JPMorgan хочет привлечь триллионы долларов токенизированных активов в DeFi

ОСТИН, Техас — JPMorgan (JPM) надеется, что нашел способдецентрализованные Финансы(DeFi) для разработчиков, желающих использовать доходный потенциал некриптовалютных активов.

В интервью CoinDesk Консенсус 2022В Остине, штат Техас, Тайрон Лоббан, глава Onyx Digital Assets в JPMorgan, подробно описал планы банка в области DeFi институционального уровня и подчеркнул, какая большая ценность токенизированных активов ждет своего часа.

«Со временем, мы думаем, что токенизация казначейских облигаций США или акций фондов денежного рынка, например, означает, что все они потенциально могут использоваться в качестве обеспечения в пулах DeFi», — сказал Лоббан. «Общая цель — привлечь эти триллионы долларов активов в DeFi, чтобы мы могли использовать эти новые механизмы для торговли, заимствования [и] кредитования, но в масштабе институциональных активов».

Институциональный DeFi обычно подразумевает введение ограничений по принципу «знай своего клиента» (KYC) для пулов кредитования без разрешения криптовалюты, что начало происходить в таких инновационных областях, как Aave Ааве, а также в недавно анонсированном проекте с участием Сиамский коммерческий банк и Compound.

Планы JPMorgan, включающие токенизацию традиционных активов, указывают на гораздо больший масштаб. Onyx Digital Assets видит две взаимодополняющие части для реализации DeFi банковского уровня, объяснил Лоббан.

ONE из компонентов является JPMorganСистема расчетов по обеспечению на основе блокчейна, которая была расширена в прошлом месяцевключить токенизированные версии акций фондов денежного рынка BlackRock, своего рода паевой инвестиционный фонд, инвестируемый в наличные и высоколиквидные краткосрочные долговые инструменты. Такое приложение на блокчейне Onyx Digital Assets, которое урегулировано во внутреннем цифровом токене банкаМонета JPMЛоббан отметил, что объем торгов составил 350 миллиардов долларов.

Вторая часть головоломки — это недавний пилотный проект, который возглавляется Денежно-кредитным управлением Сингапура и включает JPMorgan, DBS Bank и Marketnode и называется«Проект Хранитель».Он тестирует институционально-дружественную DeFi-платформу с использованием разрешенных пулов ликвидности, состоящих из токенизированных облигаций и депозитов.

Эти предприятия в DeFi будут включать публичные блокчейны и иметь разрешенную структуру, во многом похожую на то, что делают такие компании, как Aave Arc и Fireblocks. ONE из отличий, отметил Лоббан, заключается в том, что проверка информации о клиентах в Project Guardian осуществляется крупными финансовыми учреждениями, которые участвуют, в отличие от платформ DeFi и крипто-нативных кастодиальных фирм. Другими словами, трейдер JPMorgan должен доказать, что у него есть права и полномочия торговать от имени банка Уолл-стрит.

Проверяемые учетные данные

Еще одним отличием является новый подход к разрешенным DeFi, реализованный с использованием цифровых структурных элементов идентификации, таких какПроверяемые учетные данные W3C.

«Мы хотим использовать проверяемые учетные данные как способ идентификации и подтверждения личности, что отличается от текущей модели Aave , например», — сказал Лоббан. «Проверяемые учетные данные интересны, поскольку они могут ввести масштаб, необходимый для предоставления доступа к этим пулам без необходимости поддерживать белый список адресов. Поскольку проверяемые учетные данные не хранятся в цепочке, у вас T тех же накладных расходов, связанных с записью такого рода информации в блокчейн, оплачивая сборы GAS, и ETC."

JPMorgan пока T решила, с какими платформами DeFi и контрагентами она будет работать, сказал Лоббан, но это будет среди признанных предложений. «Это будет из тех протоколов, которые вы ожидаете, проверенных в бою с высокими ТВЛ (общая стоимость заблокирована). Но мы пока T выяснили, какие именно».

Лоббан пояснил, что в течение последних двух с половиной лет JPMorgan тихо изучал цифровую идентификацию в контексте блокчейна и цифровых активов.

«Если мы сможем поместить этот уровень идентификации перед DeFi, который обеспечивает доступ на основе KYC, то каждый из этих протоколов должен естественным образом поддерживать учреждения без необходимости вносить слишком много изменений в то, что они делают», — сказал Лоббан. «Нужно ли нам создавать отдельные разрешенные пулы и вносить изменения в существующие протоколы? Или эти вещи могут работать из коробки?»