Социальные сети лидером: анализ корреляции цен Криптовалюта

Существует ли корреляция между динамикой цен Bitcoin и других криптовалют и Криптo ?

Согласно недавнему анализу данных CryptoCompare, проведенному CoinDesk по состоянию на февраль 2017 года, ответ на этот вопрос во BIT зависит от того, какой актив и какой временной период вы рассматриваете.

В некоторых случаях ответ относительно прост. Криптовалюты неоднократно вступали в периоды, когда несколько из них двигались синхронно.

Например, активы альтернативных протоколов выросли после решения SEC10 марта отказпредлагаемого Bitcoin ETF, после понесшие широкомасштабные потери примерно на месяц раньше.

Однако в других случаях потери биткоина привели к росту альтернативных криптографических активов.

Аналитики называют ONE из ключевых факторов, влияющих на эти ценовые соотношения, крупные Мероприятия в сфере Криптовалюта , такие как взлет и падение распределенной организации The DAO или отклонение ETF Комиссией по ценным бумагам и биржам (SEC).

В преддверии этого события цена Bitcoin превысила 1300 долларов, достигнув исторического максимума, согласно индексу цен на Bitcoin CoinDesk (БПИ). После вынесения постановления цены на Bitcoin упали почти на 30%, в то время как другие цифровые валюты пережили Rally , который подтолкнул некоторые из них к новым историческим максимумам.

Эфир, например,выросли более чем на 200% за неделю или около того после того, как SEC отклонила предложенный фонд, согласно CoinMarketCap. Аналогично, цена Monero розаболее 100% с момента вынесения решения по пунктам, в то время как эфир классический такжепилазаметные успехи.

Но как они сравниваются на более длительной временной шкале? Давайте рассмотрим результаты наших данных:

BTC и LTC: птицы одного поля ягоды

Самый объективный способ изучить ценовые отношения, существующие между Bitcoin и другими цифровыми валютами, — это изучить имеющиеся данные. Используя эту информацию, наблюдатели рынка могут получить гораздо лучшее представление о том, как именно выглядят эти отношения.

Для некоторых валютных пар достаточно квартальных данных, поскольку они помогают получить четкое представление о взаимосвязи между двумя рассматриваемыми цифровыми активами.

BTC/ LTC (Litecoin) является прекрасным примером, поскольку данные о ценах, охватывающие последний квартал 2013 года, показывают, что в шести кварталах корреляция пары превышала 0,7, и в трех кварталах она превышала 0,8.

Эта прочная и позитивная связь имеет смысл, поскольку Litecoin в некоторой степени является «побочным продуктом» Bitcoin, использующим схожие технологии и конструкции.

Важно KEEP , что цены на Bitcoin и Litecoin не всегда имели тесную взаимосвязь, поскольку их корреляция временами сломанный.ARK Invest'sКрис Берниске отметил, что до принятия решения SEC по предложенному Winklevoss ETF две цифровые валютывзолнованныйв разных направлениях.

Bitcoin и XRP: Полные противоположности

Другим примером валютной пары с относительно прямой взаимосвязью является BTC/ XRP, корреляция которой оставалась ниже 0,2 в каждом квартале 2015 и 2016 годов.

При усреднении всех доступных ценовых данных корреляция валютной пары падает до 0,02.

Эти две валюты довольно сильно отличаются, как отметил управляющий Криптовалюта фондом Джейкоб Элиософф, и эта ситуация может помочь объяснить их слабую ценовую взаимосвязь. Bitcoin и Litecoin имеют разные ценностные предложения и нацелены на разные аудитории, нежели XRP.

Мигель Виас, глава Рынки XRP в Ripple, предложил иной взгляд на соотношение цен BTC и XRP.

«Я думаю, что Рынки рассматривают XRP как очень стабильный цифровой актив, поэтому они чувствуют себя в безопасности, размещая средства в XRP , когда выходят из других активов. Если кто-то хочет выйти из BTC, но T хочет обязательно переходить в фиат, он или она переводит стоимость в XRP», — сказал он.

Bitcoin и ETH: меняющаяся история

Что касается других цифровых валют, то для понимания ситуации необходимо более глубокое исследование.

Хотя квартальные данные о ценах BTC/ ETH (эфир) демонстрируют некоторую скромную корреляцию, достигающую 0,57, рассмотрение семидневных средних значений рисует более яркую картину.

Если смотреть через эту более краткосрочную призму, корреляции в некоторые периоды достигали 0,98. В семидневный период с 1 по 7 августа 2016 года соотношение цен BTC/ ETH оставалось выше 0,90.

Однако корреляция между этими цифровыми валютами временами резко падала, достигая всего лишь 0,04 в течение семидневных периодов в августе и октябре 2015 года.

ETC, XMR: Запутанные случаи

Ether classic — еще одна Криптовалюта , которая имела неоднозначные отношения с Bitcoin. Корреляция между ними упала до 0,004 и выросла до 0,96, согласно данным CryptoCompare, начиная с июля 2016 года.

Пара BTC/ ETC продемонстрировала особенно сильную связь в начале этого года, превысив 0,90 в течение нескольких семидневных периодов в январе. Однако их корреляция неоднократно падала до очень низких уровней, опускаясь ниже 0,1 во многих случаях и достигнув всего лишь 0,004 в январе 2017 года.

История пары BTC/ XMR схожа с историей пар BTC/ ETH и BTC/ ETC: ее семидневная ценовая корреляция приближалась к нулю и неоднократно превышала 0,9.

Это недельное отношение стало особенно сильным в начале этого года, поднявшись до 0,94 в январе. Напротив, пара достигла участка в феврале 2016 года, когда пять последовательных семидневных сессий дали среднее значение ниже 0,2.

Эти две цифровые валюты находятся в совершенно разных ситуациях. В то время как Bitcoin был первой Криптовалюта, которая масштабировалась, Monero сосредоточился гораздо больше на обеспечении Политика конфиденциальности своих пользователей. Хотя Bitcoin изначально был разработан для предоставления пользователям Политика конфиденциальности в их транзакциях, его псевдонимная природа сделала его пользователей уязвимыми для идентификации.

С другой стороны, Monero проделал гораздо более эффективную работу по обеспечению анонимности пользователей с помощью кольцевых подписей и скрытых адресов.

В результате эта цифровая валюта получает широкое распространение в даркнете.

Краткое содержание

Цифровые валюты, рассмотренные в этой статье, имеют очень динамичные ценовые отношения. Иногда они движутся в тандеме, а иногда — в противоположных направлениях. В некоторых случаях их корреляция очень низкая.

В некоторых случаях Рынки развивают четкие тенденции, когда многие криптовалюты движутся либо вверх, либо вниз в течение определенных периодов времени. В других случаях эти цифровые валюты могут демонстрировать слабую или отсутствующую ценовую корреляцию.

Однако по мере того, как Криптовалюта пространство становится более зрелым, отдельные цифровые активы, составляющие этот рынок, могут вполне успешно развиваться с точки зрения создания своих собственных индивидуальных ниш, и это развитие может со временем привести к изменению факторов, определяющих их цену.

Если эти цифровые валюты успешно дифференцируются в глазах трейдеров, их корреляция может ухудшиться еще больше.

Социальные сети лидеромизображение через Shutterstock