Пять лет спустя DeFi теперь определяет Ethereum

DeFi Dad — суперпользователь DeFi, который делится своими финансовыми экспериментами и обучающими материалами в Twitter иЮтуб. Он является организующим членомЭфирный саммит и сессии, хозяинПодкаст «Эфирный»и еженедельный авторНепокорный и Безбанковский.

Ethereum всегда было трудно объяснить. Даже основатели Ethereum иногда испытывали трудности с передачей преобразующего потенциала проекта на языке неспециалистов. Такие метафоры, как «мировой компьютер» и «GAS», пытались перевести Ethereum в мир, но оглядываясь назад, становится ясно, как мало мы понимали об истинных возможностях платформы.

К 2017 году были даны большие обещания, что Ethereum «банкует небанковских». Но это обещание, похоже, осталось в значительной степени невыполненным в результате помешательства на первичном размещении монет (ICO). Тем не менее, часто повторяемый слоган представлял собой первую попытку описать потенциал Ethereum по трансформации личных Финансы.

Смотрите также:История Ethereum в 5 графиках

В то время как ICO-мания показала потенциал Ethereum как дистрибутивной Технологии , которая могла бы эмулировать, улучшать и демократизировать первоначальное предложение акций, то, чего не хватало, так это простого личного финансового варианта использования, который можно было бы продемонстрировать другу, например, мобильного приложения. В те ранние дни было много официальных документов, обещаний и признаков прогресса от нескольких команд (некоторые из которых привели к появлению лучших проектов DeFi, таких как Chainlink, Kyber и Set), но большинство преимуществ еще не были реализованы.

Между тем, было много вдохновляющих ораторов из сообщества Ethereum , которые убедили нас в том, что Ethereum изменит мир. Для этого просто требовался терпеливый новичок, готовый ежедневно продираться сквозь новые идеи, сложные иностранные концепции и поток новой информации. Ничто не было простой презентацией в лифте.

Когда я увидел выступление JOE Любина на Ethereal SF 2017, я услышал вдохновляющее сообщение, которое можно было унести домой. В то время я пропустил множество деталей, но если внимательно слушать, невозможно было не поверить в идею о том, что Ethereum может изменить мир к лучшему.

Стоит отметить, что в 2017 году ConsenSys и другие ранние последователи и создатели также обучали институциональных игроков и компании-разработчики корпоративного программного обеспечения тому, как они могут извлечь выгоду из многих вариантов использования блокчейна на Ethereum. Партнерство с Microsoft, IBM и Hyperledger помогло укрепить авторитет Ethereum в гонке корпоративных блокчейнов.

Смотрите также:Как ЕЭЗ сделала Ethereum привлекательным для крупного бизнеса

Перенесемся в июль 2018 года, когда я начал работать полный рабочий день в Ethereum. Мы все оправлялись от похмелья 2017 года, думая, что бычий забег может вернуться раньше, прежде чем наблюдать, как Рынки разваливаются и становятся еще более кровавыми. Мы выходили из эпохи без связной презентации в лифте, которую было бы легко понять, включая язык, который звучал так, будто он взят из сценария «Теории большого взрыва».

Я понял, что Ethereum должен найти небольшую группу фанатичных пользователей. К лучшему или к худшему, я начал опираться на свой опыт в SaaS, который научил меня, что стартапам нужны лояльные пользователи, которые находят в приложении так много полезности, что если его убрать, у них T будет альтернативы.

Дни DeFi

К весне 2019 года я буду работать полный рабочий день надЭфирный саммит, серия Мероприятия , посвященных основателям и строителям децентрализованной сети на Ethereum. Примерно тогда история Ethereum начала меняться. Я слышал о Compound, где можно давать и брать в долг — похоже на MakerDAO, но с лучшим соотношением кредита к стоимости (LTV).

Я был поражен – 50 МИЛЛИОНОВ долларов в приложении, созданном на Ethereum! Было волнительно Словарь , что второе Финансы приложение было создано, запущено и работало на Ethereum более шести месяцев.

Вся эта деятельность стала известна как децентрализованные Финансы, или DeFi. Термин был придуман в 2018 году членами команды 0x , но отрасль только начинала развиваться. Я T мог перестать думать об этом.

Я начал изучать каждый проект, который мы размещали в Ethereal –PoolTogether,Кибер Аргент и Зерион. И я сделал нечто еще более радикальное: я начал тестировать и использовать эти чертовы продукты!

Смотрите также:Почему DeFi на Ethereum похож на алгоритмическую торговлю 90-х

Мне нужно было увидеть, как мои инвестиции приносят прибыль, чтобы осознать силу этих приложений DeFi. Я начал выдавать кредитыDAI на Compound более 10% годовых, и это просто щелкнуло. Я одалживаю DAI , а другие берут эти деньги в долг, но нет банка, который бы взимал посреднические сборы. Так что, в свою очередь, я получаю более высокие проценты по кредитам, а заемщики платят меньшие сборы, и без «знай своего клиента» (KYC) или чьего-либо разрешения.

Массовому принятию DeFi мешало лучшее повествование и более наглядная демонстрация того, как DeFi может работать для каждого.

В Криптo давно уже обсуждалось, что пользовательский опыт (UX) должен был улучшиться, чтобы Ethereum был принят, но я обнаружил, что те же самые люди, которые поддерживали такую ​​критику, часто не имели никакого опыта работы с приложениями DeFi. Это казалось ложью, которая держалась достаточно долго, чтобы стать правдой, хотя я находил некоторые UX DeFi лучше, чем мой опыт работы с традиционным банкингом.

Для меня препятствием к массовому внедрению DeFi было лучшее повествование и более наглядная демонстрация того, как DeFi может работать для каждого.EthHub.ioи Ками РуссоНепокорныймы уже проделали большую работу в этой области, но было явно больше возможностей для развития.

В конце 2019 года сообщество DeFi было все еще небольшим по сравнению с сегодняшним днем, всего несколько тысяч или, возможно, даже несколько сотен пользователей, но было такое ощущение, что мы находимся на стремительном ракетном корабле волнения. Мы сплотились вокруг этого термина DeFi, самого простого термина для описания любого однорангового Финансы приложения, созданного на Ethereum, требующего кошелька Web 3, такого как MetaMask, T не нужен KYC и который не имеет единой точки отказа. Если ETH— это деньги, DeFi — это ваш банк.

То, что начиналось как концепция, теперь стало экономикой взаимосвязанных приложений с более чем $4 млрд инвестиций. Но это больше, чем просто деньги. DeFi изменил то, как люди думают о самом Ethereum , и породил новые нарративы и мемы.

Мем родился

Вскоре после того, как эта искра действительно набрала обороты осенью 2019 года, пользователи DeFi естественным образом нашли второй тотем, вокруг которого можно было Rally . Это была концепция Total Value Locked (TLV), придуманная командой DeFi-пульс.

TVL относится к сумме всех значений, внесенных в смарт-контракты приложения DeFi, независимо от того, измеряется ли это в долларах США (USD) или в ETH. TVL отражал новую, неиграбельную метрику для принятия. Это был способ сравнить, насколько пользователи DeFi доверяют приложению. У него есть свои недостатки, но эти недостатки не хуже, чем снижение цены Bitcoin .

См. также: Натаниэль Уиттемор – «Stacking Sats» против «ETH Is Money» — мемы, которые сформировали 2019 год

DeFi также помог укрепить мем «ETH — это деньги». Как сказал соведущий подкаста Bankless Дэвид Хоффман, ETH — это актив с тройной точкой, потому что он действует как средство сбережения, капитальный актив и потребляемый актив. «ETH — это деньги» — это намеренный поворот от «ETH — это GAS» и обновление информации о том, как ETH на самом деле используется в Ethereum.

Просто и ясно: ETH — это деньги. Он всегда был деньгами, и называть его иначе было ошибкой маркетинга продукта в ранние дни Ethereum.

Yield farming — это последний вирусный мем в Ethereum. DeFi — это более крупная всеобъемлющая категория p2p-приложений с самостоятельным хранением, без KYC, Финансы приложений, созданных на Ethereum, но Yield farming описывает популярную программу поощрений, в которой вы часто предоставляете ликвидность приложению DeFi в обмен на комбинацию вознаграждений.

Как выразился Дэн Элицер из IDEO CoLab Ventures,урожайное земледелие похоже на аквапонику потому что он создает симбиотическую связь между протоколами DeFi, что означает, что участники DeFi могут получать три или более форм дохода, таких как проценты, маркет-мейкинговые сборы и объединенные вознаграждения, такие как токен управления, такой как BAL или COMP. Благодаря наиболее компонуемым схемам стимулирования в DeFi, доходное фермерство (также известное как «добыча ликвидности») похоже на пассивный доход на стероидах, с программами, приносящими в среднем от 10 до 200% ежедневной годовой прибыли.

Универсальный призыв

Пять лет назад можно было утверждать, что Ethereum пытался сделать слишком много. Даже два-три года назад это была все еще верная гипотеза, с застойным принятием.

Сегодня смелый эксперимент Ethereum работает. Наряду с активами в размере 4 миллиардов долларов, размещенными в DeFi, мы увидели 227%-ный рост ETH , заблокированных в DeFi, и 20-кратный рост токенизированных BTC на Ethereum (эквивалентно ~220 миллионам долларов США) с 1 января.

Смотрите также:ONE миллиард, два миллиарда, три миллиарда, четыре? DeFi стучится в дверь TradFi

То, что было недостатком — делать «слишком много» — теперь стало силой и причиной того, почему ежедневный объем транзакций Ethereum и ежедневные сетевые сборы затмили Bitcoin. Хотя Ethereum менее чем в два раза моложе Bitcoin, за последние пять лет он достиг большего, создав самую передовую в мире систему p2p- Финансы без разрешения, в то время как Bitcoin продолжал отстаивать более узкий мем цифрового золота.

С каждым днем ​​становится все проще указать на приложения DeFi, которые наглядно демонстрируют ценность и полезность, которые вы не найдете больше нигде. Если вам удалось проигнорировать эти разработки, сейчас самое подходящее время, чтобы наверстать упущенное. История DeFi и Ethereum только начинается.