Урожайное земледелие: что это такое и как это работает?

Доходное фермерство — ONE из самых популярных возможностей получения дохода на мировых Рынки DeFi, позволяющая вам потенциально получать доход выше среднего, вкладывая Криптo в протоколы доходного фермерства.

Продолжайте читать, чтобы Словарь больше о урожайном земледелии и о том, как оно работает.

Это партнерский контент, полученный из«Освобожденные» Лоры Шин и опубликовано CoinDesk.

Что такое урожайное земледелие?

Доходное фермерство подразумевает внесение токенов в пул ликвидности в протоколе DeFi для получения вознаграждений, которые обычно выплачиваются в токенах управления протокола.

Существуют различные способы получения дохода от FARM, но наиболее распространенный заключается в размещении Криптo либо в децентрализованном кредитовании, либо торговый пулдля предоставления ликвидности. В обмен на предоставление ликвидности этим платформам поставщики ликвидности (ПЛ) получают определенную годовую процентную доходность (ГПД), которая обычно выплачивается в режиме реального времени.

Проекты DeFi позволяют фермерам стимулировать использование своих платформ и вознаграждать свое сообщество за предоставление ликвидности, которая является жизненной силой большинства платформ DeFi.

Как работает урожайное земледелие?

Хотя процесс получения дохода варьируется от протокола к протоколу, он обычно включает поставщиков ликвидности, также называемых фермерами дохода, которые вносят токены в приложение DeFi. Взамен они получают вознаграждения, выплачиваемые в токенах протокола.

Вознаграждения за урожайность выражаются как APY. Эти токены заперты в смарт-контракте, который программно вознаграждает пользователей токенами, если они выполняют определенные условия.

В целом процесс выращивания урожая выглядит следующим образом:

• Выберите протокол урожайного фермерства. Давайте для этого примера возьмем автоматизированного маркет- Maker (AMM), например PancakeSwap .
• На децентрализованной торговой платформе вы нажимаете «Ликвидность», чтобы перейти в раздел поставщиков ликвидности.
• Затем вы выбираете, какие активы вы хотели бы внести в пул ликвидности. Например, вы можете внести BNB и CAKE в пул BNB/ CAKE .
• Вы вносите два актива в торговый пул и получаете токен LP.
• Затем вы берете этот токен LP, переходите в раздел «Фермы» и вносите его на FARM урожайности BNB/ CAKE , чтобы получить вознаграждение за фермерство (в дополнение к комиссиям за транзакции, которые вы получаете в качестве своей доли в пуле ликвидности).

Многие протоколы DeFi вознаграждают фермеров, получающих урожай, токенами управления, которые можно использовать для голосования по решениям, связанным с этой платформой, а также торговать ими на биржах.

Преимущества и риски урожайного земледелия

Урожайное земледелие дает возможность людямполучать пассивный доход. Однако потенциально высокая прибыль также сопряжена с существенным риском. Давайте рассмотрим преимущества и риски урожайного земледелия.

Преимущества урожайного земледелия

• Пассивный доход:Вместо того чтобы просто хранить активы, пользователи могут использовать их в работе и получать вознаграждение в виде дополнительных токенов и комиссионного дохода без активной торговли.
• Обеспечение ликвидности:Yield farming обеспечивает эффективную торговлю и снижает проскальзывание на DEX. Предоставляя ликвидность, пользователи играют решающую роль в функционировании экосистемы DeFi.
• Высокая урожайность:Некоторые проекты DeFi предлагают привлекательную доходность, превышающую традиционные финансовые инструменты. В зависимости от рыночных условий пользователи могут потенциально получать существенную прибыль от своего капитала.

Риски урожайного земледелия

• Непостоянная потеря:Непостоянные потери в основном происходят в AMM из-за механизма, используемого для поддержания сбалансированной ликвидности между токенами в пуле. Если цены токенов в пуле значительно изменятся после того, как вы предоставили ликвидность, автоматизированная система платформы может перебалансировать пул, покупая больше более дешевых токенов и продавая более дорогие. Это действие перебалансировки может привести к убыткам для фермеров, выращивающих урожай.
• Недостатки смарт-контрактов:Протоколы DeFi построены на смарт-контрактах. Хакеры могут использовать любые ошибки или уязвимости в коде, что приведет к потере депонированных средств.
• Колеблющиеся ставки:Доходность меняется в зависимости от динамики спроса и предложения, что затрудняет прогнозирование потенциальной выгоды в будущем. Например, доходность может рухнуть, поскольку все больше людей предлагают активы.
• Нестабильные цены: Цены на Криптовалюта могут быть крайне нестабильными, что влияет на стоимость вознаграждений и активов, которые вы внесли. Если стоимость токена, в котором вы получаете вознаграждение, значительно упадет, вся ваша прибыль может исчезнуть.

Стоит ли заниматься урожайным земледелием?

Хотя доходное фермерство может быть прибыльным способом получения дохода на рынке Криптo , это также ONE из самых рискованных видов деятельности, которым вы можете заняться.

Даже если вы занимаетесь доходным фермерством на основе надежных протоколов DeFi, риски смарт-контрактов и взломы все равно могут привести к полной потере средств.

Более того, ваша потенциальная прибыль от yield farming сильно зависит от цены токена протокола, который вы получаете в качестве вознаграждения за yield farming. Если стоимость токена протокола упадет, ваши доходы от yield farming могут легко сократиться.

Наконец, урожай, который вы получаете сегодня, может не быть тем, который вы получите завтра. Высокие урожаи, как правило, сжимаются, поскольку больше фермеров, получающих урожай, начинают переводить средства в высокоурожайную FARM, что влияет на ваши доходы.

Если вы можете себе позволить риск, доходное фермерство может стать захватывающим способом получения дохода от вашей Криптo. Однако вам следует провести собственное исследование и никогда не инвестировать больше, чем вы можете позволить себе потерять.