Economista do OCC cita benefícios da emissão de licenças bancárias para provedores de stablecoin

O economista-chefe do Escritório do Controlador da Moeda (OCC), um regulador bancário do Tesouro dos EUA, acredita que a emissão de autorizações bancárias nacionais para "bancos paralelos de fintech" pode trazer "vantagens substanciais".

Em um artigo intitulado "Chartering the FinTech Future", Charles Calomiris expôs como os provedores de stablecoins registrados como bancos que não dependem de financiamento de depósitos ganhariam vantagens com a supervisão regulatória.

Essas empresas se beneficiariam ao "sair das sombras", escreveu ele, com alcance geográfico e credibilidade de mercado superando o custo adicional da regulamentação.

O sistema bancário e seus consumidores também se beneficiariam, de acordo com Calomiris, evoluindo nas próximas décadas com as vantagens adicionais de eficiência, conveniência e estabilidade de uma rede regulamentada de "bancos de moedas de valor estável emitindo passivos não depositários".

"Seria desejável permitir que esses bancos obtivessem licenças bancárias nacionais", concluiu Calomiris.

O termo "shadow banking" se refere a intermediários financeiros que fornecem crédito dentro do sistema financeiro global, mas não estão sujeitos à supervisão regulatória. Emissores de stablecoins são considerados tais entidades no artigo.

"No OCC, sabemos que novas tecnologias e preferências do consumidor, não reguladores, decidirão o futuro do setor bancário", escreveu Calomiris.

Ameaças futuras

O artigo de Calomiris também examinou o controle do poder monetário do Federal Reserve dos EUA e seu potencial para se opor aos bancos fintech.

"O Federal Reserve é uma organização muito poderosa que está prestes a perder seu monopólio sobre o sistema de pagamento à medida que as redes baseadas em blockchain se desenvolvem", escreveu Calomiris. "ONE -se esperar que o Fed seja guiado mais pelo interesse público do que pelo desejo de preservar seu próprio poder."

Calomiris escreveu que, até onde ele sabia, o Fed ainda não havia tomado uma posição oficial sobre o licenciamento de fintech. "O tempo dirá", ele escreveu.

Mas ele sugeriu que tanto a política quanto a economia decidirão se os consumidores algum dia se beneficiarão de um "futuro FinTech regulamentado".

"Ao considerar se os bancos paralelos da FinTech, incluindo provedores de moedas estáveis, acabarão se tornando uma parte importante do sistema bancário autorizado, é crucial levar em conta o poder político dos interesses especiais que podem perder com isso", disse Calomiris.

O OCC, sob a liderança do ex-executivo da Coinbase Brian Brooks, recentemente assumiu uma postura notavelmente favorável à criptografia em suas políticas. Em julho, o OCCemitiu uma cartapermitindo que bancos licenciados nacionalmente nos EUA forneçam serviços de custódia para criptomoedas.

Brooks também foi relatado como impulsionando um plano para oferecer licenças bancárias nacionais para empresas de pagamento que T aceitam depósitos em setembro. Brooks disse na época que poderia potencialmente considerar empresas como PayPal e Coinbase.

Nos últimos meses, várias empresas de Cripto e blockchain solicitaram que o OCC se tornasse um banco regulamentado pelo governo federal nos EUA, incluindo BitPay,Ancorageme Paxos. Kraken e Avanti já se tornaram os primeiros bancos cripto-nativos nos EUA, embora tenham garantido licenças estaduais da Divisão Bancária de Wyoming, não federalmente por meio do OCC.

Veja também:Paxos se torna a mais nova empresa de Cripto a solicitar a Carta de Banco Federal

No artigo, Calomiris disse que o OCC também está considerando estender o estatuto do banco nacional para incluir provedores de stablecoin. No entanto, sob a presidência de JOE Biden a partir do ano que vem, os planos do OCC podem ver uma resistência de alto nível. No início de dezembro, a REP Maxine Waters (D-Califórnia), presidente do Comitê de Serviços Financeiros da Câmara, escreveu uma carta chamando Bidenrevogar ou monitorar todas as orientações relacionadas a criptomoedas emitidas pelo OCC.

Leia o artigo na íntegra abaixo: