Por que o CEO da Silvergate está bancando 15 empresas de Bitcoin

Startups focadas em produtos e serviços baseados em Bitcoin nunca tiveram facilidade para abrir contas bancárias – ou manter relacionamentos positivos com essas empresas.

O problema? Clientes relacionados a Bitcoin são frequentemente vistos como de alto risco por instituições bancárias, e até agora poucos bancos demonstraram interesse em passar pelo processo de mitigação desse risco.

Isso é um problema de longa dataque gerou controvérsia no passado, mas dada a questão mais ampla deredução de riscos por bancos no mundo todo, talvez não seja surpresa que startups de Bitcoin se encontrem na mira dos departamentos de conformidade bancária.

Mas esses riscos T impediram que todos os bancos abrissem suas portas para startups de Bitcoin . O Silvergate Bank, sediado em La Jolla, Califórnia, foi uma das primeiras instituições a contrariar essa tendência.

O Silvergate está Verge a abrir sua décima sexta conta bancária de Bitcoin , e seu diretor executivo, Alan Lane, diz que os benefícios do status de pioneiro do seu banco podem estar em risco.

Lane disse ao CoinDesk:

"Se outros bancos estão se esquivando disso, provavelmente T seria tão difícil gerar negócios se eles pudessem criar um processo de conformidade que funcionasse."

O processo de desenvolvimento desse tipo de processo de conformidade mais inclusivo — e, como resultado, ajudar a aliviar as preocupações sobre o risco percebido dos negócios de Bitcoin — começou em 2013, de acordo com Lane, que anteriormente supervisionava as contas de fabricação e varejo da Silvergate, variando em tamanho de US$ 10 milhões a US$ 50 milhões em receita anual.

Compre alguns Bitcoin

Lane, que se autodenomina um "cara tipo Joe-six-pack" em vez de um programador, estava originalmente interessado apenas em Bitcoin em um nível pessoal.

Ele fez sua primeira compra de Bitcoin usando a Coinbase em meados de 2013, buscando habilitar uma transferência ACH e Aprenda mais sobre o processo de obtenção e uso de uma moeda digital.

Essa pesquisa permitiu, ele explicou em entrevista, rastrear a transação até o Silicon Valley Bank, uma das primeiras instituições a usar Bitcoin como banco.

Ver que o Silicon Valley Bank — conhecido por sua postura vanguardista em Tecnologia — estava envolvido com Bitcoin revelou o potencial positivo de fazer negócios com esse tipo de startup, disse ele.

No final de 2013, o Silvergate recebeu sua primeira indicação de um cliente Bitcoin . No meio do ano seguinte, o banco estava em conversas com "vários" clientes Bitcoin , todos os quais queriam abrir contas, explicou Lane.

Mas questões espinhosas persistiam. Por exemplo, esses clientes de Bitcoin eram muito arriscados? O custo de abrir contas e integrá-los ao banco compensaria no final?

Encontrando respostas

Apesar da incerteza percebida em fazer negócios com startups de Bitcoin , Lane disse que as regulamentações relacionadas a esse processo são, na verdade, bastante claras.

Para ajudar a responder a essas perguntas persistentes, Lane criou um grupo de trabalho sobre Bitcoin composto por cinco funcionários da Silvergate e os encarregou de descobrir o que o banco precisaria fazer para aceitar contas de Bitcoin .

"Era uma questão de começar a ler as regras e regulamentos apropriados", disse Lane. "E ao longo do caminho continuar um diálogo com as empresas com as quais tínhamos começado a falar."

Talvez surpreendentemente, uma grande parte da due diligence para abrir uma conta para uma empresa típica de Bitcoin T é muito mais exigente do que uma empresa não bitcoin, explicou Lane. A maior parte dessa pesquisa, incluindo visitas no local aos escritórios dessas startups "para garantir que elas são quem dizem ser", é padrão para clientes corporativos.

Os requisitos regulatórios que a Silvergate segue T determinam que o banco audite todas as transações, mas, de acordo com Lane, que "temos confiança de que vocês têm confiança" em quem são os clientes do titular da conta. Uma análise do processo de verificação de cliente do cliente potencial — como a empresa confirma as identidades de seus próprios clientes — é boa o suficiente, ele disse.

Surgem complicações com empresas que exigem licenças adicionais, como empresas de transmissão de dinheiro. Antes de o Silvergate começar a aceitar startups de Bitcoin , Lane explicou que o banco T trabalhava com esse tipo de empresa.

"Foi aí que a Silvergate teve que evoluir nossa visão de conformidade das coisas", disse ele.

A implementação

Em agosto de 2014, Lane informou oficialmente aos auditores anuais do banco que estava explorando oportunidades de negócios com startups de Bitcoin . A partir daí, uma reunião conjunta foi realizada com representantes do Federal Reserve Bank de São Francisco e do California State Banking Department para ajudar a garantir a conformidade.

No total, Lane estimou que, com base nos salários pagos a cada um dos cinco membros do grupo de trabalho que desenvolveram a estratégia de Bitcoin do Silvergate em meio período ao longo de 18 meses, o banco investiu cerca de US$ 250 mil para Aprenda o que seria necessário para abrir sua primeira conta de Bitcoin .

Atualmente, a Silvergate tem 15 contas bancárias abertas para empresas de Bitcoin , que incluem o cofre de Bitcoin Xapo, sediado em Palo Alto, Califórnia, e outros "meia dúzia" de clientes em vários estágios do processo de due diligence. A Silvergate não está compartilhando atualmente os nomes de seus outros clientes, que normalmente começam com uma conta básica, que recebem recursos mais avançados posteriormente.

Uma empresa de Bitcoin bem preparada que tenha respostas para todas as perguntas da Silvergate pode abrir uma conta entre 30 e 60 dias, ele explicou.

Os problemas permanecem

Apesar desses sinais positivos de um banco, a realidade é que a maioria das startups de Bitcoin enfrenta obstáculos consideráveis. Os problemas vistos em países como Austráliailustrar melhor esse problema.

Um relatório recente do grupo de advocacia sem fins lucrativos Coin Center destacou que a falta de acesso a contas bancárias para startups de Bitcoin tem um impacto "devastador". O tempo médio para embarcar em uma empresa de moeda digital é entre 6 meses e um ano, de acordo com as descobertas do Coin Center — assumindo que a conta seja dada em primeiro lugar.

Em entrevista, Lane expressou preocupação de que a mudança do setor bancário para descrever algumas empresas de Bitcoin como empresas de blockchain poderia prejudicar os benefícios que ele esperava que a Silvergate alcançasse ao ser pioneira.

Em vez de ver uma enxurrada de novos negócios de Bitcoin , a taxa de aplicação está se estabilizando, ele disse. E ele alertou que a percepção de que as empresas de blockchain eram “menos tóxicas” do que as empresas de Bitcoin provavelmente não era uma tendência que continuaria.

"Para aqueles que realmente estão lidando com Bitcoin e chamando-o de blockchain, isso é míope", ele disse. "De repente, seus bancos vão acordar e eles vão ter suas contas bancárias fechadas."

Lane concluiu:

"Mesmo que você pense que está se concentrando mais em blockchain, talvez seja interessante tentar encontrar um banco que esteja disposto a bancar empresas de Bitcoin para que você possa tirar essa preocupação."

Foto por CoinDesk