETFs de BTC à vista:

• FLOW líquido diário: $ 26,8 milhões
• Fluxos líquidos acumulados: US$ 36,24 bilhões
• Total de participações em BTC ~ 1.115 milhões.

ETFs ETH à vista

• FLOW líquido diário: -$3,3 milhões
• Fluxos líquidos acumulados: US$ 2,43 bilhões
• Total de participações em ETH ~ 3,415 milhões.

Fonte: Investidores Farside

Fluxos noturnos

Gráfico do dia

• O gráfico representa a proporção de endereços de Cripto — ou carteiras — que mantiveram seus Bitcoin por pelo menos um ano sem nenhuma transação de saída.
• A métrica aumentou nas últimas semanas, subindo de 61,8% para 63,4%, em um sinal de renovado sentimento de retenção.

Enquanto você dormia

• Rússia e Ucrânia concordam com trégua no mar e na energia; Washington busca flexibilização de sanções (Reuters): Pouco depois do anúncio da trégua mediada por Washington, Moscou disse que a pausa nos ataques marítimos e energéticos T começaria a menos que as sanções a certos bancos russos fossem removidas.
• Alto funcionário do Federal Reserve diz que a angústia do mercado sobre a inflação seria uma "bandeira vermelha"(Financial Times): O presidente do Fed de Chicago disse que o banco central pode adiar os cortes nas taxas se os investidores começarem a esperar que a inflação permaneça alta.
• O token MOVE do Movement sobe 25% com a revelação da reserva estratégica após atividade maliciosa do Maker de mercado (CoinDesk): A Movement está estabelecendo uma reserva estratégica de US$ 38 milhões para comprar seu token MOVE usando fundos recuperados de um Maker de mercado acusado de violar os termos do contrato.
• Plasma apoiado por Peter Thiel revela 'consenso inspirado em HotStuff' para transferências globais de stablecoins de alta frequência (CoinDesk): Os recursos incluem tokens de GAS personalizados, transferências USDT sem custos e transações confidenciais.
• A migração da CELO para a rede Layer-2 foi concluída, trazendo uma nova era para o Blockchain (CoinDesk): A CELO concluiu sua transição de uma blockchain de camada 1 para uma cadeia Ethereum de camada 2 após um processo de quase dois anos.
• Canadá e Índia buscam restabelecer laços em oposição aos deveres de Trump(Bloomberg): Os dois países estão considerando consertar sua rixa diplomática, que começou em setembro de 2023, enquanto se preparam para o impacto de possíveis novas tarifas dos EUA.

No Éter