Ang Pagbagsak ng QuadrigaCX: Ano ang Alam Natin (At Ano ang T Natin)

Ang QuadrigaCX, ang Canadian Cryptocurrency exchange, ay naging mga headline sa buong mundo noong nakaraang linggo nang ipahayag nito na naghain ito ng proteksyon ng pinagkakautangan at may utang na higit sa $130 milyon o higit pa sa mga customer nito.

Ang mahabang pagtitiis na palitan ay nagkaroon ng mga isyu sa pagbabangko sa loob ng higit sa isang taon, at nagreklamo sila ng mga customer hindi madaling mag-withdraw ng fiat o Crypto sa nakalipas na ilang buwan. Ang mga takot na ang palitan ay maaaring hindi makabayad o nagpapatakbo ng isang scam ay pinalala ng isang anunsyo na ang tagapagtatag at CEO nito, si Gerald Cotten, ay namatay sa sakit na Crohn habang nasa India.

Pagkatapos ng mga linggo ng mahinang komunikasyon (at ilang araw ng website ganap na offline), ang palitan ay nag-anunsyo na ito ay naghain isang pananatili ng mga paglilitis sa pagtatangkang umalis ka anumang demanda ng customer habang sinusubukan nitong bawiin ang mga pondo nito at alamin ang mga susunod na hakbang nito.

Ang sitwasyon sa kabuuan ay nagdadala ng mga dayandang ng Mt Gox iskandalo, parehong sa mga tuntunin ng antas ng pandaigdigang interes (maraming mga pangunahing outlet ng balita at publikasyon ang nagpapatakbo ng mga kuwento, pangunahing nakasentro sa nakasaad na kawalan ng kakayahan na ma-access ang mga pondo ng mga customer kasunod ng pagkamatay ni Cotten) at ang laki ng kawalan ng katiyakan sa hinaharap.

Tulad ng iniulat ng CoinDesk noong Martes, ang legal na larawan na nakapalibot sa palitan ay nagsisimula nang patatagin. Isang hukom ng Korte Suprema ng Nova Scotia ipinagkaloob ang palitan nito aplikasyon, binibigyan ito ng 30-araw na pananatili ng mga paglilitis upang subukan at mabawi ang anumang cryptocurrencies, gayundin ang paghahanap ng iba pang mga paraan para sa pagbabayad ng mga customer.

Ngunit maraming mga katanungan ang umiikot sa paligid ng mga paglilitis, na higit na pinapakain ng mga teoryang pinalaganap ng mga customer, tagamasid at kritiko ng QuadrigaCX. Sa ibaba, tinutuklasan namin ang ilan sa mga pinakamalalaking tanong habang umiiral ang mga ito.

Ang alam natin

Malaki ang utang ni Quadriga

Sinabi ng QuadrigaCX na may utang itong humigit-kumulang 115,000 katao ng humigit-kumulang C$190 milyon sa fiat at Crypto. Ang 115,000 customer na ito ay bahagi ng mas malaking grupo ng halos 300,000 indibidwal na account na ginawa, kahit na lumilitaw na ang natitira ay T kasalukuyang nag-iimbak ng anumang mga pondo sa exchange.

Sa isang paghahain sa korte noong nakaraang linggo, ang balo ni Cotten at ang tagapagpatupad ng kanyang ari-arian na si Jennifer Robertson ay nag-claim na siya, o sinuman sa koponan ng QuadrigaCX, ay hindi alam kung paano i-access ang mga reserbang Crypto ng exchange - o sa katunayan, kung saan sila matatagpuan. Ang palitan ay mayroong humigit-kumulang 26,500 Bitcoin ($92.3 milyon USD), 11,000 Bitcoin Cash ($1.3 milyon), 11,000 Bitcoin Cash SV ($707,000), 35,000 Bitcoin Gold ($352,000), halos 200,000 Litecoin ($6.5 milyon), at humigit-kumulang 4 milyon ($6.5 milyon) $147 milyon, ayon sa affidavit.

Iniulat na isinagawa ni Cotten ang lahat ng kanyang mga operasyon sa negosyo mula sa isang naka-encrypt na laptop, kung saan hindi na-access ni Robertson. Habang ang isang consultant ay tinanggap upang subukan at pasukin ang laptop, ang ekspertong ito ay hanggang ngayon ay hindi matagumpay.

Habang ang oras ng paglipat ay T pa nakumpirma, ang laptop ay sa huli ay ibibigay sa propesyonal na kumpanya ng serbisyo na EY, na hinirang na monitor ng hukuman.

Ang nagpapalubha sa mga problema ng palitan ay ang katotohanan na karamihan sa mga reserbang fiat nito ay nakatali pagkatapos ng isang mahusay na dokumentado legal na laban kasama ang Canadian Imperial Bank of Commerce. Wala pang timeline kung kailan maaaring maibalik ang mga pondong iyon.

Sinabi ng lahat, tinatantya ng exchange na may utang ito sa mga customer ng humigit-kumulang $53 milyon sa fiat at $137 milyon sa Crypto (sa US dollars).

Hindi lahat ng pondo ng Quadriga ay nasa Crypto

Ayon sa paghaharap nito sa korte, humigit-kumulang $70 milyon CAD ($53 milyon USD) ng mga pondo nito ay hawak ng mga nagproseso ng pagbabayad sa fiat.

Sa mga iyon, humigit-kumulang $30 milyon CAD ($23 milyon USD) ang hawak ng tagaproseso ng pagbabayad na Billerfy sa anyo ng mga draft sa bangko. Ipinaliwanag ni Billerfy noong nakaraan na nahihirapan itong maghanap ng mga kasosyo sa pagbabangko upang i-endorso ang mga draft na ito, na pinipigilan itong ilabas ang mga pondo pabalik sa exchange.

Sa panahon ng talakayan sa korte noong Martes, ang abogado ng Quadriga na si Maurice Chiasson, isang kasosyo sa law firm na si Stewart McKelvey, ay nagtanong kung ang EY - ang monitor na itinalaga upang pangasiwaan ang mga pagsisikap ni Quadriga - ay maaaring tumulong sa paghahanap ng kasosyo sa pagbabangko upang mag-endorso ng mga draft. Ito ay hindi malinaw kung ito ay isang posibilidad, at si EY ay tumanggi na magkomento kapag naabot.

Sa isang email, sinabi ng managing director at may-ari ng Billerfy na si José Reyes sa CoinDesk na wala pa siyang naririnig mula sa EY, at hindi siya sigurado kung ano ang mga susunod na hakbang ngayong itinalaga na ang kumpanya bilang monitor.

Idinagdag niya sa isang email sa ibang pagkakataon na wala pa siyang swerte sa paghahanap ng mga kasosyo sa pagbabangko para i-endorso ang mga draft.

Kinokontrol din ng mga abogado ng Quadriga ang karagdagang $5 milyon na hawak ng ilang kumpanyang nakabase sa New Brunswick, Canada. Gayunpaman, ang mga pondong ito ay maaaring gamitin upang ayusin ang mga proseso ng pagkabangkarote at iba pang mga gawaing administratibo, ipinaliwanag ni Chiasson.

Ang Quadriga ay may 30 araw sa ilalim ng umiiral na order

Ang pananatili sa Martes ay nagbibigay sa Quadriga ng 30 araw upang subukan at mabawi ang mga nawawalang reserbang Cryptocurrency nito, pati na rin i-unlock ang mga fiat holding nito at maghanap ng iba pang asset na maaaring kumita. Sa isang maagang paghaharap, ipinahiwatig ng EY na maaaring ibenta ng palitan ang platform ng kalakalan nito bilang ONE generator ng kita.

Ang isang paunang ulat ay dapat bayaran sa Marso 1, at isa pang pagdinig ay gaganapin sa pagtatapos ng 30-araw na yugto upang matukoy kung ano ang pag-unlad na ginagawa ni Quadriga.

Posibleng ang palitan ay maghain ng extension sa pananatili sa panahon ng pagdinig na iyon, bagaman sinabi ni Chiasson sa korte noong Martes na "umaasa kami na kapag nagkaroon ng mahahalagang Events , [gaya ng kung] nakakita kami ng malaking tindahan ng mga barya, agad kaming [magsisimula ng pamamahagi]."

Magkakaroon ng hiwalay na pagdinig upang matukoy kung aling law firm ang itatalaga bilang kinatawan ng abogado sa Peb. 14, bagama't walang kaso ang maaaring isampa habang may bisa ang pananatili.

Ang isang Request para sa paglilinaw sa Bennett Jones LLP, ONE law firm na nag-aagawan na mahirang, ay hindi naibalik sa oras ng pamamahayag.

Ang T natin alam

Gayunpaman, maraming mga katanungan ang pumapalibot sa buong sitwasyon, kabilang ang kung ang palitan ay nagkaroon ng mga pondo na inaangkin nito ay kasalukuyang naka-lock sa cold storage.

Kung mayroon talagang malamig na wallet

ONE sa mga pinaka-nakababahalang claim sa affidavit noong Huwebes ay ang kasalukuyang hindi ma-access ng team ang mga cold wallet na may hawak ng mga reserba ni Quadriga. Gayunpaman, ang mga kilalang boses sa komunidad ng Crypto ay nagdududa sa pahayag na ito.

Ang founder at CEO ng MyCrypto na si Taylor Monahan ay nagsabi sa CoinDesk na siya ay "malaking gulat na Learn ang isang cold storage ether address" batay sa kung paano pinamamahalaan ng exchange ang mga hawak nito gamit ang tatlong pangunahing wallet.

"Halos lahat ng pinakamalaking transaksyon ay ipinadala sa mga palitan o sa gitna ng tatlong 'pangunahing' address ... T akong nakitang anumang bagay na nagpapahiwatig ng malaking reserba o mekanismo ng cold storage na ginagamit sa Ethereum chain," paliwanag niya.

Iyon ay hindi nangangahulugan na ang exchange ay walang mga cold storage wallet - ngunit habang posible, ipinaliwanag ni Monahan na makikita niya itong "imposible" batay sa mga nakaraang gawi ng exchange.

Ang mga pagkakaiba sa kung ano ang lumilitaw na sinasabi ng blockchain data tungkol sa mga hawak ng Quadriga at kung ano ang mga paghahabol ng palitan ay humantong sa karagdagang mga katanungan tungkol sa pagkakaroon ng mga pondo sa lahat, na nagbubunsod ng mga paratang ng pandaraya sa bahagi ng palitan at mga operator nito.

Ano ang pakikitungo sa mga multi-sig na wallet

Noong 2015, si Cotten sabi ang palitan ay gumamit ng multi-signature wallet bilang pag-iingat sa seguridad. Karaniwang nakikita ng mga multi-sig na wallet ang maraming partido na nagpapanatili ng kontrol sa isang bahagi ng pribadong key ng wallet.

Sa ganitong sitwasyon, dalawa o higit pa sa mga partido ang kailangang pumirma sa isang transaksyon bago ito maaprubahan. Gayunpaman, walang ibang mga empleyado ng Quadriga ang lumilitaw na nag-anunsyo sa kanilang sarili na nakapag-sign off sa mga transaksyon.

Sa madaling salita, nananatili ang tanong kung mayroong multi-sig wallet, kung saan nag-iisang pinamamahalaan ni Cotten ang lahat ng mga lagda, o kung hindi talaga ginawa ang pag-iingat sa seguridad na ito.

Ano ang susunod

Gaya ng nakasaad, mayroon na ngayong 30 araw na breathing room ang Quadriga para subukan at hanapin ang mga nawawalang barya nito, pati na rin i-unfreeze ang mga fiat holding nito.

Ang hindi gaanong malinaw ay kung paano magpapatuloy ang palitan.

Ang isang email account na na-set up ng EY Canada upang tumanggap ng mga mensahe mula sa mga nagpapautang sa Quadriga ay hindi gumana sa oras ng pag-print. Habang naglabas ng bagong pahayag ang Quadriga sa website nito, hindi kasama ang mga detalye.

sa halip, pahayag ng website binanggit na "nasa maagang yugto tayo ng mahabang proseso," at nagpapatuloy ang gawain.

"Ang masasabi namin sa iyo ay ang proseso ng CCAA ay magpapahintulot sa QuadrigaCX na KEEP bukas ang lahat ng mga opsyon upang subukang i-maximize ang mga pondong magagamit para sa mga stakeholder ng kumpanya. Magbibigay kami ng karagdagang mga update sa abot ng makakaya," ang pahayag ay nagbabasa.

Mga alingawngaw at haka-haka

Kung patay na ba talaga si Cotten

Sa kabila ng dalawang magkahiwalay na dokumento na nagsasaad na namatay si Cotten noong Disyembre 9, 2018 sa Jaipur, ang kabiserang lungsod ng estado ng India ng Rajasthan, patuloy na sinasabi ng mga online conspiracy theories na peke niya ang kanyang kamatayan para makalabas ng exit scam.

J.A. Snow Funeral Home, na naglabas isang pahayag ng kamatayan noong Disyembre 12, tumanggi na kumpirmahin o tanggihan na ito talaga ang nagbigay ng dokumento. Ang mga tawag sa Nova Scotia Department of Vital Statistics, na sumusubaybay sa mga Events sa buhay (kabilang ang mga pagkamatay) ay hindi ibinalik sa oras ng press.

Hiwalay, ginawa ng Government of Rajasthan's Directorate of Economics and Statistics isang death certificate para sa Cotten noong Disyembre 13, na nakuha at nai-publish ng CoinDesk noong Martes. Walang nakalistang sanhi ng kamatayan at hindi naibalik ang mga karagdagang pagtatanong.

Ang Angel House, isang organisasyon na nagtatayo ng mga orphanage sa India at naging kaanib sa Cotten noong nakaraan, ay hindi nasagot kapag tinawag.

Nag-ambag sina Anna Baydakova at Yogita Khatri sa pag-uulat.

Larawan ng bandila ng Canada sa pamamagitan ng Shutterstock