Співвідношення Ether Put-Call досягає однорічного максимуму, вказує на бичачу тенденцію, незважаючи на паузу в Rally

• За даними Glassnode, у середу коефіцієнт відкритого відсотка ефіру зріс до 0,61.
• Зростання сигналізує про позитивні прогнози, сказав Вінтермют.

Rally цін на ефір ( ETH ) зупинився з понеділка. Тим не менш, популярний показник ринку опціонів продовжує демонструвати бичачу тенденцію.

Ціна токена впала до 3730 доларів США з двомісячного максимуму в 3973 долари, досягнутого в понеділок, Показують дані CoinDesk. Минулого тижня ціни підскочили після того, як Комісія з цінних паперів і цінних паперів США наблизилася до схвалення довгоочікуваних біржових фондів спотового ефіру (ETF).

Відповідно до джерела даних Glassnode, коефіцієнт відкритого відсотка Ether пут-колл, який порівнює кількість активних пут-контрактів або ведмежих контрактів з бичачими або колл-опціонами, піднявся до 0,61 на Deribit рано в четвер.

Зростання співвідношення є сказав відображати бичачий ухил, хоча зміни у співвідношенні можуть бути інтерпретовані.

«Співвідношення пут-колл Ethereum досягло 0,6, що свідчить про позитивний прогноз після спотових схвалень ETH ETF», — заявила фірма з алгоритмічної торгівлі Wintermute у примітці, надісланій CoinDesk.

Опціон пут дає покупцю опціону право продати базовий актив за певною ціною до встановленої дати. Кмітливі трейдери та інвестори зазвичай використовують опціони, щоб хеджувати позиції на спотовому ринку та отримувати додатковий прибуток на суму монет. Відносно більша кількість активних пут-опціонів може виникнути через те, що трейдери додають пут-опціони, щоб захистити свої монети (спот-ринок, що підвищується) від раптового падіння ціни.

Інша можливість полягає в тому, що трейдери продають пут-опціони на зростаючому ринку, щоб отримати додатковий прибуток на додаток до своїх холдингів на спотовому ринку. Продавець пут-опціону отримує премію як компенсацію за пропозицію страхування від падіння ціни.

Позитивна інтерпретація зростаючого коефіцієнта узгоджується з позитивними перекосами кол-путу в різних часових рамках. Згідно з даними Amberdata, на момент написання семиденне відхилення становило 2%, тоді як 30-, 60-, 90- та 180-денне відхилення повернуло значення понад 5%. Це ознака відносного багатства колів або підвищення ставок.

Тим не менш, трейдери повинні пам’ятати про постійне зростання коефіцієнта відкритого відсотка пут-колл. Дуже високий коефіцієнт, вище 1, вказує на надзвичайну активність і сприймається протилежними інвесторами як символ майбутньої вершини ринку. Показники нижче 0,20 і нижче вказують на надзвичайний ведмежий курс, який традиційно спостерігається на ведмежому дні ринку.