Ang Longfin ay Dapat Magbayad ng $6.8 Milyon Matapos Ibalik ng Korte ang Reklamo sa Panloloko sa SEC

Ang Fintech firm na Longfin Corp. ay inutusang magbayad ng halos $6.8 milyon matapos suportahan ng korte ang mga singil na dinala ng U.S. Securities and Exchange Commission (SEC) na gumawa ito ng panloloko na may kaugnayan sa pampublikong alok nito at listahan ng Nasdaq.

An Anunsyo ng SEC noong Lunes ay ipinahiwatig na ang korte ng distrito para sa Southern District ng New York ay nagpasok ng default na paghatol laban kay Longfin, na nag-utos sa kompanya na bayaran ang $3,532,235 – lahat ng mga nalikom sa 2017 Regulation A+ na alok ng Longfin, kasama ang interes. Ang kumpanya ay pinagmulta rin ng $3,243,613.

Ang SEC inangkin noong Hunyo na si Longfin at ang CEO nito, si Venkata S. Meenavalli, ay maling nagpahayag sa isang aplikasyon sa SEC para sa pag-aalok na ang kumpanya ay higit na pinamamahalaan at pinapatakbo sa U.S. noong hindi naman iyon ang nangyari.

Namigay din sila ng mahigit 400,000 Longfin shares sa "mga tagaloob at kaakibat," na nagpapahintulot sa kanila na pekein ang bilang ng mga kwalipikadong shareholder at share na ibinebenta sa alok upang makapasa sa threshold para sa paglilista sa Nasdaq.

Inangkin din ng SEC na sina Longfin at Meenavalli ay gumawa ng $66 milyon na kita mula sa "sham" na transaksyon sa mga kalakal - isang kabuuan na kumakatawan sa higit sa 90 porsiyento ng kabuuang iniulat na kita ng kumpanya para sa 2017.

Ang kaso ay nagpapatuloy pa rin, ayon sa regulator, tulad ng isang nauugnay na kriminal na aksyon na dinala ng U.S. Attorney's Office para sa Distrito ng New Jersey.

Sinabi ng SEC na magse-set up ito ng "patas na pondo" para i-refund ang "napinsala" na mga mamumuhunan ng Longfin sa perang ibinalik ng Longfin. Ang kumpanya ay boluntaryong nag-delist sa Nasdaq noong Mayo 2018 at nagsara noong Nobyembre 2018.

SINASABI ni SEC larawan sa pamamagitan ng Shutterstock