Криптo для советников: использовать Криптo или Криптo?

В сегодняшнем выпускеДиджей Виндл из Windle Wealth LOOKS риски, с которыми сталкиваются консультанты, когда они T могут или T хотят помогать клиентам, желающим получить доступ к цифровым активам.

Затем, Хонг MON из Core DAO рассказывает о хранении и DeFi в программе «Спросите эксперта».

Благодарим нашего спонсора рассылки этой недели — компанию L1 Advisors.

Приятного чтения.

–Сара Мортон

Вы читаетеКриптo для советников, еженедельный информационный бюллетень CoinDesk, в котором финансовые консультанты подробно рассказывают о цифровых активах.Подпишитесь здесьчтобы получать его каждый четверг.

Хьюстон, у советников проблема

Финансовые консультанты в основном игнорировали Криптовалюта в течение многих лет, отвергая ее как спекулятивный пузырь или откровенное мошенничество. Между тем, финансовый ландшафт резко изменился. Крупнейшие игроки, такие как BlackRock, Visa, Mastercard, Venmo и многие другие, интегрируют Технологии блокчейна и Криптовалюта в свои операции. Криптo больше не является захолустьем — она становится частью основной экономики.

Разрыв между интересами клиентов и готовностью консультантов ставит консультационную отрасль перед сложным выбором: адаптироваться или рисковать потерей клиентов, особенно клиентов с высоким уровнем дохода, в пользу более дальновидных конкурентов.

Два сценария Криптo

Когда клиенты обращаются к своим консультантам по поводу Криптовалюта, они обычно сталкиваются с ONE из двух сценариев:

1. Увольнение и увольнение

Консультанты отмахиваются от запросов клиентов одним и тем же избитым рефреном: «Криптo — это мошенничество», «Это как луковицы тюльпанов» или «Это слишком рискованно и не имеет никакой внутренней ценности». Хотя консультанты могут считать такую ​​позицию разумной, клиенты часто интерпретируют ее как оторванность от реальности или снисходительность.

2. Неопытность и бездействие

Иногда консультанты готовы слушать, но не имеют знаний или инструментов для действий. Они T тратят время на то, чтобы узнать больше о Криптовалюта, а их отделы по соблюдению требований T позволяют им давать рекомендации. Эти консультанты не могут помочь своим клиентам купить или управлять Криптo , что создает значительные пробелы в их предложениях услуг и в портфелях их клиентов.

Оба сценария приводят к одному и тому же результату: разочарованные клиенты, которые считают, что их консультанты не готовы к будущему.

Уведомление для клиентов

Позвольте мне проиллюстрировать это несоответствие реальным примером из моей практики. Клиент с чистым капиталом, превышающим 10 миллионов долларов, обратился к своему консультанту с предложением инвестировать 50 000 долларов в Криптовалюта. Консультант отверг эту идею, назвав Криптo мошенничеством и настоятельно порекомендовав клиенту держаться от нее подальше. Клиент, не убедившись и потратив много времени на изучение этого вопроса, обратился к своему юристу по планированию имущества за другими вариантами, который, в свою очередь, связался со мной, потому что T знал никого другого, кто консультировал бы по Криптовалюта.

Мы открыли клиенту счет, провели его по основам этого нового класса активов и предоставили образование, необходимое для принятия обоснованных решений. В течение нескольких недель этот клиент перевел все свои активы нам, сославшись на отсутствие доверия к своему предыдущему консультанту. Его прощальные слова? «Зачем мне оставлять свои деньги консультанту, который T понимает будущего?»

Эта история не уникальна. Я получил бесчисленное количество звонков от людей, ищущих помощи, потому что их консультанты T желают этого делать, от самих консультантов, которые просят меня управлять инвестициями в Криптовалюта для их клиентов, и даже от консультантов, которые просят о помощи с их личные портфели. Ирония очевидна: консультанты, которые отвергали Криптo как неактуальную, оказываются не в своей тарелке и, во многих случаях, лишаются клиента.

Идеальный шторм для внедрения Криптo

Мы находимся в поворотном моменте для Криптовалюта. Несколько факторов объединились, чтобы создать благоприятную среду для принятия:

1. Институциональная легитимность

BlackRock, Fidelity и другие институциональные гиганты запускают фонды, связанные с криптовалютой, и оцифровывают реальные активы, такие как недвижимость, искусство и т. д., давая понять, что Криптo больше не является второстепенным активом, а является законной частью инвестиционного ландшафта.

2. Изменения в регулировании

Ожидаемая замена Гэри Генслера на посту председателя SEC знаменует собой потенциальный сдвиг в сторону более благоприятной нормативной базы. Это может снизить барьеры как для консультантов, так и для инвесторов.

3. Повышение интеграции

Такие компании, как Visa, Mastercard и Venmo, внедряют Технологии блокчейна в свою деятельность, делая Криптовалюта более доступной и практичной для повседневного использования.

4. Потребность клиента

Возможно, самое важное, что движущей силой этих изменений являются клиенты. Недоверие к правительству и поток позитивных новостей о Криптo выдвинули Криптo на передний план, и клиенты начинают проводить свои исследования и задаваться вопросом, почему их исключили из этого класса активов.

Этот момент представляет собой уникальную возможность для консультантов позиционировать себя в качестве лидеров в быстро меняющейся финансовой среде и доказать общественности, что они T просто делают то же самое, что и их предшественники.

Итог

Финансовая консалтинговая индустрия находится на перепутье. Криптовалюта больше не является спекулятивным маржинальным активом; она становится краеугольным камнем современной экономики. Консультанты, которые игнорируют или игнорируют ее, рискуют оттолкнуть своих клиентов, которые ищут дальновидных рекомендаций.

Вопрос T в том, сыграет ли Криптовалюта свою роль в будущем Финансы— она уже играет. Реальный вопрос в том, успеют ли консультанты вовремя адаптироваться к меняющимся потребностям своих клиентов. Те, кто примет этот вызов, позиционируют себя как надежные партнеры в меняющемся мире. Те, кто этого T, могут оказаться позади.

-DJ Windle, основатель и управляющий портфелем WIndle Wealth

Спросите эксперта

В. Как вы видите эволюцию моделей опеки для институциональных игроков?

Хотя самостоятельная сохранность соответствует Core духу Криптo, она не всегда практична для учреждений. Организации, включающие несколько заинтересованных сторон, часто требуют решений по сохранности из-за сложностей регулирования, соответствия и эксплуатации.

Институциональные игроки отдают приоритет соблюдению нормативных требований, Технологии рискам, безопасности, операционной эффективности, репутации, доверию и рыночной ликвидности. Их подход балансирует между использованием потенциала цифровых активов и снижением связанных с ними рисков. Знакомство с кастодиальным управлением в традиционных Финансы также делает эту модель более привлекательной для учреждений.

Поддерживая как модели самостоятельного хранения, так и модели стороннего хранения, Криптo может привлечь более широкий круг участников. Такая гибкость позволяет учреждениям взаимодействовать с цифровыми активами способами, которые соответствуют их операционным требованиям и требованиям безопасности, одновременно способствуя принятию и соблюдению основополагающих принципов криптовалют.

В. Каким образом модели хранения позволят перейти к децентрализованным продуктам?

Кастодика, будь то делегированная или самостоятельная, сосредоточена на безопасном владении. Технологии блокчейн предлагает масштабируемое решение для управления активами, приносящее пользу отдельным лицам и учреждениям. Цифровые активы, такие как Bitcoin, создают доверие к неизменяемому коду, позволяя пользователям решать, кому доверять хранение.

Для принятия децентрализованных Финансы (DeFi) самохранение T является строгим требованием. Учреждения могут работать с децентрализованными приложениями, нанимая кастодианов для защиты активов. Такая гибкость позволяет учреждениям исследовать продукты DeFi без пересмотра моделей хранения, способствуя более широкому участию и инновациям в децентрализованной экосистеме.

В. Что необходимо для институционального принятия Bitcoin, DeFi и стейкинга, поскольку они набирают популярность?

Для учреждений ключевыми факторами принятия являются безопасность, устойчивость и масштабируемость. Учреждениям требуются гарантии сохранения полного контроля над своими активами, избегая при этом таких рисков, как сокращение или уязвимости от внешних смарт-контрактов. Они также стремятся к прозрачности в источниках дохода, предпочитая устойчивую деятельность в экосистеме Bitcoin DeFi.

Масштабируемость имеет решающее значение, поскольку учреждения должны эффективно использовать значительный капитал и гарантировать, что система сможет с ним справиться. Модели, которые предлагают гибкие опции, адаптированные к разнообразным потребностям пользователей, лучше всего подходят для поддержки институционального участия в масштабе.

Те же принципы применимы к Bitcoin DeFi (BTCfi). Для принятия необходимы четкие ценностные предложения, безопасные смарт-контракты и глубокие пулы ликвидности. По мере созревания этих элементов учреждения, вероятно, найдут BTCfi привлекательным не только для доступа к Bitcoin ETF, но и для более гибких производных продуктов, которые поддерживают сложные финансовые стратегии.

-Хонг MON, институциональный участник, Core DAO

KEEP читать

• Bitcoin достиг новый исторический максимум22 ноября он едва не достиг отметки в 100 000 долларов.
• BlackRockопционы на Bitcoin ETFВ первый день объем торгов составил 1,9 млрд долларов.
• Ripple объявила о своем выходе на рыноктокенизированный денежный рынок космос.