O interesse dos investidores em ativos digitais continua a crescer. Cotações e fundos de Cripto estão sendo criados para rastrear e fornecer ferramentas e veículos que exponham os investidores a uma oferta de Criptomoeda mais ampla além do Bitcoin. Jason Leibowitz, da Hashnote, fornece uma visão geral dos produtos em evolução neste mercado. Kim Greenberg, da CoinDesk Cotações, responde a perguntas em Ask an Expert.

Links para os anúncios da SWIFT, BlackRock e da Bolsa de Valores de Londres sobre seus planos estão abaixo em KEEP lendo.

Boa leitura.

–S.M.

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Além do Bitcoin: Navegando pelo cenário das Criptomoeda

O Bitcoin, tendo comemorado recentemente seu 15º aniversário, simboliza um marco significativo na evolução da classe de ativos de Criptomoeda . Enquanto o Bitcoin estabeleceu a base para esse mercado, a narrativa se expandiu desde então para incluir milhares de tokens diversos avaliados coletivamente em trilhões de dólares. Esse crescimento ressalta a evolução dinâmica do ecossistema de Criptomoeda além do papel pioneiro do bitcoin.

À medida que essa classe de ativos continua a florescer, os investidores encontram um desafio fundamental: como navegar no vasto e variado cenário de criptomoedas de forma eficaz. Embora o fascínio da exposição abrangente ao mercado de Criptomoeda permaneça forte, atingir essa meta apresenta obstáculos em torno de liquidez, gerenciamento de carteira, ponderações de alocação e manutenção contínua do portfólio por meio de ciclos de mercado.

A necessidade de medir, investir e negociar no ecossistema de ativos digitais que vai além do Bitcoin é ressaltada por vários fatores:

Diversificação: Embora o Bitcoin continue sendo o pioneiro das Criptomoeda , o mercado agora ostenta milhares de ativos digitais alternativos. Os investidores buscam exposição a um espectro mais amplo de criptomoedas, reconhecendo a importância da diversificação no gerenciamento de risco. Com a recente introdução de um ETF de Bitcoin à vista nos Mercados dos EUA, os investidores agora estão procurando investimentos mais diversos para adicionar aos seus portfólios, incluindo Ether à vista (ETH), ativos Cripto com stake líquido como stETH e outros índices Cripto inovadores.

Avaliando tendências de mercado: O desempenho do mercado de Criptomoeda transcende as flutuações do bitcoin. Criptomoedas alternativas exibem diversos movimentos de preços, tendências e taxas de adoção. Ao rastrear um índice abrangente, os investidores ganham insights sobre o desempenho geral do mercado, independentemente da influência do bitcoin. Os investidores agora estão interessados ​​em identificar a próxima grande tendência de Cripto além do domínio do bitcoin, tornando os índices de Cripto de base ampla ferramentas essenciais para análise de mercado e tomada de decisão de investimento.

Avaliando oportunidades de investimento: Com a crescente popularidade de Cripto apostados como stETH, os investidores estão explorando novos caminhos para diversificação de investimentos, buscando oportunidades além das criptomoedas tradicionais. Benchmarks de base ampla permitem que os investidores avaliem o desempenho específico do setor e identifiquem oportunidades de investimento promissoras dentro desses nichos.

Inovação Tecnológica: A rápida inovação tecnológica caracteriza o cenário das Criptomoeda . Além do Bitcoin, projetos como Ethereum, Cardano e Solana são pioneiros em soluções inovadoras. O monitoramento de um índice abrangente facilita a conscientização sobre tecnologias emergentes e suas taxas de adoção. À medida que os investidores buscam exposição a projetos inovadores e tecnologias emergentes no espaço Cripto , os índices fornecem uma seleção com curadoria de ativos que refletem o cenário em evolução dos ativos digitais.

Sentimento e confiança do mercado: O desempenho de múltiplas criptomoedas reflete o sentimento mais amplo do mercado e a confiança no ecossistema Cripto . Flutuações na composição do índice ou no desempenho sinalizam mudanças no sentimento do investidor, desenvolvimentos regulatórios ou fatores macroeconômicos que impactam o mercado. Com o aumento da maturidade do mercado e da clareza regulatória, os investidores estão ganhando confiança no mercado de Criptomoeda , impulsionando a demanda por opções diversificadas de investimento.

A solução?

Várias empresas estão formando benchmarks de ativos digitais de base ampla. Assim como as ações têm o S&P 500 e o NASDAQ 100, agora estamos vendo o surgimento doCoinDesk 20 e outros. Esses Cotações são projetados com negociação e liquidez em mente.

Em última análise, os investimentos além do Bitcoin oferecem uma visão holística do mercado de Criptomoeda . Ao fornecer aos investidores acesso regulado a um portfólio diversificado de ativos digitais, os investidores podem ser capacitados para navegar com confiança no cenário Cripto em evolução, avaliar oportunidades de investimento e obter insights sobre tendências e sentimentos mais amplos do mercado. Essa abordagem simplifica os processos de investimento, oferecendo aos investidores uma via simplificada para exposição a um portfólio diversificado e equilibrado de criptomoedas.

-Jason Leibowitz MD, chefe de riqueza privada, Hashnote

Pergunte a um especialista

Como devo medir o cenário de Cripto em constante mudança?

À medida que a nova classe de ativos digitais surge, os participantes e observadores do mercado precisarão de um novo índice de referência para medir o desempenho, investir e negociar. Semelhante a qualquer classe de ativos, os benchmarks são usados ​​para capturar o mercado completo. Portanto, Cotações de base ampla surgirão como a referência para Cripto e o novo bloco de construção para produtos de investimento. Vários Cotações de ativos digitais de base ampla já existem, incluindo o Bitwise 10 Large Cap Cripto Index e o CoinDesk 20 Index.

ETFs de Bitcoin spot foram aprovados. O que vem depois?

Agora que o Bitcoin está mais tradicionalmente acessível, estamos observando os investidores voltando sua atenção para os três temas emergentes a seguir:

• Amplos benchmarks de ativos digitais:O domínio do Bitcoin paira ligeiramentemais de 50%. Isso significa que se você usar Bitcoin para medir o mercado, você não está capturando metade dele. Semelhante a outras classes de ativos, os investidores estão começando a buscar uma exposição mais diversificada de ativos digitais por meio de benchmarks de base ampla para capturar o mercado Cripto mais amplo.
• Bitcoin 2.0: Assim como outras classes de ativos, há um espectro de estratégias de beta a alpha-seeking. Os ETFs spot Bitcoin são o beta. Estamos começando a ver ETFs smart beta emergirem, como vimos com o lançamento do Global X ETF na semana passada, assim como estratégias de alpha-seeking.
• Ethereum: A rede Ethereum temvários casos de uso. A evolução do Ethereum de Proof-of-Work para Proof-of-Stake com “The Merge” estabeleceu uma taxa de juros nativa para staking de ether (ETH). Nas Finanças tradicionais, as taxas de juros sustentam os maiores Mercados do mundo e servem como um pilar fundamental da atividade econômica. As taxas de staking podem fazer o mesmo para a indústria de Cripto . CESR, a taxa de staking de ether composta, é uma taxa de referência padronizada para staking. Como estamos vendo interesse em ETFs de ether spot, acredito que também veremos mais sobre taxas de staking de ether e soluções de retorno total que capturam ETH + staking.

- Kim Greenberg, chefe de marketing, CoinDesk Cotações

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