La blockchain et la naissance d'un nouvel instrument financier

Noelle Acheson est une experte en analyse d'entreprise depuis 10 ans et l'auteur de CoinDesk hebdomadaire, une newsletter personnalisée envoyée chaque dimanche, exclusivement aux abonnés de CoinDesk .

Annonce de la Banque islamique des Émiratsla semaine dernièrequ'il prévoyait d'intégrerTechnologies blockchain Les chèques papier ont peut-être laissé beaucoup de gens perplexes quant à l'incongruité de cette invention : pourquoi gâcher une invention aussi moderne sur un moyen de paiement aussi traditionnel ? Les chèques papier T sont-ils pas comme ceux du siècle dernier ?

Mais en creusant un BIT plus, on découvre que les choses ne sont pas tout à fait ce qu’elles semblent être.

ONEune des particularités du système bancaire des Émirats arabes unis est la forme de garantie privilégiée pour les prêts bancaires : les chèques papier. La pratique établie est que l'emprunteur rédige au prêteur un chèque postdaté du montant du prêt, plus les intérêts. Lorsque le prêt est dû, le prêteur heureux encaisse simplement le chèque. Si le remboursement est mensuel, le prêteur demandera souvent une pile de chèques postdatés pour couvrir les paiements individuels.

Cela facilite grandement le processus de prêt. Avec un chèque signé en main, le prêteur peut éviter les procédures de vérification rigoureuses et les tracas de confirmation.

De plus, les banques demandent souvent un chèque papier signé pour couvrir la limite mensuelle avant de délivrer une carte de crédit à un client. Ah, vous vous demandez, mais dans tous les cas ci-dessus, comment savent-elles que le chèque ne sera T sans provision ?

Théorie des jeux

C'est une question d'incitations. Si vous êtes un particulier et que votre chèque est sans provision,tu peux aller en prison.

Du moins, c'était le cas jusqu'à il y a quelques années, lorsque les chèques sans provision émis en garantie d'un prêt hypothécaire ont commencé à se multiplier.entierle prêt étaitdécriminalisé(pas pour les paiements mensuels). L'année dernière, le rejet de tout type de chèque par les petites et moyennes entreprises (PME) a également été dépénalisé (maispas encore pourindividus).

Dans cet esprit, le «technologie blockchainL'idée des chèques papier devient plus intéressante.

Le projet développé par l'Emirates Islamic Bank (filiale d'Emirates NDB, ONEun des plus grands groupes bancaires du Moyen-Orient) consiste à imprimer un code QR unique sur chaque chèque et à l'enregistrer sur une plateforme blockchain. Les chèques seront ensuite scannés lors de leur émission pour en valider l'authenticité.

Si l'on tient compte du fait que les chèques sont régulièrement utilisés comme garantie de prêt et de remboursement, l'importance de leur rôle dans le système financier devient évidente, tout comme la tentation de les falsifier. Le fait de pouvoir accroître leur fiabilité constituera un soulagement pour le secteur bancaire.

Un impact plus important

Si les banques peuvent moins s’inquiéter de la fraude, elles seront probablement plus disposées à prêter, ce qui aura un effet positif sur l’activité économique.

Le FMIrécemment réviséLa banque centrale a révisé à la hausse ses prévisions pour les Émirats arabes unis, les ramenant à des chiffres relativement sains, mais des prêts plus faciles amélioreront les perspectives des PME, le secteur le plus durement touché par la crise des prix du pétrole ces dernières années.

Bien qu’une refonte du système bancaire des Émirats arabes unis visant à réduire la dépendance aux chèques soit susceptible de se produire à terme, les changements culturels profonds prennent du temps. L’idée de la Banque islamique des Émirats pourrait apporter une solution à court terme à un problème systémique et faire évoluer la compréhension du secteur quant au potentiel de la technologie.

De plus, le concept de combiner des réseaux numériques avec des morceaux de papier est intrigant et pourrait indiquer un nouveau vecteur d’innovation.

Des « garanties » physiques de paiement résistantes à la fois à la falsification et aux vulnérabilités technologiques ? Nous pourrions assister à la naissance d'un tout nouveau type d'instrument financier.

Lever de soleil dans le désertImage via Shutterstock