Perché le tasse Cripto diventano complicate (soprattutto per le istituzioni)

La contabilità e la conformità fiscale in Cripto sono molto più complicate per le istituzioni, come fondi, exchange e PRIME brokerage, a causa del volume di transazioni che richiedono la tenuta dei registri. La mancata presentazione delle tasse correttamente può comportare multe sostanziali e, in alcuni casi, verifiche.

Queste elevate poste finanziarie, unite alla difficoltà di tracciare così tanti dati complessi sulle transazioni, hanno tenuto molte istituzioni lontane dalle Cripto fino ad oggi. Comprendere i requisiti fiscali e implementare la tenuta dei registri programmatici può essere un buon punto di partenza per le istituzioni per demistificare le leggi fiscali Cripto e raccogliere i frutti della partecipazione a questo ecosistema in rapida crescita.

Shawn Douglass è co-fondatore e CEO diAmbradataQuesto articolo fa parte diSettimana delle tasse.

Quali sono gli Eventi imponibili nelle Cripto?

Con l'avvento delle Cripto segnato dalla pubblicazione del white paper Bitcoin nell'ottobre 2008, il settore ha solo 14 anni. Tuttavia, il ritmo storicamente lento del cambiamento normativo sta finalmente raggiungendo il punto in cui si trova l'ecosistema oggi, con governi come Stati Uniti, Singapore, Australia e altri che emanano nuovi quadri e linee guida su come le criptovalute saranno tassate nelle loro giurisdizioni.

Negli Stati Uniti, l'Internal Revenue Services (IRS) tratta Criptovaluta come proprietà, e quindi le transazioni in Criptovaluta sono soggette alle stesse imposte sulle plusvalenze a breve e lungo termine. Un guadagno può essere realizzato vendendo Criptovaluta, facendo trading o acquistando un articolo come un'auto con Criptovaluta che ha aumentato il suo valore dal momento in cui è stato acquistato originariamente.

Allo stesso modo, le perdite derivanti da investimenti in Criptovaluta possono essere cancellate come deduzioni. La Criptovaluta ètassato come reddito regolarese è ricevuto come pagamento per la fornitura di un servizio o guadagnato tramite mining o staking. Anche gli interessi guadagnati tramite prestiti sono considerati reddito.

Forse la cosa più sorprendente di tutte è che negli Stati Uniti qualsiasi movimento di token o asset digitali tra wallet, exchange centralizzati o individui (che non comporti alcuna vendita o acquisto) è considerato anch'esso un evento imponibile.

Questo concetto è completamente estraneo alla maggior parte delle istituzioni finanziarie tradizionali, poiché non sono abituate a pagare commissioni se inviano denaro tra conti bancari. Quando anche i più piccoli dettagli diventano complessi da tracciare, ONE inizia a soppesare la proposta di valore dell'impegno in primo luogo. Fortunatamente, con l'accesso agli strumenti e ai dati giusti, questa complessità può essere gestita.

Perché le tasse Cripto diventano complicate

Queste categorie di tassazione delle criptovalute negli Stati Uniti possono sembrare relativamente semplici: pagare le tasse sulle plusvalenze e dedurre le perdite, contando altre forme di Cripto guadagnate come reddito regolare. Ma la sfida T è sapere come vengono tassate le transazioni in Criptovaluta , ma tenere traccia di tutte le transazioni.

In particolare, le istituzioni finanziarie, come borse, hedge fund, PRIME brokerage e trading desk, potrebbero dover registrare, segnalare e sulle quali pagare le tasse milioni di transazioni.

Inoltre, la posta in gioco è alta per le entità che non rispettano i requisiti fiscali e contabili.Fallimento di un audita causa di cattive pratiche contabili, l'organizzazione potrebbe essere costretta a pagare tasse arretrate e ad affrontare ulteriori ingenti sanzioni.

L'importanza dei dati granulari sulla conformità fiscale

Le alte poste in gioco, unite alle sfide della contabilità di milioni di transazioni, richiedono l'implementazione di software programmatico per l'accesso e il monitoraggio di dati granulari. Gli istituti finanziari dipendono da API complete che possono essere integrate nelle loro piattaforme per catturare ogni sfumatura delle transazioni, in modo che bilanci, rendiconti finanziari, rendiconti FLOW e altra documentazione contabile essenziale possano essere generati rapidamente e facilmente.

Oltre ai saldi dei portafogli, ai depositi e al patrimonio netto, gli investitori istituzionali sono tenuti a rendere conto anche di ogni transazione per ogni portafoglio gestito.

Partecipare ai protocolli Finanza decentralizzata (DeFi) può rendere la contabilità fiscale ancora più complessa. Ad esempio, se un istituto fornisce liquidità su un exchange decentralizzato (DEX), ha anche bisogno di posizioni di provisioning di liquidità correnti e storiche (in altre parole, attività e passività di un exchange), percentuale corrente e storica del pool totale posseduto, commissioni guadagnate, richieste e non richieste, nonché la commissione percentuale fornita dal pool.

Le istituzioni devono anche tenere traccia dei loro profitti e perdite mentre partecipano a DeFi. Ciò include la marcatura di eventuali "perdite impermanenti", un termine del settore Cripto per slippage, che subiscono come fornitori di liquidità su piattaforme di prestito come Aave e Compound. Questo si aggiunge al monitoraggio di informazioni importanti come il rendimento percentuale annuo netto (APY) di una piattaforma, l'attuale rapporto prestito/valore (LTV) e il valore totale bloccato (TVL), che possono spesso cambiare in un batter d'occhio nel mondo in rapida evoluzione di DeFi.

Questa documentazione completa è essenziale per le istituzioni finanziarie per soddisfare tutti gli obblighi fiscali e presentare correttamente la dichiarazione. Oltre alla conformità alla legge fiscale, una contabilità efficace fornisce anche alle istituzioni il vantaggio di comprendere meglio l'esposizione fiscale della propria organizzazione in modo che si possano adottare misure per ridurre la responsabilità.

Chiarezza normativa e coinvolgimento istituzionale

Ogni attore istituzionale che stia pensando di entrare nel settore degli asset digitali è ben consapevole della necessità di conformità alla normativa fiscale (e delle conseguenze del mancato rispetto), e molti citerebbero il rischio normativo come il più grande ostacolo alla partecipazione all'economia degli asset digitali. La buona notizia è che la chiarezza normativa è migliorata notevolmente negli ultimi due anni.

Vedi anche:Potresti dover pagare le tasse Cripto su queste cose sorprendenti nel 2022

Proprio il mese scorso, l’Organizzazione per la cooperazione e lo sviluppo economico (OCSE) ha pubblicato un nuovo quadro di rendicontazione fiscale, ilQuadro di segnalazione delle criptovalute (CARF), per fornire ai governi chiarezza su come le autorità fiscali dovrebbero trattare le transazioni effettuate oltre confine.

In particolare, gli obblighi di reporting includono stablecoin, derivati ​​Cripto e NFT (token non fungibili), aggiungendo ulteriori livelli ai requisiti di tenuta dei registri che le istituzioni devono adottare. Ciò rafforza anche la necessità di un facile accesso e interpretazione dei dati granulari tra tipi di transazioni e asset.

Man mano che le leggi fiscali vengono chiarite a livello globale e le istituzioni si rendono conto del tesoro di opportunità inutilizzate nell'ecosistema delle risorse digitali, ci si aspetta che un numero sempre maggiore di operatori TradFi faccia il grande passo in questo settore, una tendenza che non farà che aumentare ulteriormente la liquidità dei Mercati e rafforzare le opportunità per tutti.