Mientras algunos acumulan billetes de dólar, otros prevén la QUICK desaparición del dinero en efectivo lleno de gérmenes

¿Es sostenible una sociedad basada en el efectivo en la era del coronavirus? Los acaparadores dicen que sí, los expertos en salud dicen que quizás, y los visionarios dicen que no: la COVID-19 es el catalizador del cambio sistémico en los pagos.

Este virus devastador podría cambiar la forma en que los consumidores y las empresas piensan sobre el uso del dinero físico. En muchos países, el efectivo ya está al margen: por ejemplo, Suecia, cuyo banco central está activamente...examinando alternativas digitales.

El efectivo también está desapareciendo lentamente de la vida estadounidense, aunque no tan drásticamente como en el caso de los suecos. El efectivo representó alrededor del 26 % de las transacciones en 2018, cuatro puntos porcentuales menos que el año anterior, según el último informe anual del Banco de la Reserva Federal de Boston.Diario de Elección de Pago del Consumidor.

Como contrapartida de esta crisis, podría darse un cambio más profundo en la forma en que pagamos. Sin embargo, a corto plazo, el coronavirus está incitando a algunas personas a limitar su interacción con todo tipo de billetes.

“La pregunta es, si nos vemos obligados a aislarnos socialmente, el efectivo no sirve de mucho”, dijo Dave Birch, director de Consult Hyperion y un veterano defensor de la digitalización. “¿Pero qué otra cosa es mejor?”

¿Dinero sucio? Probablemente no.

Los gobiernos ahora exigen lo que los expertos en salud y los médicos imploran: no salir de casa excepto para comprar comida y medicinas, y KEEP una distancia de dos metros con los demás cuando salga. Y no saludar con la mano.

A la luz de ese mandato, el intercambio de papel moneda parece absurdo. Esos coloridos depósitos de valor, hechos de tela y papel, pasan directamente de mano en mano constantemente, acumulando —y quizá propagando— un verdadero universo de microbios desconocidos a lo largo de la cadena.

La mera posibilidad de que el SARS-CoV-2 (nombre científico de este nuevo coronavirus) pudiera estar entre ellos ha impulsado a los países a alejarse rápidamente del intercambio de efectivo entre personas. La canciller alemana, Angela Merkel, pagó con tarjeta en una reciente...viaje a la tienda de comestibles, rompiendo con su nacióntradición del efectivoy limitar su interacción directa con el cajero.

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Las empresas también están empezando a promocionar servicios “sin contacto”, incluidosDoorDash y GrubHubDos servicios de entrega de comida a domicilio se ven abrumados por los pedidos mientras la gente se queda en casa. En lugar de entregar los pedidos a los clientes, los conductores dejan los paquetes en la puerta.

Los gobiernos han ido aún más lejos. En China, donde el virus comenzó a propagarse, el banco central ordenó la esterilización de los billetes potencialmente contaminados y solo distribuyó billetes nuevos después de...cuarentena de 14 díasCorea del Sur tieneSegún se informa, se han tomado medidas similares.

Pero aún no está claro cuán efectivos o necesarios son estos esfuerzos en la lucha para detener la COVID-19. Si bien los investigadores creen que el virus puede asentarse y propagarse en las superficies,ellos aún no lo sabensi puede transmitirse en moneda.

La Reserva Federal le dijo a CoinDesk que no está demasiado preocupada por la transmisión viral a través del efectivo.

“Actualmente, los Centros para el Control y la Prevención de Enfermedades (CDC) han determinado que la COVID-19 se propaga principalmente por contacto entre personas”, declaró un portavoz al ser preguntado si el banco central estaba considerando destruir los billetes potencialmente infectados. Sin embargo, si bien no destruirá dinero, sí cuenta con una reserva de contingencia. Facturas limpias listas para usary se mantiene en “contacto cercano con los CDC” en caso de que el pensamiento cambie.

Confía en ello

A falta de una determinación científica, los bancos están implementando una combinación de tácticas para combatir el miedo al contagio, entre ellas pedir a los consumidores que no acumulen papel moneda en casa.

La Asociación de Banqueros de Colorado rogó a los consumidores que KEEP su efectivo en el banco, en una Comunicado de prensa del 18 de marzo.

“Un solo billete de dólar puede albergar hasta 3.000 bacterias diferentes y ha cambiado de manos más de mil veces”, dijo CBA, proclamando los depósitos bancarios como una “defensa prudente contra la contaminación”.

Por el contrario, la Corporación Federal de Seguro de Depósitos (FDIC) y la Oficina del Contralor de la Moneda han alentado a las instituciones financieras a trabajar con las comunidades para responder al COVID-19, en parte pidiéndoles queAumentar los límites de retiro diario de los cajeros automáticos.

“La FDIC reconoce que tales esfuerzos sirven a los intereses a largo plazo de las comunidades y del sistema financiero cuando se llevan a cabo con una supervisión administrativa adecuada”, afirmó la agencia.

No obstante, el regulador anima a los estadounidenses a KEEP la mayor parte de su efectivo en el banco. Recordó a los consumidores que «los bancos asegurados por la FDIC siguen siendo el lugar más seguro para KEEP su dinero», en un Comunicado de prensa del 18 de marzo.

“Lo último que debería hacer es retirar su dinero de los bancos ahora, pensando que estará más seguro en otro lugar”, dijo la presidenta de la Comisión Federal de Seguro de Depósitos, Jelena McWilliams, en un mensaje ampliamente compartido el 24 de marzo.videoTambién advirtió contra el relleno de colchones, diciendo: "No funcionó bien para mucha gente".

Ver también: No aplique el pensamiento de 2008 a la crisis actual

Además de las preocupaciones de salud pública, estas organizaciones están tratando de anticiparse a una posible corrida bancaria. La COVID-19 amenaza con desencadenar una recesión económica comparable en algunos aspectos a laGran Depresión, durante el cual los consumidores en pánico, temerosos de las quiebras bancarias, retiraron su efectivo.depósitos en masa.

Pero la crisis de la COVID-19 no es una crisis bancaria, señaló Jeffrey Saut, ex estratega jefe de inversiones de Raymond James. No hay razón para que los consumidores liquiden sus cuentas, ya que los bancos no se han visto afectados por la COVID-19, afirmó.

De hecho, los bancos estadounidenses gozan de mejor salud que antes de la última crisis financiera mundial. Según datos de la FDIC, el ratio de apalancamiento de todas las instituciones aseguradas a nivel nacional era del 9,66 % el 31 de diciembre de 2019 (la fecha más reciente con cifras disponibles). Esto supone un aumento respecto al 7,81 % del 30 de septiembre de 2008, dos semanas después de la quiebra de Lehman Brothers. Cuanto mayor sea el ratio, mayor será el capital que los bancos tienen para soportar pérdidas.

Hay efectivo y luego hay efectivo.

En un nivel más sistémico, los inversores están depositando su confianza y crédito en sus bancos, dijo Tobias Adrian, director del Departamento de Mercados Monetarios y de Capital del Fondo Monetario Internacional (FMI).

“El efectivo, el objeto físico, ahora es potencialmente contagioso, pero el efectivo, el activo financiero, sigue siendo una opción segura”, dijo Adrian.

La ola de ventas de acciones a nivel mundial ha impulsado a los inversores a optar por activos más seguros, entre los que el efectivo en el banco es sin duda ONE, afirmó. «Los depósitos bancarios son un tipo de activo más seguro, como el dinero digital».

Sin embargo, los consumidores tienenaparentementeHan comenzado a hacer fila para retirar efectivo a pequeña escala. Ya acumulando alimentos enlatados y papel higiénico, se informa que los consumidores están aumentando sus reservas físicas de efectivo con frecuentes viajes al cajero automático.

El efectivo, el objeto físico, ahora es potencialmente contagioso, pero el efectivo, el activo financiero, sigue siendo una opción segura.

No están necesariamente perdiendo la fe en el sistema bancario específicamente. Más bien, según el sociólogo Andreas Folkers, estos acaparadores —de efectivo, latas, comida, medicamentos,cualquier cosa– están reaccionando a un colapso más amplio en la rutina cotidiana de la sociedad que los despoja de la confianza en general.

“Cuando las expectativas sobre cuál es el estado normal de las cosas y qué se puede esperar en el futuro se rompen, se pierde este recurso intangible inmaterial o social de la confianza”, dijo Folkers, investigador del Instituto de Sociología de la Universidad de Giessen en Alemania.

“Esta es definitivamente una de las razones por las que las personas se aferran a bienes muy tangibles o materiales en tiempos de crisis, porque es algo a lo que pueden aferrarse sin depender de confiar en las personas y en el estado de los Eventos”, dijo.

En pocas palabras, durante una crisis es más fácil confiar en el dinero que tienes en la mano que en el dinero que tienes en el banco, independientemente de si tienes motivos para creer que el dinero intangible está bajo alguna amenaza específica.

Preocupaciones Privacidad

Los gobiernos y el sector privado tienen la oportunidad de construir sistemas robustos de pago y transferencia de valor que funcionen de maneras en que el efectivo no puede, dijo Birch. Señala a AliPay de China. Con casi 55 por ciento de participación de mercadoA partir del tercer trimestre de 2019, es el gigante de los pagos electrónicos en el consumismo chino, un principio de la vida económica diaria.

Esta prevalencia la convierte en un recurso valioso en la lucha de China contra el coronavirus. La función integrada "Código de Salud de Alipay" ahora asigna a los usuarios un color (verde, amarillo o rojo) que representa su estado de salud.

Ver también: Los defensores de la Privacidad alertan sobre la vigilancia del coronavirus

Es una forma ingeniosa de rastrear la posible exposición de los usuarios al coronavirus, señala Birch. Los usuarios "verdes" —presumiblemente aquellos que dieron negativo en la prueba del virus— pueden circular libremente y escanear códigos QR para registrarse en zonas densamente pobladas, como vagones de metro.

"Si se descubre que alguien en el vagón del metro tiene el virus, no es necesario realizar pruebas a todos los que están en el tren, sólo hay que realizar pruebas a las personas en el vagón", dijo Birch.

Pero el seguimiento y rastreo del Código de Salud de Alipay puede otorgarle al gobierno chino una puerta trasera bien abierta:Investigación del New York TimesSe descubrió que el programa reenvía la ubicación y la información personal de los usuarios a los servidores en cada punto de escaneo. ¿El nombre de la función de reenvío? "ReportInfoAndLocationToPolice".

El Código de Salud de Alipay constituye un aparato de vigilancia sorprendentemente eficaz y omnipresente, integrado en el portal de pagos electrónicos preferido de los consumidores. Sin embargo, si cambiamos "gobierno" por "Facebook", dijo Birch, la realidad podría resultar un BIT más cercana.

Sostiene que prevalecen dos “sistemas” de vigilancia.

“Tienes el sistema chino, donde el gobierno te espía y sabe todo lo que haces, y tienes el sistema estadounidense, donde las empresas te espían y saben todo lo que haces”, dijo.

“Ninguna de esas parece, realmente, la mejor manera de avanzar”.

Los gobiernos y las empresas tendrán que construir sistemas que prioricen el anonimato responsable en lugar de explotar los datos de las personas, dijo Birch.

La cola larga

El impacto más profundo del COVID-19 en el dinero puede llegar en los próximos meses, cuando se espera que la sociedad vuelva a una apariencia de normalidad a medida que la gente intenta reanudar su vida cotidiana.

Un escenario agresivo previsto por Jeff Dorman, director de inversiones de la firma de inversión en activos digitales Arca, es una repentina avalancha de Criptomonedas. Dorman predice que, tras la pandemia, más personas invertirán más dinero en Cripto , lo que provocará que aún más personas hagan lo mismo. Es una retroalimentación recursiva. Crecimiento exponencial. Una curva no aplanada.

La COVID-19 “es solo un paso más en ese proceso de aceleración”, dijo Dorman, reconociendo que señalar un “punto de inflexión” es casi imposible.

“Todo, desde el miedo a las monedas propias debido a la impresión de dinero, podría impulsar a más gente a usar Bitcoin o Tether. El miedo al efectivo físico podría impulsar a más gente a usar Bitcoin o Tether. Tarde o temprano, cuando se sabe que todos lo tienen, simplemente se empiezan a realizar pagos con él”, dijo.

Una predicción un poco más extendida es que la COVID-19 impulsará a los gobiernos a considerar más seriamente las alternativas de pago digital. Los gobiernos podrían aprovechar esta crisis para avanzar hacia una "sociedad sin efectivo", afirmó Jason Hsu, exlegislador del gobierno taiwanés, quien ahora asesora en materia de Regulación.

Véase también:El Senado de EE. UU. presenta un proyecto de ley sobre un "dólar digital" después de que la Cámara de Representantes eliminara un término del plan de alivio del coronavirus.

Aboga por que Taiwán adopte una postura radical sobre la Criptomonedas gubernamental (una moneda digital del banco central) frente a esta crisis, especialmente cuando se trata de difundir la Paquete de estímulo por el coronavirus de 2 mil millones de dólares, un esfuerzo de rescate comparable al de otras economías destrozadas por el virus.

"Ahora estoy recomendando al gobierno que establezca un método de implementación de Criptomonedas basado en blockchain para implementar este paquete de estímulo", dijo Hsu.

Mientras tanto, Adrian del FMI dijo que está recurriendo a alternativas establecidas de “efectivo sin contacto” siempre que sea posible para limitar la exposición al virus.

Él predijo que los métodos de pago sin contacto seguirán siendo atractivos después de la crisis, tal vez como un remanente de aquellos días maníacos sin contacto social, al menos no a menos de dos metros.