Инвесторы получили ложную информацию о раунде финансирования Bitmain

Расследование CoinDesk показало, что стороны, приглашаемые для инвестирования в раунд финансирования до первичного публичного размещения акций (IPO) Bitmain Technologies, Ltd., ведущего Maker программного обеспечения и оборудования для майнинга Криптовалюта , получили презентационные материалы, ложно предполагающие, что компания получила финансовую поддержку от Digital Sky Technologies Global и CoinDesk Private Limited.

Вопрос в том, кто вложил эти искажения в презентационные материалы. CoinDesk не смог проверить подлинность всех трех версий независимо от получателей. Bitmain не ответил на многочисленные запросы, касающиеся производства и распространения презентационных материалов, хотя все они печатали название компании и предупреждение о конфиденциальности на каждом слайде, а две версии предписывали сроки и методы в инструкциях по банковскому переводу.

В ONE из версий презентаций, изначально написанных на китайском языке и переведенных на английский язык компанией CoinDesk, описывалось, что Bitmain «недавно завершила раунд финансирования серии B на сумму 400 миллионов долларов от Sequoia Capital, DST и GIC с предварительной инвестиционной оценкой в ​​12 миллиардов долларов». Эта версия была переслана кем-то, кто утверждал, что имеет доступ к сделке и, не предоставив доказательств, знал, что Bitmain подготовила презентацию, говорит источник, которому попала копия.

В двух других версиях, сформулированных по-другому и уже отформатированных на английском языке, говорилось, что Bitmain «привлекла еще 400 миллионов долларов при оценке в 12 миллиардов долларов от таких инвесторов, как Sequoia China, GIC и DST в раунде серии B», и они распространялись в публичных обсуждениях в социальных сетях и частных электронных письмах, где ONE копия была получена в ходе участия в раунде, предшествующем IPO, согласно другому источнику, утверждающему, что презентация была создана Bitmain.

CoinDesk узнал о неточности заявлений через три дня после отчет об инвесторах Bitmain серии B от 10 августа. Ян Вуттен, представитель DST Global, израильско-российской Технологии группы миллиардера Юрия Мильнера со штаб-квартирой в Гонконге, уведомил CoinDesk по электронной почте, что «DST Global не инвестировала в Bitmain», и попросил внести исправление в статью. Джош Линдсфор, управляющий директор DST Global, подтвердил заявление Вуттена в другом письме несколько недель спустя, полностью опровергнув инвестиции DST Global во все раунды финансирования Bitmain.

В следующем месяце GIC, ONE из нескольких суверенных фондов благосостояния, управляемых правительством Сингапура, выступил с таким же опровержением, когда CoinDesk обратился к пресс-секретарю за комментариями. Другие инвесторы, перечисленные в питч-деках, помимо DST Global и GIC, были признаны законными.

Возможные правовые последствия

Расследование началось после того, как CoinDesk статьяВ прошлом месяце SoftBank Group и Tencent Holdings сообщили, что не инвестировали в Bitmain. Отчет противоречит более ранним сообщениям СМИ из IPO Zao ZhiDao, новостного агентства WeChat, популярного в Китае для освещения IPO на азиатском континенте.

После отчета CoinDesk многие голоса в Криптовалюта сообществе обвинили Bitmain в распространении ложных заявлений, но источник статьи IPO Zao ZhiDao неясен. Псевдонимный автор IPO Zhao ZhiDao «Дядя С» отказался комментировать личность информатора, а инвестиционные заявления не были опубликованы в официальных документах инвесторов, известных CoinDesk.

Однако LINK между Bitmain и этими последними искажениями информации о DST Global и GIC, хотя и неубедительна, по-видимому, недостаточно слаба, чтобы вызвать серьезную реакцию со стороны источника, который говорил с CoinDesk о получении англоязычной презентации и инвестировании в раунд, предшествующий IPO.

Источник, утверждающий, что инвестор Bitmain предоставил презентацию после представления и подписания предложения, считал, что эти утверждения были правдой, когда сделка была завершена, и чувствует себя достаточно «встревоженным» опровергнутыми утверждениями, чтобы рассмотреть возможность подачи судебного иска против Bitmain, хотя ответ еще предстоит увидеть.

Если будет обнаружено, что Bitmain несет ответственность за рекламу ложных заявлений в презентациях, правовые последствия могут быть значительными. В Гонконге, где физически находится Bitmain, компания, которая делает ложные заявления «с целью склонить другое лицо к заключению соглашения», может быть привлечена к юридической ответственности за совершение «мошеннического или безрассудного введения в заблуждение», сказал юридический консультант Ashurst LLP Хой Ток Леунг.

В зависимости от решения Комиссии по ценным бумагам и фьючерсам Гонконга руководство Bitmain может быть наказано тюремным заключением на срок до 7 лет, штрафом в размере 1 миллиона гонконгских долларов и частичным или полным денежным возмещением ущерба по искам инвесторов в соответствии с законодательством Гонконга, пояснил Льюнг, проведя сравнение с Комиссией по ценным бумагам и биржам США.

В целом, Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) или эквивалентный регулирующий орган в США также «вероятно, будут преследовать любого, кто, по их мнению, пытается мошенническим путем привлечь капитал от американских инвесторов» по ​​юрисдикционным основаниям, если только «у руководства не было разумных оснований полагать, что информация является правдой на тот момент», - сказал Тимоти Петерсон, партнер юридической фирмы Murphy & McGonigle по финансовым Технологии и бывший старший юрист отдела правоприменения SEC.

Тем не менее, не все инвесторы имели дело с презентациями, содержащими ложные заявления, что ограничивает масштабы потенциального судебного преследования против Bitmain. Управляющий директор венчурной компании в Гонконге, которая участвовала в раунде финансирования перед IPO, который говорил с CoinDesk на условиях анонимности, вспоминает, что презентация не была обменена, и DST Global и GIC не были упомянуты ни на одном этапе обсуждения финансирования.

Вместо этого инвестиционная возможность была представлена на встрече, организованной группой инвесторов-посредников. «Было несколько управляющих активами, которые создали массовый [канал финансирования] раунда, и многие инвесторы прошли через них», — сказал управляющий директор.

Выход на биржу

Выходцы из материкового Китая Микри Чжан и генеральный директор Джихан Ву совместно основали Bitmain в 2013 году для создания установок для майнинга Криптовалюта , которые будут работать на специализированных интегральных схемах (ASIC). Их целью было превзойти существующие устройства для майнинга, которые выполняли сложные, энергоемкие математические вычисления для взлома криптографических кодов и максимально быстрого извлечения биткоинов из распределенного цифрового реестра, известного как блокчейн.

С тех пор, благодаря бурно развивающейся индустрии Криптовалюта , Bitmain пережил бурный бизнес, диверсифицировав его в альтернативные криптовалюты Ethereum, Litecoin, Bitcoin Cash и Siacoin. Bitmain также получил огромную прибыль, управляя собственными майнинговыми установками на внутренних майнинговых фермах, которые работают в США, Китае, Европе и на Ближнем Востоке.

Согласно инвестиционным документам, только за последний год Bitmain заработала миллиарды долларов на продаже майнингового оборудования и управлении майнинговыми пулами и фермами, вложив огромные суммы этих денег в робототехнику, искусственный интеллект и другие компании, работающие над Технологии блокчейн.

Взрывной рост также нашел свое отражение в листинге IPO, который Bitmain подала в сентябре для публичных торгов на Гонконгской фондовой бирже к началу следующего года, ранее сообщал CoinDesk . Рыночная капитализация IPO была оценена где-то в диапазоне от $40 до $50 млрд, что сделало Bitmain ONE из самых быстрорастущих Криптовалюта компаний и стартапов-единорогов.

Однако теперь, в свете этих презентаций, Bitmain может оказаться не только в мутной финансовой ситуации, поскольку недавний спад рынка привел к избыточным запасам продукции, но и в опасности с юридической точки зрения в связи с планами компании стать мейнстримом, поскольку сектор Криптовалюта продолжает бороться с крайне негативной репутацией отрасли, изобилующей проблемами с доверием.

Сообщается, что в марте Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) вызвала в суд около 80 человек и компаний за подозрительную деятельность, связанную с первичным размещением монет (ICO) — краудфандинговой структурой, которая осуществляет транзакции в Криптовалюта и криптовалютоподобных финансовых активах.

В конце августа Североамериканская ассоциация администраторов ценных бумаг объявила о начале более 200 расследований в отношении операторов и предприятий Криптовалюта в США, Канаде, Мексике, Пуэрто-Рико и на Американских Виргинских островах. 70 из них находятся в активной стадии проведения.

По всему миру было зарегистрировано десятки судебных исков и арестов в связи с Криптовалюта механизмами, находящимися в центре этих расследований, в сферу интересов которых входит проверка достоверности маркетинговых заявлений и рекламных материалов.

Скриншот майнера Bitmain из публичного фотоальбома компании на Facebook