Советы, которые вам никогда раньше не приходилось принимать во внимание

Как финансовый консультант, вы должны понимать и давать рекомендации по различным вопросам. Вы сидели за столами для конференций и обедов, а совсем недавно — на звонках Zoom, помогая своим клиентам лучше понимать профили рисков, эффективное распределение, доходность BOND и биржевые фонды. Вы красноречиво говорите о пенсионных планах и планах колледжа.

Теперь настало время Криптo. Как я уже отмечал в предыдущей колонке, беседы, которые вы будете вести с клиентами не похожи ни на что из того, что у вас было в прошлом. Эти новые разговоры основаны на новых Технологии, Рынки, эзотерических метриках оценки и бизнес-моделях. Соответственно, вам нужно будет понимать и консультировать своих клиентов по вопросам, которые вы, возможно, никогда раньше не рассматривали.

Эта колонка первоначально появилась вКриптo для советников, новый еженедельный информационный бюллетень CoinDesk, посвященный Криптo, цифровым активам и будущему Финансы. Зарегистрируйтесь здесьполучать его каждый четверг.

Попечение

Когда речь идет о цифровых активах, хранение становится проблемой, поскольку эта Технологии еще слишком нова.

Bitcoin был создан с идеей, что каждый из нас будет хранить свои собственные Криптo . Конечно, это хранение должно было происходить в цифровом кошельке, где у нас есть наши собственные закрытые ключи, и которые мы T можем потерять, иначе мы также потеряем доступ к нашим Криптo. Для многих, кто является заядлыми биткойнерами или чрезвычайно Криптo аборигенами, идея управления собственным кошельком и хранения ключей является обязательной. Поскольку все больше инвесторов хотели иметь доступ к Bitcoin и Криптo, мы увидели новые продукты и услуги, которые передают хранение или контроль над ключами третьей стороне.

Вот тут-то и начинаются новые разговоры. Сначала вам нужно будет подумать оварианты содержания под стражейчего вы хотите для своих клиентов и своей практики, а затем проведите эти беседы со своими клиентами.

Вы привыкли, что все их активы находятся у традиционных кастодианов, таких как Fidelity и Schwab. Суть разговора в том, чтобы объяснить, почему клиент получает выписку от ONE из этих компаний.

Теперь вам придется принимать решения о хранении Криптo и даже, возможно, разделить их Криптo между различными предложениями для разных целей. У вас могут быть некоторые активы у Криптo , чтобы вы могли торговать, а некоторые перевести на жесткий кошелек или холодное хранение офлайн, чтобы KEEP его более безопасным. Конечно, пребывание в автономном режиме также сопряжено с рисками, и вам придется заняться безопасностью кошелька и закрытого ключа, а также планированием имущества.

Волатильность

Хотя 2020 год был самым волатильным годом для акций, который мы когда-либо видели, волатильность все еще T является темой, которую мы привыкли обсуждать с клиентами. Некоторые технологические акции могут колебаться на несколько процентных пунктов в день в зависимости от доходов или объявлений. Этот уровень меркнет по сравнению с обычными двузначными процентными движениями в течение часов в Криптo.

Для некоторых эта волатильность является достаточной причиной, чтобы вообще избегать Криптo . Однако возможность поговорить об этом с клиентами поможет вам стать более ценным консультантом.

Первый разговор — ONE установление ожиданий. Ваш клиент должен понимать и признавать, что его инвестиции в цифровые активы могут резко измениться в ONE или иную сторону в любое время. Это может быть в течение рабочего дня, вечера или выходных.

Вам нужно обсудить курс действий для определенных резких движений цены. Если Bitcoin упадет на 15%, нам следует выйти, удерживать или покупать больше? Знание того, что у вас есть план, поможет вашим клиентам и вам меньше беспокоиться о волатильности.

Вы также сможете обсудить, как волатильность может помочь регулярно ребалансировать портфель, особенно когда этот волатильный актив является высоколиквидным.

Высоковолатильные, ликвидные, альтернативные активы ранее T существовали, поэтому вы можете по-настоящему продемонстрировать свою ценность.

Хеджирование от инфляции/сохранение стоимости

BIT поразмышлять об инфляции — не новость. Вы регулярно обсуждаете эту тему, особенно в том, что касается будущих расходов на здравоохранение и образование. Обычно мы пытаемся компенсировать рост расходов, инвестируя в акции, которые также растут в цене вместе с инфляцией.

На самом деле мы T видели общей экономической инфляции уже около 15 лет, поскольку ФРС каким-то образом умудрялась KEEP ее на стандартном уровне в 2%.

Учитывая печатание денег и их траты, которые мы наблюдали в результате COVID, нам теперь приходится думать о серьезной инфляции — девальвации доллара США.

Теперь, с Криптo, вы сможете вести макроэкономические разговоры о стоимости долларов по отношению к активу с фиксированным предложением, такому как Bitcoin. До сих пор ближайшим активом, который вам приходилось использовать в качестве средства сбережения, было золото, у которого есть другие проблемы с точки зрения инвестиций.

Разговор о том, следует ли клиенту инвестировать часть средств в актив специально для компенсации краткосрочной и среднесрочной инфляции, является ONE, и в ONE вопросе проницательный консультант может проявить себя с лучшей стороны.

Регулирование

Это будет увлекательный разговор с клиентами, и вам нужно будет достаточно хорошо разбираться в ONE , чтобы иметь возможность объяснить.

Регулирование Криптовалюта, цифровых активов, бирж, банков, депозитариев и инвесторов в США меняется еженедельно и зависит от действующих регулирующих органов и законодателей.

Ваши клиенты будут читать истории и мнения о том, следует ли регулировать Криптo , какие активы следует регулировать и как их следует регулировать. Эти статьи будут охватывать весь спектр вопросов от того, должно ли это быть законным вообще, до того, как облагаются налогом доходность и прирост.

Вероятно, вам T приходилось вести разговоры с клиентами об активах или инвестициях, где законность и налоговый режим являются предметом вопросов. Нормативные соображения повлияют на готовность инвестировать, определение того, когда покупать или продавать, и распределение Криптo в портфеле.

Вероятно, это также будет вызывать некоторую тревогу всякий раз, когда правительство обсуждает или намекает на усиление регулирования, поскольку это может оказать негативное влияние на цены.

FUD: Страх, неуверенность и сомнения

FUD — это то, что хорошо известно в Криптo , но не так распространено в традиционных Финансы. Мы используем его как термин для описания новостей, будь то правдивых или нет, которые движут ценой Криптo.

Поскольку Криптo — это актив, который торгуется 24/7/365 на международном уровне, ONE из сотен новостей может поднять или опустить цену где-то в мире, что окажет сильное влияние на весь рынок. Вы можете лечь спать и увидеть, что все в порядке, а проснуться и обнаружить, что цены упали на 15% из-за слуха в Twitter о том, что правительство Южной Кореи рассматривает возможность запрета Bitcoin, например.

Институциональных аналитиков мало, поэтому трейдеры и инвесторы по всему миру быстро совершают сделки, основываясь на чем-то, даже отдаленно напоминающем новости, и пытаются определить реальные последствия позже.

Это оставляет вас, чтобы попытаться понять, что произошло и почему это произошло, а затем, возможно, объяснить это вашему клиенту. Основываясь на движении цены, вы также можете провести ONE из тех разговоров о волатильности, где вы смотрите на свой план и определяете, пришло ли время покупать или продавать.

Ваша ценность для клиентов

Как вы видите, большую часть ценности, которую вы принесете клиентам, внедряя Криптo в свою практику, составят новые разговоры с ними на сложные темы и вопросы в мире Криптo . Это контрастирует с ценностью, которую многие из вас предоставляют сейчас, например, выбор инвестиций и менеджеров, распределение портфеля и ETC.

Эти беседы предполагают, что вы должны понимать Технологии, активы, а также макро- и микроэкономическую среду, в которой они работают, чтобы вы могли эффективно воспринимать информацию с Рынки и предоставлять своим клиентам полезные советы и рекомендации.