Окремо керовані облікові записи Bitcoin ETF і Крипто : що потрібно знати RIA

Нещодавнє схвалення SEC of спотові Bitcoin ETF був нічим іншим, як історичним, пропонуючи новий шлях для безпечного та сумісного доступу до найбільшої Криптовалюта. З 10 січня було понад 10 мільярдів доларів у притоках, допомагаючи створювати сприятливі перспективи для Bitcoin і більш широкий ринок. Особливо для роздрібних інвесторів спотові Bitcoin ETF спрощують доступ до Bitcoin , забезпечених надійним зберіганням, усуваючи складність керування самими закритими ключами.

с підвищення інтересу у Крипто Bitcoin ETF ставить перед установами, що керують клієнтськими активами, нові запитання: як задовольнити попит клієнтів на цифрові активи? Які інвестиційні інструменти найкращі?

Якщо нові ETF є частиною відповіді, то також і додатковий інвестиційний засіб у вигляді окремо керованих Крипто рахунків (SMA). Крипто SMA, або портфелі цифрових активів, швидко набувають популярності серед менеджерів капіталу, сімейних офісів і зареєстрованих інвестиційних радників (RIA).

Ти читаєш Довгі та короткі Крипто, наш щотижневий інформаційний бюлетень, що містить статистику, новини та аналіз для професійних інвесторів. Зареєструйтеся тут щоб отримувати його на свою поштову скриньку щосереди.

Чому Крипто SMA?

SMA вже давно є ключовим засобом інвестування в різноманітні традиційні класи активів, від акцій до цінних паперів з фіксованим доходом. Структура SMA дозволяє прямий власність — не лише прямого впливу — на базовий актив.

Крипто SMA надають доступ до широкого спектру активів, окрім Bitcoin. Підтримка кількох активів дозволяє установам задовольняти попит клієнтів на більшу глибину впливу Крипто, особливо нових протоколів або токенізованих RWA.

Крім того, Крипто SMA легко адаптувати до різних типів клієнтів і стратегій. Якщо, наприклад, сімейний офіс хоче виділити 60% портфеля на Bitcoin і 40% на Ethereum, SMA можна адаптувати до цього розподілу як спрощений шлях для Крипто впливу.

Подібно до спотових Bitcoin ETF, Крипто SMA надають установам профіль регулювання та безпеки, необхідний для роботи з класом активів. Щоб захистити активи, кваліфікований зберігач повинен служити базовим рівнем сумісного криптографічного SMA.

Кваліфіковані зберігачі зобов’язані розділяти рахунки та не можуть змішувати активи. І а нещодавня пропозиція SEC підкреслив важливість кваліфікованих зберігачів у різних класах активів, включаючи Крипто.

Гнучкість і податкові переваги

Підхід SMA дозволяє інвесторам налаштувати свій портфель, щоб включити багато цифрових активів, забезпечуючи диверсифікацію та можливість коригувати ризик. Крім того, інвестор може отримати вигоду від професійного менеджменту, який адаптує його портфель на основі аналізу ринку та його індивідуальних цілей. Така гнучкість може дозволити використовувати складні стратегії управління податками, такі як збирання податкових збитків на індивідуальній основі.

Менеджери капіталу, сімейні офіси та RIA повинні розглядати як спотові Bitcoin ETF, так і Крипто SMA як безпечні, захищені та сумісні інструменти інвестування.

Зосередження на ключових сферах, таких як підтримка активів, розподіл портфеля та податковий статус, дозволить установам прийняти найкраще рішення при виборі спотового ETF, Крипто SMA або будь-якої комбінації двох.

Зрештою, наявність більшого вибору для участі в класі цифрових активів є головним чистим позитивним моментом для споживачів та установ, і в результаті екосистема стає сильнішою.