Julgamento SBF: O interrogatório do advogado de defesa de uma testemunha de acusação famosa foi divagado

NOVA YORK — No início, o advogado de defesa de Sam Bankman-Fried deu a entender que seu interrogatório à famosa testemunha de acusação Caroline Ellison desviaria a culpa de sua cliente para ela, mas ele nunca pareceu chegar a esse ponto antes de terminar seu interrogatório na tarde de quinta-feira.

O advogado Mark Cohen conduziu Ellison por uma série de tópicos relativos ao colapso da FTX no ano passado e seu papel na administração da empresa irmã Alameda. Ela pareceu ficar bem confortável no banco, corrigindo Cohen e respondendo muito mais do que ele realmente perguntou em várias ocasiões. O advogado de defesa encerrou com ela sem realmente tentar atribuir a ela a culpa por sua culpabilidade na catástrofe da FTX.

Na primeira hora de depoimento na manhã de quinta-feira, ele fez várias perguntas sobre até que ponto Ellison comandava a Alameda independentemente de Bankman-Fried.

Cohen perguntou a Ellison se era verdade que sua cliente estava ausente por "longos períodos de tempo" enquanto era CEO da Alameda. Ela disse que sim.

Ele também perguntou se, durante esses tempos, Ellison e Sam Trabucco, que em um ponto foi seu co-CEO, tomaram decisões sem a contribuição de Bankman-Fried. Ela reconheceu que sim.

Ellison, 28, encerrou seu depoimento na quinta-feira, seu terceiro dia de interrogatório. Vestindo o mesmo blazer cinza dos últimos dois dias, a ex-namorada de Bankman-Fried foi questionada sobre a contabilidade de sua empresa.

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A Alameda se envolveu com alguns contadores em 2021 a 2022, mas depois que essas empresas revisaram os livros da Alameda, "eles descobriram que T podiam ou T queriam fazer isso", disse Ellison, enquanto enfrentava perguntas de Cohen. O ex-CEO da FTX Digital Mercados, Ryan Salame, inicialmente preparou os balanços da Alameda, mas em algum momento, Ellison assumiu essa tarefa, ela testemunhou.

As finanças da empresa estão no centro da queda do Bankman-Fried. Umhistória premiada da CoinDeskem novembro de 2022, que citou o balanço confidencial da Alameda, fez com que muitos duvidassem da viabilidade da Alameda e da FTX.

Cohen também perguntou sobre os primeiros dias de Ellison na Alameda e disputas entre vários funcionários da empresa que aconteceram antes de ela entrar em 2018. Nem Cohen nem Ellison disseram mais sobre as disputas além de ela reconhecer que tinha ouvido falar delas. Não estava claro a que Cohen estava se referindo.

O advogado de defesa também perguntou a Ellison se ela era uma pessoa ambiciosa. Embora ela tenha dito que T se considerava uma pessoa ambiciosa no início de sua carreira, ela se lembrava de ser mais motivada durante seu tempo em Alameda.

"Fiquei mais ambiciosa quando Sam me encorajou nisso", disse ela.

Momentos embaraçosos

Cohen às vezes se atrapalhava, pedindo que Ellison repetisse muitas das mesmas informações que ela havia dito aos promotores federais durante seu depoimento no dia anterior.

Ele fez uma série de perguntas sobre tópicos díspares, incluindo os termos do acordo de Ellison com os promotores, alguns dos documentos que ela reuniu e o processo de tomada de decisão em Alameda. Não houve um fio condutor imediato além da própria Ellison e seu papel em Alameda.

Em um ponto, Cohen recitou os nomes de quase todos os meses do ano enquanto perguntava a Ellison, que parecia confusa, se ela havia se encontrado com promotores durante cada um desses meses. A sinuosa linha de questionamentos atraiu várias objeções da promotoria e alguns avisos do juiz.

Minutos depois do interrogatório, Cohen pediu uma barra lateral – um Request que ele fez frequentemente durante o julgamento. O pedido pareceu exasperar o juiz Lewis Kaplan, embora ele finalmente o tenha concedido.

"Não vamos fazer isso [o dia todo]", Kaplan alertou Cohen.

Apesar do aviso, Cohen continuou a pedir comentários secundários e a fazer uma série de perguntas repetitivas a Ellison, levando Kaplan e a promotoria a atacar a defesa.

"Tivemos vários minutos da mesma linha de questionamento", disse a procuradora-assistente dos EUA, Danielle Sassoon, após levantar uma objeção específica.

Em resposta, Cohen ofereceu uma explicação para seu método de questionamento, mas Kaplan rapidamente rejeitou a refutação.

"Gostaria que você falasse de outra coisa", disse Kaplan a Cohen.

Ellison pareceu igualmente irritada com a estratégia jurídica de Cohen, demonstrando sua frustração durante uma parte particularmente confusa do interrogatório, na qual ele fez uma pergunta ao ex-executivo da Alameda sobre as práticas de empréstimo da empresa de negociação.

"Você tem algo mais específico?", Ellison perguntou a Cohen.

Termos de serviço

Uma carta enviada por Cohen ao juiz paralelamente à audiência de quinta-feira sugere a linha de questionamento que ele pode querer adotar com as testemunhas quando Ellison estiver fora do caminho.

Os direitos dos clientes da FTX “não são estabelecidos por suas expectativas e entendimentos”, argumentou Cohen em umArquivamento de quinta-feira, sugerindo que o que uma testemunha anterior da acusação, o comerciante de commodities Marc-Antoine Julliard, esperava da troca era menos importante do que os termos contratuais de serviço reais, redigidos de acordo com a lei inglesa.

Cohen, a quem o juiz havia dito anteriormente que T poderia investigar se os clientes da FTX foram simplesmente negligentes ou ingênuos, agora disse que quer perguntar a Julliard e ao cofundador da Paradigm, Matt Huang, sobre os "fatores que eles consideraram materiais" ao se inscreverem na bolsa de Cripto .

Estratégia de defesa

Anteriormente, Cohen argumentou que Ellison é o responsável pelo colapso dramático da bolsa FTX no ano passado.

"[Bankman-Fried] confiou em [Ellison] e confiou nela para atuar como CEO e administrar o dia a dia", disse Cohen em sua declaração de abertura na semana passada. "Como proprietário majoritário da Alameda, ele falou com a Sra. Ellison, a CEO, e a incentivou a fazer uma proteção, algo que a protegeria contra tal retração. Ela T fez isso na época, e isso também se tornou um problema mais tarde, quando a tempestade atingiu."

Sassoon rebateu essa narrativa em suas perguntas diretas a Ellison, conduzindo a ex-trader por suas conversas com Bankman-Fried sobre a posição financeira da Alameda ao longo dos anos antes do colapso da FTX. Os dois passaram um BIT tempo discutindo uma análise que Ellison montou das finanças da Alameda em resposta a Bankman-Fried dizendo que queria investir em mais projetos de risco. Ellison disse que recomendou não fazer isso, mas Bankman-Fried anunciou novos investimentos de risco em janeiro de 2022 de qualquer maneira.

Meses depois, Bankman-Fried a culpou por não proteger os riscos da Alameda, disse Ellison.

Embora Ellison "com certeza pudesse e devesse" ter feito hedge contra os riscos da Alameda no início do ano, o problema foi que Bankman-Fried decidiu fazer uma série de investimentos que colocaram a Alameda em uma situação financeira instável, disse ela.

"Achei que a proteção poderia ter ajudado nossa situação, mas senti que a razão fundamental pela qual estávamos nessa situação era que havíamos tomado emprestado esses bilhões de dólares em empréstimos de prazo aberto e os usado para investimentos ilíquidos", disse ela, e Bankman-Fried havia tomado a decisão de fazer esses investimentos.

Outra testemunha de acusação

O engenheiro de software da Alameda, Christian Drappi, prestou depoimento após o encerramento do depoimento de Ellison.

O ponto central de seu depoimento foi uma fatídica reunião geral na Alameda, organizada por Ellison poucos dias após a crise de liquidez da FTX vir à tona em novembro de 2022.

Drappi revelou que a reunião, que já havia sido noticiada anteriormente, foi gravada secretamente por um funcionário da Alameda que havia ingressado na empresa apenas três dias antes de ela implodir.

Alameda "tomou emprestado um monte de fundos da FTX, o que levou a FTX a ter um déficit de fundos de usuários", Ellison pode ser ouvido dizendo em um trecho da gravação compartilhada com o júri.

Na gravação, Drappi perguntou a Ellison se havia um plano para eventualmente pagar os credores da FTX. Ela respondeu que "a FTX estava tentando levantar [dinheiro] para fazer isso", mas acrescentou que os esforços de arrecadação de fundos acabaram fracassando. A revelação de que a FTX tentou levantar dinheiro para pagar seus credores fez com que Drappi ficasse ainda mais preocupada.

As empresas normalmente levantam fundos quando têm algo "empolgante" acontecendo, Drappi disse que se lembra de ter pensado quando ouviu o comentário de Ellison pela primeira vez, "não para preencher um buraco em um balanço".

Os promotores compartilharam as fitas de AUDIO em uma tentativa de reforçar a credibilidade de Ellison com o júri. Em teoria, a reunião geral mostra a CEO da Alameda admitindo crimes antes de ter interesse pessoal em fazê-lo. As fitas foram gravadas antes de Ellison ter conhecimento das investigações criminais da FTX e antes de ela fazer um acordo judicial com os promotores.

Ellison disse na gravação que ela, Bankman-Fried e os executivos da FTX, Gary Wang e Nishad Singh, sabiam que a Alameda usava dinheiro de clientes da FTX.

"Até onde eu sei, a FTX basicamente sempre permitiu que a Alameda tomasse emprestado fundos dos usuários", ela disse na reunião em resposta a uma pergunta de um funcionário.

A CEO da Alameda parecia "afundada" enquanto falava, disse Drappi, que atribuiu uma gargalhada de Ellison ao "nervosismo".

Em uma gravação tocada mais tarde durante o interrogatório de Drappi, no entanto, a risada de Ellison foi mais alta. Quando o juiz Kaplan admitiu o AUDIO como evidência, o advogado de Bankman-Fried, Christian Everdell, negociou com o juiz para anexar uma parte adicional que os promotores haviam inicialmente excluído.

Na parte da gravação da defesa, um funcionário da Alameda pode ser ouvido agradecendo Ellison por sua franqueza e honestidade sobre a situação, reconhecendo que "tenho certeza de que T foi divertido".

Ellison soltou uma risada mais alta dessa vez. "Quer dizer, foi meio divertido", ela respondeu, ainda rindo. A defesa não tinha mais perguntas após a gravação.

Jack Schickler contribuiu com a reportagem.

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CORREÇÃO (13 de outubro, 07:15 UTC):Corrige a grafia do nome de Christian Everdell