Cripto Daybook Americas: Bitcoin perde o apelo do ouro com o aumento das preocupações econômicas

Por Francisco Rodrigues (Todos os horários são horário do leste dos EUA, salvo indicação em contrário)

O anúncio de “tarifas recíprocas” do presidente Donald Trump no início deste mês impulsionou aíndice de incerteza da Política comercial econômica para uma alta recorde e afastou os investidores de ativos de risco, que incluem Bitcoin (BTC) e outras criptomoedas.

O presidente do Federal Reserve, Jerome Powell, atiçou a discussão na quarta-feira à noite, dizendo que o banco central prevê um aumento do desemprego, com a economia provavelmente desacelerando e a inflação provavelmente subindo, já que "parte dessas tarifas será paga pelo público".

Seus comentários pesaram ainda mais sobre os ativos de risco, derrubando o Nasdaq em 1,17% e o S&P 500 em 2,24% antes do fechamento. Ainda assim, o Bitcoin subiu mais de 1% nas últimas 24 horas, enquanto o CoinDesk 20 (CD20) índice, que captura o mercado mais amplo, adicionou 1,8%, embora a Cripto seja vista mais como um indicador de riscodo que um porto seguro.

Para Michael Brown, analista da Pepperstone, a procura por “ativos que ofereçam proteção contra a incoerência política e a incerteza comercial” deverá KEEP a crescer, O Telegraph relatou.

Embora o Bitcoin tenha superado o mercado de ações — subindo 1% no mês passado, em comparação com a queda de NEAR 8% do Nasdaq — os investidores institucionais estão se amontoando no ouro, o porto seguro testado e aprovado.

O metal precioso subiu 11% no último mês e 27% neste ano, para cerca de US$ 3.340 a onça troy. A Pesquisa Global de Gestores de Fundos do Bank of America mostra que 49% dos gestores de fundos veem“ouro longo” como o negócio mais concorrido de Wall Street, com 42% dos gestores de fundos prevendo que este será o ativo de melhor desempenho do ano.

Analistas do UBS escreveram em nota que “o argumento para adicionar alocações de ouro se tornou mais convincente do que nunca neste ambiente de crescente incerteza tarifária, crescimento mais fraco, inflação mais alta, riscos geopolíticos e diversificação de ativos dos EUA e do dólar americano”.A Investopedia relatou.

Os fluxos de fundos de ouro têmatingiu US$ 80 bilhõesaté agora neste ano, enquantoDados SoSoValue mostra que os ETFs de Bitcoin à vista registraram entradas líquidas de US$ 5,25 bilhões em janeiro e saídas líquidas desde o início da incerteza. No acumulado do mês, mais de US$ 900 milhões saíram desses fundos, após fevereiro e março registrarem saídas líquidas de US$ 3,56 bilhões e US$ 767 bilhões, respectivamente. Fique atento!

O que assistir

• Cripto:
  • 17 de abril: EigenLayer (EIGEN) é ativado cortando na rede principal Ethereum , aplicando penalidades para má conduta do operador.
  • 18 de abril: Pepecoin (PEP), uma blockchain de prova de trabalho de camada 1, passa por suasegunda redução pela metade, reduzindo as recompensas de bloco para 15.625 PEP por bloco.
  • 20 de abril, 23h: BNB Chain (BNB) — hardfork da rede principal opBNB.
  • 21 de abril: A Coinbase Derivatives irálista Futuros de XRP aguardando aprovação da Comissão de Negociação de Futuros de Commodities dos EUA (CFTC).
  • 25 de abril, 13h00: Mesa redonda da Força-Tarefa de Cripto da Comissão de Valores Mobiliários dos EUA (SEC) sobre "Considerações importantes sobre a custódia de Cripto".
• Macro
  • 17 de abril, 8h30: O U.S. Census Bureau divulga novos dados de construção residencial de março.
    • Início de construção de moradias: Est. 1,42M vs. Anterior: 1,501M
    • Início de construção de moradias mês a mês anterior: 11,2%
  • 17 de abril, 8h30: O Departamento do Trabalho dos EUA divulga dados do seguro-desemprego para a semana encerrada em 12 de abril.
    • Pedidos iniciais de seguro-desemprego estimados em 225 mil vs. anteriores em 223 mil
  • 17 de abril, 19h30: O Ministério de Assuntos Internos e Comunicações do Japão divulga dados do índice de preços ao consumidor (IPC) de março.
    • Taxa de inflação CORE anual estimada em 3,2% vs. anterior em 3%
    • Taxa de inflação mensal anterior -0,1%
    • Taxa de inflação anual anterior 3,7%
• Ganhos(Estimativas baseadas em dados do FactSet)
  • 22 de abril: Tesla (TSLA), pós-mercado
  • 30 de abril: Robinhood Mercados (CAPUZ), pós-mercado

Eventos de Token

• Votações e convocações de governança
  • O GMX DAO está discutindo o estabelecimento de uma Reserva GMX em Solana, o que envolveria o envio de US$ 500.000 da GMX para a rede Solana e a transferência dos fundos para o Tesouro GMX-Solana.
  • O Treasure DAO está discutindo a transferência de autoridade para a equipe CORE de colaboradores para encerrar e fechar a infraestrutura da Treasure Chainno ZKsync e gerenciar o pool de liquidez primário de propriedade do protocolo MAGIC-ETH, dada a “situação financeira crucial” do protocolo.
  • 17 de abril, 11h: Starknet sediará umchamada de governançapara discutir como melhorar o Cairo e a “experiência geral do desenvolvedor”.
• Desbloqueia
  • 18 de abril: Trump oficial (TRUMP) desbloqueará 20,25% de seu estoque circulante, no valor de US$ 314,23 milhões.
  • 18 de abril: Fasttoken (FTN) desbloqueará 4,65% de seu estoque circulante, no valor de US$ 84,4 milhões.
  • 18 de abril: Melania Meme oficial (MELANIA) desbloqueará 6,73% de seu estoque circulante, no valor de US$ 10,72 milhões.
  • 18 de abril: UXLINK (UXLINK) desbloqueará 11,09% de seu estoque circulante, no valor de US$ 16,52 milhões.
  • 18 de abril: Immutable (IMX) desbloqueará 1,37% de seu estoque circulante, no valor de US$ 10,03 milhões.
  • 22 de abril: Metars Genesis (MRS) desbloqueará 11,87% de seu estoque circulante, no valor de US$ 126,7 milhões.
• Lançamentos de tokens
  • 17 de abril: VeThor (VTHO) será listada na Bybit.
  • 17 de abril: Babylon (BABY), AI Rig Complex (ARC) e Alchemist AI (ALCHI) serão listadas na Kraken.
  • 22 de abril: Hyperlane paralançar seus tokens HYPER.

Conferências:

• O Consenso da CoinDesk está ocorrendo em Toronto de 14 a 16 de maio.Use o código DAYBOOK e economize 15% nos passes.
  
• Dia 3 de 3:NextTech Week Tóquio
• 22 a 24 de abril:Money20/20 Ásia(Bangkok)
• 23 de abril:Cripto Horizontes 2025(Dubai)
• 23 e 24 de abril:Fórum Blockchain 2025(Moscou)
• 24 de abril: Bitwise'sDia do Investidor para Empresas Padrão Bitcoin (Nova Iorque)
• 26 de abril:Conferência Cripto Vision 2025(Manila)
• 26 e 27 de abril:Conferência Harvard Blockchain em Ação(Cambridge, Massachusetts)
• 27 de abril:Conferência N Cripto 2025(Kyiv)
• 27 a 30 de abril:Web Summit Rio 2025
• 28 e 29 de abril:Disrupção Blockchain 2025(Dubai)
• 28 e 29 de abril:Staking Summit Dubai
• 29 de abril:Cúpula de Ativos Digitais de El Salvador 2025(São Salvador, El Salvador)
• 29 de abril:IFGS 2025(Londres)

Token Talk

Por Shaurya Malwa

• A plataforma da Raydium para introdução de tokens, LaunchLab, entrou no ar na quarta-feira à noite.
• Ela compete diretamente com a Pump.fun, que recentemente se afastou da Raydium e iniciou sua própria bolsa, a PumpSwap, o que levou a Raydium a introduzir uma plataforma considerada concorrente.
• O ecossistema Solana viu um aumento repentino na atividade com a estreia do LaunchLab, criando mais de 1.750 tokens logo após seu lançamento. O preço do token RAY da Raydium subiu até 10% nas horas seguintes.
• O sistema de curva conjunta dinâmica do LaunchLab oferece curvas lineares, exponenciais e logarítmicas — três tipos de mecanismos de precificação que influenciam como os valores dos tokens mudam com base na negociação do usuário — uma mudança em relação aos modelos de precificação de inclinação fixa usados em plataformas de lançamento de memecoins.
• A integração com os principais aplicativos de negociação da Solana , como Axiom, BullX e JupiterExchange, aumenta a visibilidade do LaunchLab, potencialmente impulsionando uma adoção mais ampla em todo o ecossistema.

Posicionamento de Derivativos

• O interesse aberto em futuros de Bitcoin na CME atingiu 138.235 BTC, o nível mais alto do mês, com os traders retornando à negociação básica. A base anualizada na CME subiu para 8%.
• Com pouco mais de uma semana restante até o vencimento das opções de abril na Deribit, o strike de US$ 100.000 continua sendo o mais dominante, detendo mais de US$ 315 milhões em juros abertos nocionais.
• A taxa de financiamento perpétuo de futuros voltou a ficar negativa na quarta-feira, durante o discurso do presidente do Fed, Powell. Ao longo da semana, as taxas de financiamento oscilaram entre positivas e negativas, destacando a incerteza contínua de curto prazo em relação à direção do bitcoin.

Movimentos de mercado:

• O BTC permanece inalterado desde as 16h (horário do leste) de quarta-feira, em US$ 84.312 (24 horas: +0,4%)
• ETH subiu 1,26% para US$ 1.593,44 (24 horas: +0,91%)
• CoinDesk 20 permanece inalterado em 2.459,45 (24 horas: +1,36%)
• A taxa de participação composta do Ether CESR caiu 1bp bps para 3%
• A taxa de financiamento do BTC está em 0,012% (4,3866% anualizado) na Binance

• DXY subiu 0,11% para 99,49
• O ouro subiu 0,35% para US$ 3.338,30/oz
• A prata caiu 1,49%, para US$ 32,44/oz
• Nikkei 225 fechou +1,35% em 34.377,60
• Hang Seng fechou +1,61% em 21.395,14
• O FTSE caiu 0,82%, para 8.207,47
• O Euro Stoxx 50 caiu 0,56%, para 4.938,69
• O DJIA fechou quarta-feira com -1,73%, a 39.669,39
• O S&P 500 fechou em -2,24%, a 5.275,70
• O Nasdaq fechou em -3,07%, a 16.307,16
• O índice composto S&P/TSX fechou em -0,16%, a 24.106,80
• S&P 40 América Latina fechou +0,32% em 2.345,32
• A taxa do Tesouro dos EUA a 10 anos subiu 3 pontos-base para 4,31%
• Os futuros do E-mini S&P 500 sobem 0,9%, para 5.353,25
• Os futuros do E-mini Nasdaq-100 sobem 1,02%, para 18.573,25
• Os futuros do índice E-mini Dow Jones Industrial Average sobem 0,81%, para 40.175,00

Estatísticas do Bitcoin :

• Domínio do BTC : 63,89 (-0,07%)
• Proporção de Ethereum para Bitcoin : 0,01889 (0,64%)
• Taxa de hash (média móvel de sete dias): 905 EH/s
• Preço de hash (à vista): US$ 43,9
• Taxas totais: 5,78 BTC / US$ 482.907
• Juros em aberto de futuros da CME: 138.235 BTC
• BTC com preço em ouro: 25,4 oz
• Capitalização de mercado do BTC vs. ouro: 7,15%

Análise Técnica

• O Bitcoin se recuperou claramente da zona de bolso dourado, com os níveis de Fibonacci de 0,618 e 0,65 em US$ 74.995 e US$ 73.213 servindo como suporte.
• Esta área marcou o primeiro recuo real da máxima de US$ 109.396 e demonstrou forte interesse dos compradores.
• A recuperação também coincidiu com uma quebra da tendência de baixa diária que estava em vigor desde fevereiro — uma mudança importante na estrutura que vale a pena observar.
• O BTC agora está logo abaixo das médias móveis exponenciais diárias de 50 e 200, que começaram a convergir.
• Esses níveis costumam atuar como pontos de decisão e, com o preço pressionando-os, o próximo movimento deve oferecer uma direção mais clara. Um rompimento claro e manutenção acima daria aos compradores mais controle, enquanto uma rejeição poderia fazer os preços retornarem ao bolso dourado.
• A MME semanal de 50 — atualmente em US$ 78.071 — também está em jogo e contribui para a confluência logo abaixo. Enquanto o BTC se mantiver acima da linha de tendência rompida e continuar a defender esse conjunto de suporte, o momentum de curto prazo permanece construtivo.

Cripto

• Estratégia (MSTR): fechou na quarta-feira em US$ 311,66 (+0,3%), alta de 0,98% para US$ 314,70 no pré-mercado
• Coinbase Global (COIN): fechou em US$ 172,21 (-1,91%), alta de 0,87% para US$ 173,70
• Galaxy Digital Holdings (GLXY): fechou em C$ 15,58 (+0,84%)
• MARA Holdings (MARA): fechou em US$ 12,32 (-2,07%), alta de 0,81% para US$ 12,42
• Riot Platforms (RIOT): fechou em US$ 6,36 (-2,9%), alta de 0,31% para US$ 6,38
• CORE Scientific (CORZ): fechou em US$ 6,59 (-3,8%), alta de 1,67% para US$ 6,70
• CleanSpark (CLSK): fechou em US$ 7,28 (+0,0%), alta de 0,27% para US$ 7,30
• CoinShares Valkyrie Bitcoin Miners ETF (WGMI): fechou em US$ 11,91 (-0,58%)
• Semler Scientific (SMLR): fechou em US$ 31 (-9,88%)
• Exodus Movement (EXOD): fechou em US$ 37,19 (-2,16%), alta de 2,18% para US$ 38

Fluxos de ETF

ETFs de BTC à vista:

• FLOW líquido diário: -US$ 171,1 milhões
• Fluxos líquidos acumulados: US$ 35,36 bilhões
• Total de participações em BTC ~ 1,10 milhão

ETFs de ETH à vista

• FLOW líquido diário: -US$ 12,1 milhões
• Fluxos líquidos acumulados: US$ 2,26 bilhões
• Total de participações em ETH ~ 3,30 milhões

Fonte: Investidores Farside

Fluxos noturnos

Gráfico do Dia

• Ontem, a relação SOL/ ETH atingiu um recorde, fechando em 0,0833 e destacando a força contínua do sol em relação ao ether.
• A fraqueza do Ether também foi refletida na relação ETH/ BTC , que caiu para 0,0187, seu nível mais baixo desde 6 de janeiro de 2020.
  
  

Enquanto você dormia

• SOL salta 6%, Bitcoin se agarra a US$ 84 mil com esperanças frustradas de corte de juros (CoinDesk): O Bitcoin provavelmente ficará entre US$ 80.000 e US$ 90.000, enquanto os investidores aguardam clareza sobre as negociações tarifárias e os cortes de taxas atrasados ​​do Fed, disse o diretor de operações da BTSE, Jeff Mei.
• Meloni, a sussurradora de Trump na Europa, vai tentar impor tarifas (The Wall Street Journal): O PRIME ministro da Itália deve pressionar Trump hoje sobre a proposta "zero por zero" da UE, que eliminaria tarifas sobre produtos industriais se ambos os lados concordassem.
• Chefe da Nvidia, Jensen Huang, voa para Pequim para negociações(Financial Times): A visita ocorre após uma decisão dos EUA exigir uma licença para exportar o chip H20 da Nvidia para a China, levando a empresa a alertar sobre uma queda de US$ 5,5 bilhões nos lucros.
• Ações chinesas enfrentam risco de saída de US$ 800 bilhões dos EUA, diz Goldman(Bloomberg): Em uma dissociação financeira completa, os investidores americanos poderiam se desfazer de US$ 800 bilhões em ações chinesas, enquanto os investidores chineses poderiam se desfazer de US$ 370 bilhões em ações americanas e US$ 1,3 trilhão em títulos.
• Bitcoin, o refúgio que os touros esperavam, é mais um barômetro de risco: Godbole (CoinDesk): O Bitcoin, em vez de se comportar como um ouro digital, se consolidou como um proxy para risco, validando os participantes do mercado de câmbio que o rastreiam como um indicador de sentimento especulativo.
• Grupo de Computação Quântica oferece 1 BTC para quem quebrar a chave criptográfica do Bitcoin (CoinDesk): Uma competição está oferecendo um Bitcoin para a primeira pessoa ou equipe que quebrar a criptografia de curva elíptica (ECC) usando o algoritmo de Shor em um computador quântico.

No Éter