O que é preciso para obter uma Carta Bancária Crypto-Friendly em Wyoming

Já se passaram mais de três meses desde que Wyoming começou a aceitar inscrições para licenciar um novo tipo de banco favorável às criptomoedas, e nenhuma empresa anunciou sua inscrição, enquanto algumas empresas indicaram a intenção de se inscrever.

Isso T esfriou o entusiasmo em torno do potencial da carta. Em outubro, Colorado anunciado planeja elaborar uma legislação bancária de propósito especial para atender às empresas de Cripto . Na conferência Invest da CoinDesk em Nova York em novembro, o estatuto do SPDI foi elogiado como um substituto superior para o BitLicense de Nova York. Um mês depois, a troca de Cripto Kraken abertouma posição para um diretor de operações supervisionar uma instituição depositária de propósito especial (SPDI) do Wyoming. Atualmente, a Divisão de Bancos do Wyoming está desenvolvendo parcerias com outros reguladores estaduais para criar procedimentos legais conjuntos em torno de ativos digitais, de acordo com um porta-voz da Divisão de Bancos do Wyoming.

Então por que Wyoming T está inundado de candidatos ao SPDI? Para uma empresa entusiasmada, tem sido uma questão de ter os processos em andamento para se candidatar.

“Depois que você entra no processo formal de inscrição, tudo tem que estar muito bem preparado para ter o escrutínio completo da Comissão Bancária de Wyoming”, disse Jeremy Dzral, cofundador e CEO da WYo Financial, uma corporação recém-formada em Wyoming que planeja se inscrever no primeiro trimestre de 2020 e ser uma SPDI completa no terceiro trimestre do mesmo ano. “Estamos em diálogo contínuo com a comissão bancária há pouco mais de dois meses.”

Assim como uma aplicação bancária tradicional dos EUA, um SPDI precisa ter seus procedimentos, executivos e diretores, e compromissos de capital em vigor antes de aplicar formalmente, disse o porta-voz da divisão bancária. A aplicação levaria o mesmo tempo que uma aplicação bancária tradicional para ser aprovada.

“O requerimento tem mais de 19 páginas com mais de 100 itens a serem abordados”, disse Robert Cornish, sócio do escritório de advocacia Anderson Kill, que foi consultor da Wyoming Blockchain Taskforce, Wyoming Blockchain Coalition e WYo Financial.

Para alguns na comunidade Cripto , isso pode ser muito trabalho. Considere que algumas empresas Cripto que se candidataram à BitLicense em Nova York acharam os seis meses a um ano gastos respondendo a solicitações de informações assustadores, disse Chris RAY, sócio da Dean & RAY, que trabalhou no espaço Cripto por dois anos.

“Acabou sendo bastante difícil de manejar, principalmente por causa do que é percebido como reguladores autoritários e excessivamente cautelosos em todas as aplicações”, disse RAY .

O SPDI promete algo muito mais poderoso do que o BitLicense, no entanto. Sob a lei bancária interestadual federal, ele pode permitir que empresas que obtenham o alvará operem em qualquer lugar dos EUA, incluindo Nova York. Empresas que obtiverem um BitLicense ou um alvará de trust ainda precisam buscar licenças de transmissão de dinheiro nos EUA.

As empresas licenciadas pela SPDI também têm a garantia de um regulador favorável às criptomoedas.

A Divisão de Bancos de Wyoming seria o regulador primário do banco SPDI, não a Corporação Federal de Seguro de Depósitos dos EUA, avessa a riscos. Em uma base caso a caso, o banco poderia potencialmente também ganhar uma conta principal no Federal Reserve Bank de Kansas City, permitindo-lhe depositar fundos no Fed, bem como acessar o sistema de pagamentos global.

Os benefícios da regulamentação favorável à cripto vêm com pesados requisitos de capital. Enquanto o estatuto que ratificou o estatuto SPDI exigia US$ 5 milhões e três anos de despesas operacionais no momento da aplicação, a Divisão de Bancos de Wyoming decidiu exigir um mínimo de 1,25% a 1,75% dos ativos propostos sob gestão ou ativos sob custódia ou US$ 10 milhões, o que for maior.

As empresas também devem observar quanto os bancos de varejo de novo levantam – cerca de US$ 25 milhões – ao tentarem se candidatar ao SPDI, acrescentou o porta-voz.

Esses requisitos de capital são projetados não para evitar uma corrida a um banco alavancado – os bancos SPDI são obrigados a KEEP todos os depósitos fiduciários sob demanda dos clientes como ativos líquidos e não podem emprestar – mas para estar em vigor caso o banco SPDI falhe. Embora os bancos SPDI T tenham que lidar com o FDIC, a Wyoming Division of Banking agora terá que desempenhar o papel do FDIC em caso de liquidação bancária.

Em um cenário de falência bancária, a divisão bancária de Wyoming teria que entrar em contato com os depositantes, providenciar a devolução de seus ativos, contratar empresas de contabilidade para auditar os livros e administrar os ativos enquanto o espólio está sendo liquidado e cobrir quaisquer custos de litígio contra o estado resultantes da falência.

O SPDI também precisa ter um “testamento vital” ou plano de resolução que descreva como o banco seria encerrado.

As regras continuam apontando que um banco SPDI pode se assemelhar a um banco de custódia com foco em atividades fiduciárias, gestão de ativos e custódia. Por causa disso, a divisão de serviços bancários analisou a taxa de capital de nível 1 para ativos sob custódia em grandes bancos de custódia como State Street, BNY Mellon e JP Morgan. Para finalizar as revisões e auditorias anuais, o regulador de Wyoming consultou reguladores em outros estados e ao redor do mundo, incluindo o Reino Unido, Suíça e Abu Dhabi.

Como ganhar dinheiro

Sem a capacidade de emprestar mantendo uma grande quantidade de reservas de capital, os bancos SPDI têm a opção de ganhar dinheiro no mercado de acordos de recompra, mas com taxas de juros baixas, pode não haver muito dinheiro para os bancos SPDI ganharem no mercado de recompra.

Sem infraestrutura bancária legada, Drzal prevê que a WYo Financial seja capaz de oferecer serviços de custódia e bancários como um serviço facilmente integrado para empresas de blockchain – como a Stripe oferece aos desenvolvedores de aplicativos móveis a capacidade de adicionar pagamentos a aplicativos. Por exemplo, Drzal prevê que as empresas de tokenização imobiliária serão grandes empresas comerciais que precisarão de serviços de pagamentos, integração, know-your-customer e conformidade.

“Estamos focados em tentar ser uma ponte entre os serviços financeiros tradicionais e a próxima geração de gerenciamento de ativos digitais e Tecnologia de blockchain e tokenização”, disse ele. A WYo Financial também oferecerá serviços bancários, emissão de cartões, depósitos, gerenciamento de pagamentos, serviços de conformidade e gerenciamento de emissores.

Matt Kaufman, sócio da Hathaway & Kunz e ex-participante da Wyoming Blockchain Task Force, também está otimista de que as empresas de Cripto podem criar modelos de negócios viáveis ​​usando o estatuto SPDI.

“Recebi dezenas e dezenas de ligações de pessoas sobre o SPDI e muitas pessoas com visões diferentes sobre como elas podem usar o SPDI em seus negócios”, disse Kaufman. “Você verá alguns interessados ​​em uma solução B2B ou custódia de tipo comercial, modelo de serviços financeiros de dinheiro... Outros estão interessados ​​em usá-lo como uma rampa de entrada ou saída para o mundo Cripto .”

Outra razão pela qual as empresas podem estar adiando a inscrição é porque a legislatura de Wyoming considerará adicionar clientes de varejo ao estatuto em fevereiro, acrescentou Kaufman. Embora não haja padrões tradicionais de subscrição para empréstimos de Cripto , a questão do empréstimo de Cripto também pode ser revisitada pela legislatura de Wyoming no futuro, acrescentou Kaufman.

Os bancos SPDI também podem ter oportunidades de financiar outros setores de alto risco que foram afetados pela Operação Choke Point, como a indústria de armas de fogo e a indústria do carvão, disse David Pope, presidente do grupo de empresas de contabilidade DPACPA e defensor voluntário da Wyoming Blockchain Taskforce.

Até que o primeiro requerente se inscreva e comece a operar sob o novo estatuto, muitos no setor de Cripto estão adotando uma atitude de esperar para ver em relação ao estatuto.

“Será uma avaliação subjetiva pelo estado, caso a caso”, disse Cornish. “Certamente, o primeiro requerente aprovado servirá como um modelo de algum tipo para aqueles que consideram fazer isso.”

ATUALIZAÇÃO (15 de janeiro, 22:30 UTC):Uma passagem neste artigo foi editada para esclarecer que os SPDIs não obtêm automaticamente contas-mestre no Fed de Kansas City; as solicitações para elas seriam analisadas caso a caso.