Bancos estão tentando lançar ativos Cripto com R3 Tech

Pode ter parecido impensável quatro anos atrás, mas os tokens de Cripto podem estar chegando ao Corda da R3.

Revelado exclusivamente para CoinDesk, Cordite, uma comunidade de código aberto que é independente do R3, mas que se baseia exclusivamente no código que foi pioneiro, está prestes a sair do modo furtivo. Cordite promete fazer pelos blockchains corporativos o que oPadrão ERC-20fez pelo Ethereum: permitiu a criação de diferentes tokens representando vários tipos de ativos na mesma rede.

A diferença é que o Cordite é projetado especificamente para uso pelo setor bancário. De fato, o principal contribuidor e líder comunitário do projeto é uma das 30 maiores instituições financeiras do mundo, o Royal Bank of Scotland (RBS).

Então, enquanto os ERC-20s desencadearam o boom das ofertas iniciais de moedas (ICO), permitindo que startups em todo o mundo contornassem os obstáculos usuais de arrecadação de fundos e arrecadassem bilhões do público criando novos tokens exóticos, o Cordite permitirá a representação digital de uma miríade de ativos tradicionalmente mantidos e negociados por instituições altamente regulamentadas.

Dessa forma, as redes de blockchain poderiam se tornar mais úteis para essas grandes empresas, já que poderiam rastrear ambos os lados de uma negociação — dinheiro por títulos, por exemplo, ou um tipo de câmbio por outro — no mesmo livro-razão, em vez de ter uma parte da transação ocorrendo fora da cadeia.

Richard Crook, chefe de Tecnologia emergente do RBS, disse ao CoinDesk:

"À medida que avançamos para o próximo nível de criação de aplicativos distribuídos no espaço empresarial, haverá uma necessidade de tokens e unidades de valor nesses livros-razão."

Por exemplo, Crook disse: "se eu estiver criando uma plataforma de faturas para Finanças comercial, quando a fatura for enviada para um lado, preciso de um ativo digital que você e eu concordemos que vale alguma coisa em troca".

No entanto, há uma certa ironia aqui.

Fundada em 2014, a R3 foi projetada para sero provedor de livro-razão compartilhado favorável à regulamentação, que contrastava com as cadeias de Criptomoeda e sua abordagem "anárquica" à governança.

Agora, com este novo projeto, será tecnicamente possível executar um ICO no software Corda, carro-chefe da R3, embora improvável. Em vez disso, o Cordite está sendo posicionado como uma resposta a uma série de desafios enfrentados pelos desenvolvedores de Tecnologia de razão distribuída (DLT) dentro de bancos e entidades corporativas.

Comunidade Corda

A chegada dos tokens empresariais no Corda ocorre em um momento estressante para o R3, que tem sido objeto devariando graus de especulaçãoultimamente em relação à sua saúde financeira.

Mas qualquer que seja a verdade sobre a posição de caixa da empresa privada, o surgimento de iniciativas como a Cordite sugere que há uma vibrante comunidade de código aberto crescendo em torno da Tecnologia desenvolvida pela R3. De acordo com a R3, a Cordite é apenas um dos muitos "CorDapps" prestes a ser lançados.

"Cordite não é algo que a R3 inventou, é algo que a própria comunidade viu uma necessidade e foi construir", disse Richard Gendal Brown, CTO da R3.

Ele acrescentou:

"Pessoas que criam coisas no Corda T precisar pedir permissão me dizem que estamos tendo sucesso e que o Corda está se desenvolvendo como uma plataforma genuína."

De fato, Crook, da RBS, disse que o Cordite estava em andamento antes de ele se envolver. Ele encontrou o projeto há cerca de seis meses e encontrou lá as respostas para muitos dos desafios enfrentados pelas empresas que constroem projetos DLT empresariais.

"T vou nomeá-los, mas são os mesmos tipos de empresas que são membros do R3 e que estão contribuindo para o Cordite", disse ele, acrescentando que o projeto permaneceu em modo alfa privado pelos últimos seis meses, pois todos os envolvidos queriam fazer os testes corretamente.

Tokens empresariais

Dando um passo para trás,Cordite é também um dos vários exemplos de tecnólogos corporativos que experimentam dinheiro fiduciário em livros-razão distribuídos uma formaou outro. Além disso, algunsempresas muito grandesestão olhando para tokens internos como uma forma de conectar seus tesouros ou moverdinheiro em todo o mundo sem fazer conversões de moeda.

No entanto, além desses potenciais ganhos de eficiência, Crook vê a tokenização como essencial para tornar a economia dos livros-razão compartilhados viável.

O banqueiro do RBS acredita que, em primeiro lugar, o token fornecerá uma maneira de distribuir taxas entre os participantes no mundo incipiente dos blockchains empresariais.

"Nos projetos DLT que estão entrando em operação, alguns dos participantes estão fornecendo serviços, alguns deles estão consumindo serviços", ele disse. "As pessoas que estão fornecendo serviços precisam ser pagas para fornecer esses serviços e as pessoas que os estão usando precisam pagá-los."

Dito isso, aplicações mais amplas se sobrepõem ao mundo bancário tradicional, como uma maneira potencialmente padrão de representar os depósitos de um banco na forma de tokens digitais.

"Então, se o NatWest [uma subsidiária do RBS] emitisse um token que dissesse que prometeríamos pagar ao portador – uma nota promissória – tenho certeza de que a maioria dos nossos clientes e consumidores acharia isso muito útil; é análogo a um caixa eletrônico, um caixa eletrônico digital", disse Crook.

E, claro, introduzir um equivalente ERC-20 no Corda provavelmente significaria que você poderia realizar uma venda de tokens.

"Tecnicamente, você poderia, se quisesse", disse Crook, acrescentando que a maneira como isso é feito na esfera pública não é algo que lhe interessa.

No entanto, um token tem algumas possibilidades de captação de recursos para captação de capital dentro de um banco.

Por exemplo, as mesas de negociação de ações e dívidas dos bancos poderiam começar a analisar a emissão de dívida ou ações na forma de ativos digitais.

"Isso não é diferente do mercado de ICO, mas pode levar o mercado de ICO a um espaço muito regulamentado", observou Crook.

"Agora você tem a capacidade de fazer o que está fazendo com uma ICO – ou seja, criar ativos digitais que FLOW de um lado para o FORTH no mundo todo sem nenhuma papelada e tudo mais – mas você está fazendo isso a partir de uma entidade regulamentada."

Mútuos digitais

ONE caso de uso para tokens Cordite que o RBS e o NatWest estão interessados ​​em explorar é o conceito do que Crook chamou de mútuos digitais.

Em uma postagem de blog recente intitulada "O Retorno do DAO," Crook comparou organizações autônomas descentralizadas a mútuas, entidades de propriedade de membros cujos lucros são geralmente reinvestidos para ajudar a melhorar a organização. Exemplos históricos incluem sociedades de construção no Reino Unido e poupanças e empréstimos nos EUA, bem como companhias de seguros mútuas.

Cordite, ele disse ao CoinDesk, "pode ​​trazer associação, propostas e votação e pode criar sociedades mútuas, para usar o termo legal, no blockchain".

As mútuas digitais, na concepção de Crook, podem exigir uma nova forma de estrutura legal na qual propriedade, gestão e controle sejam encapsulados em código, enquanto alguns aspectos do conjunto de regras existente se tornam redundantes (reuniões anuais de acionistas, por exemplo, seriam desnecessárias).

Mas eles também podem ser mapeados diretamente para as estruturas legais existentes — sociedades cooperativas, sociedades de construção e cooperativas de crédito, para citar algumas — e para a estrutura regulatória, não exigindo mudanças legislativas.

E por falar em regulamentação, é notável que Crook e sua equipe no RBS estavam por trásum protótipo de relatório de hipoteca baseado em Cordadesenvolvido em colaboração com a Autoridade de Conduta Financeira do Reino Unido.

Crook deu a entender que a nova abelha em seu capô poderia obter apoio regulatório semelhante, dizendo:

"A FCA também pode estar interessada no conceito de mútuas digitais. Mas essa é outra história."

Filial do RBSimagem via Shutterstock.