Криптo Daybook Americas: переход розничной торговли на более рискованные токены подстегивает Bitcoin и Ether

Автор: Франсиско Родригес (Все время по восточному времени, если не указано иное)

За последние 24 часа рынок Криптовалюта отступил, что было обусловлено падением стоимости основных монет, поскольку розничные инвесторы переключились с токенов с высокой капитализацией на более мелкие, более спекулятивные активы.

И Bitcoin BTC$86 181,56 , и эфир ETH$2 828,46 упали примерно на 2%, а индекс CoinDesk 20 (CD20), показатель широкого рынка, упал на 2,7%.

«Мы наблюдаем значительный еженедельный рост участия в розничной торговле, что подтверждает более широкую картину растущего Optimism», — сказал Джейк О., внебиржевой трейдер в Wintermute. «Сдвиг вниз по кривой риска наиболее очевиден в потоках розничных экранов».

Институциональные инвесторы, со своей стороны, были более консервативны. Они по-прежнему запасаются Bitcoin, эфиром и XRP$2,2050, одновременно снимая позиции в Solana SOL$126,46 , которая столкнулась с «устойчивым давлением».

«Некоторые рассматривают низкие показатели SOLETH как возможность занять лидирующие позиции в Solana », — отметил Джейк, указав на постоянную покупку опционов колл Solana по $200 в преддверии июня и июля.

Другие опционные активности предполагают, что трейдеры хеджируют волатильность вперед. Спреды колл на эфир были свернуты, и некоторые трейдеры перешли в воротниковые структуры — стратегии, часто используемые для защиты от ценовых колебаний — сигнализируя об осторожности после недавних достижений.

Растущая активность хеджирования добавляет ноту осторожности к спекуляциям в розничной торговле. Экономическая неопределенность, сохраняющееся инфляционное давление и тарифная Политика США оказывают давление на аппетит к риску на Криптo и традиционных Рынки.

Фактически, в настоящее время глобальные управляющие активами имеют своисамая большая позиция с недостаточным весомв долларе США за 19 лет. Хотя президент Дональд Трамп обеспечил себе крупныйинвестиционная сделкас Катаром ивременное сокращениеВ отношении пошлин между США и Китаем эти результаты могут привести к дальнейшему снижению: испанский банк Bankinter в своей записке заявил, что рынок продемонстрировал усталость в течение последней торговой сессии.

«Мы по-прежнему считаем, что ущерб нанесен: и EPS, и цены должны испытывать напряжение, поскольку растущее инфляционное давление не позволяет ФРС снижать ставки так, как ожидает рынок», — написали аналитики банка. Участники рынка теперь будут сосредоточены на инфляции цен производителей и данных по розничным продажам, а также на речи председателя ФРС Джерома Пауэлла, которая состоится сегодня позже.

Для рынка Криптo повторный тест исторического максимума T исключен.

«Заглядывая вперед, мы считаем, что есть еще возможности для Rally цифровых активов, особенно с учетом того, что включение Coinbase в S&P 500 19 мая приближается», — пишет сингапурская компания QCP Capital. Будьте бдительны!

Что смотреть

• Криптo:
  • 16 мая, 9:30 утра: акции Galaxy Digital класса Aначать торговатьна бирже Nasdaq под тикером GLXY.
  • 19 мая: CME Groupожидается запуск фьючерсы XRP с наличными расчетами.
  • 19 мая: Coinbase Global (COIN) будетзаменятьОткройте для себя финансовые услуги (DFS) в индексе S&P 500, вступившие в силу до открытия торгов.
• Макро
  • 15 мая, 8 утра: Бразильский институт географии и статистики публикует данные о розничных продажах за март.
    • Розничные продажи за месяц: прогноз 1% против предыдущих 0,5%
    • Розничные продажи, г/г, прогноз. -0,5% против пред. 1,5%
  • 15 мая, 8:30 утра: Бюро статистики труда США публикует данные по инфляции цен производителей за апрель.
    • CORE цен производителей (PPI) м/м, прогноз 0,3% против предыд. -0,1%
    • CORE цен производителей (ИПЦ) в годовом исчислении составил 3,1% против предыдущего значения 3,3%
    • Индекс цен производителей за месяц Оценка 0,2% по сравнению с предыдущим. -0,4%
    • Индекс цен производителей в годовом сопоставлении (оценка в годовом сопоставлении) 2,5% по сравнению с предыдущим. 2,7%
  • 15 мая, 8:30 утра: Бюро переписи населения США публикует данные о розничных продажах за апрель.
    • Розничные продажи за месяц: прогноз 0% против пред. 1,5%
    • Розничные продажи в годовом исчислении: 4,9%
  • 15 мая, 8:30 утра: Министерство труда США публикует данные по страхованию по безработице за неделю, закончившуюся 10 мая.
    • Первичные заявки на пособие по безработице: 229 тыс. против 228 тыс. ранее
  • 15 мая, 8:40 утра: Председатель Федеральной резервной системы Джером Х. Пауэлл выступит с речью («Обзор рамок») в Вашингтоне.LINK на прямую трансляцию.
  • 16 мая, 10:00: Мичиганский университет публикует (предварительные) данные о потребительских настроениях в США за май.
    • Индекс потребительских настроений в Мичигане: прогноз 53 против предыдущего значения 52,2
• Доходы(Оценки основаны на данных FactSet)
  • 15 мая: BIT Digital (БТБТ), пост-рынок, -$0.05
  • 15 мая: Bitdeer Technologies Group (БТДР), до начала торгов, -$0.42
  • 15 мая: Свернуть холдинги (ФЛД), послепродажное обслуживание, N/A
  • 15 мая: Технологии группа KULR (КУЛР), послепродажное обслуживание, N/A
  • 28 мая: NVIDIA (NVDA), послепродажное обслуживание, $0,88

Мероприятия токенов

• Голосование и призывы по вопросам управления
  • Uniswap DAO голосует по предложению финансировать интеграцию Uniswap V4 на Ethereum в Oku и добавить Unichain на Oku в попытке расширить охват Uniswap и миграцию ликвидности в V4. Голосование заканчивается 18 мая.
  • 15 мая, 11:00: Yield Guild Games проведет первый квартал 2025 года обновление сообществаСессия «Спроси меня о чем угодно» (AMA).
  • 15 мая, 10:00: Moca Network проведет мероприятиеРаздор ратушасессия, посвященная обсуждению сетевых обновлений.
  • 21 мая, 18:00: Theta Network проведет мероприятие Сессия «Спроси меня о чем угодно»в прямом эфире.
• Разблокирует
  • 15 мая: STRK$0.1198 разблокирует 4,09% своего оборотного предложения на сумму 23,53 миллиона долларов.
  • 15 мая: SEI$0.1267 разблокирует 1,09% своего оборотного предложения на сумму 14,22 млн долларов США.
  • 16 мая: Immutable (IMX) разблокирует 1,35% своего оборотного предложения на сумму 17,8 млн долларов США.
  • 16 мая: ARB$0.2161 разблокирует 1,95% своего оборотного предложения на сумму 39,06 млн долларов США.
  • 17 мая: AVAX$14,13 разблокирует 0,4% своего оборотного предложения на сумму 42,84 млн долларов США.
• Запуск токенов
  • 15 мая: RIZE (RIZE) будет размещен на Kraken.
  • 16 мая: Galxe (GAL), LIT$0.2030, DAR$0.01639, Orion Protocol (ORN) и PARSIQ (PRQ) будут исключенный из листингаиз Coinbase.

Конференции

Консенсус CoinDesk происходит в Торонто 14-16 мая.Используйте код DAYBOOK и сэкономьте 15% на пропусках.

• День 2 из 3: CoinDeskКонсенсус 2025(Торонто)
• 19-25 мая:Голландская неделя блокчейна(Амстердам, Нидерланды)
• 20-22 мая:Avalanche Саммит Лондон
• 20-22 мая:Бесшовный Ближний Восток Fintech 2025(Дубай)
• 21-22 мая:Криптo Экспо Дубай
• 21-22 мая:Конференция Cryptoverse(Варшава, Польша)
• 27-29 мая:Bitcoin 2025(Лас-Вегас)
• 27-30 мая:Веб-саммит Ванкувер
• 29 мая:Стейблкон (Нью-Йорк)
• 29-30 мая:Litecoin Summit 2025(Лас-Вегас)

Позиционирование производных инструментов

• Открытый интерес к бессрочным фьючерсам BTC и ETH вырос вместе с откатом спотовой цены за ночь, но ставки финансирования остаются положительными. Возможно, трейдеры покупают падение.
• Открытый интерес к бессрочным фьючерсам XRP снизился, что свидетельствует о закрытии длинных позиций.
• Открытый интерес к фьючерсам на эфир на CME вырос примерно с 685 тыс. ETH до 955 тыс. ETH за неделю, достигнув самого высокого уровня с 11 марта. Фьючерсы на BTC CME пока не показали подобного роста.
• На Deribit развороты риска ETH на фронтенде стали отрицательными, чтобы показать предвзятость в пользу путов или защиты от падения. Коллы BTC продолжают торговаться с премией.
• На внебиржевой технологической платформе Paradigm наблюдались смешанные потоки: внебиржевые спреды по опционам пут BTC как покупались, так и продавались, в то время как внебиржевые спреды по опционам колл ETH продолжали расти.
  
  

Движения рынка

• BTC упал на 1,49% с 16:00 по восточному времени среды до $101 906,02 (24 часа: -1,52%).
• ETH снизился на 2,54% до $2 540,80 (24 часа: -2,58%).
• CoinDesk 20 упал на 2,79% до 3204,04 (24 часа: -3,66%)
• Ставка ставок Ether CESR Composite снизилась на 1 базисный пункт до 3,11%
• Ставка финансирования BTC составляет 0,0045% (4,8968% в годовом исчислении) на Binance

• DXY снизился на 0,29% до 100,75
• Золото подешевело на 0,59% до $3168,30 за унцию.
• Серебро подешевело на 0,85% до $32 за унцию.
• Nikkei 225 закрылся на отметке 37 755,51 (-0,98%).
• Hang Seng закрылся на отметке 23 453,16% -0,79%.
• FTSE вырос на 0,14% до 8 596,60.
• Euro Stoxx 50 снизился на 0,54% до 5 374,02.
• DJIA закрылся в среду с -0,21% до 42 051,06.
• S&P 500 закрылся с повышением на 0,1% до 5 892,58.
• Nasdaq закрылся с повышением на 0,72% до 19 146,81.
• Индекс S&P/TSX Composite закрылся с повышением на 0,3% до 25 692,45.
• S&P 40 Latin America закрылся с повышением на 0,18% до 2 645,42.
• Ставка по 10-летним казначейским облигациям США снизилась на 3 базисных пункта до 4,51%
• Фьючерсы E-mini S&P 500 упали на 0,51% до 5 878,25.
• Фьючерсы E-mini Nasdaq-100 упали на 0,72% до 21 239,50.
• Фьючерсы на индекс E-mini Dow Jones Industrial Average упали на 0,32% до 41 982,00.

Статистика Bitcoin

• Доминирование BTC : 62,77 (+0,31%)
• Соотношение Ethereum к Bitcoin : 0,02490 (-1,23%)
• Хэшрейт (семидневная скользящая средняя): 861 EH/s
• Цена хэширования (спот): $54.63
• Общая сумма сборов: 7,21 BTC / 747 357,79 $
• Открытый интерес к фьючерсам CME: 149 720 BTC
• Цена BTC в золоте: 31,9 унций
• Рыночная капитализация BTC против золота: 9,04%

Технический анализ

• Хотя BTC откатился от недавнего максимума в $105 700 до уровня ниже $102 000, его более широкая восходящая траектория остается неизменной.
• Прорыв ниже $100 000 сделает недействительным трендовый канал от минимумов 9 апреля, что может привести к более глубокому откату.

Криптo -акции

• Стратегия (MSTR): закрылась в среду на уровне $416,75 (-1,15%), снизившись на 2,35% до $406,95 на премаркете
• Coinbase Global (COIN): закрылся на отметке $263,41 (+2,53%), снизившись на 3,39% до $254,48
• Galaxy Digital Holdings (GLXY): закрылись на уровне $31,96 (+8,74%)
• MARA Holdings (MARA): закрылись на уровне $15,87 (-3,05%), снизившись на 2,52% до $15,47
• Riot Platforms (RIOT): закрылись на уровне $8,91 (-1,66%), снизившись на 2,24% до $8,71
• CORE Scientific (CORZ): закрылись на уровне $10,32 (+0,78%), снизились на 1,55% до $10,16
• CleanSpark (CLSK): закрылись на уровне $9,61 (-3,9%), снизившись на 2,29% до $9,39
• CoinShares Valkyrie Bitcoin Miners ETF (WGMI): закрылся на уровне $16,95 (-1,45%), снизился на 1,71% до $16,66
• Semler Scientific (SMLR): закрылись на уровне $32,54 (-11,34%), снизившись на 1,72% до $31,98
• Exodus Movement (EXOD): закрылись на уровне $34,88 (-17,03%), без изменений на премаркете

Потоки ETF

Спотовые BTC ETF:

• Ежедневный чистый FLOW: 319,5 млн. долл. США
• Совокупные чистые потоки: 41,37 млрд долларов США
• Общий объем BTC ~ 1,17 млн.

Спотовые ETH ETF

• Ежедневный чистый FLOW: 63,5 млн. долл. США
• Совокупные чистые потоки: 2,55 млрд долларов США
• Общий объем активов ETH ~ 3,44 млн.

Источник: Инвесторы Фарсайда

Ночные потоки

График дня

• На графике виден резкий рост количества открытых фьючерсных ставок на ETH на Чикагской товарной бирже.
• Этот всплеск свидетельствует о растущем институциональном участии во второй по величине Криптовалюта.

Пока ты спал

• Фам из CFTC заявил о подготовке выхода, агентство может остаться без партийного большинства (CoinDesk): Если Брайан Куинтенц будет утвержден на пост председателя CFTC, он заменит уходящего демократа, в то время как двое республиканцев также планируют уйти, что потенциально сократит агентство из пяти членов до всего двух комиссаров.
• Аналитик: сезон альткоинов может обостриться в июне и сократить часть рыночной капитализации биткоина в размере 2 T долларов (CoinDesk): Уровень доминирования биткоина упал с 65% до 62% за неделю, что сигнализирует о сдвиге в сторону альткоинов. Аналитик Жоао Ведсон говорит, что доминирование будет падать и дальше.
• Трамп заявил, что США близки к ядерной сделке с Ираном(Рейтер): Переговоры по-прежнему осложняются острыми разногласиями и продолжающимся обогащением урана Тегераном.
• Группа из 21 экономики, включая США и Китай, предупреждает о замедлении роста из-за торговой напряженности(CNBC): Азиатско-Тихоокеанское экономическое сотрудничество (АТЭС) прогнозирует, что рост замедлится до 2,6% в этом году с 3,6% в 2024 году, ссылаясь на тарифы и нетарифные барьеры как на факторы, подрывающие доверие бизнеса.
• ARK Invest купила акции eToro на сумму $9,4 млн на дебютной торговой платформе (CoinDesk): Фирма Кэти Вуд купила 140 000 акций ETOR, поскольку акции подскочили на 29% с открытия в $52 из-за более сильного, чем ожидалось, спроса.
• Экономика Великобритании росла в начале года, но надвигается замедление(The Wall Street Journal): Несмотря на опережение темпов роста экономики США и еврозоны в первом квартале на 0,7%, растущие налоги работодателей и расходы на заработную плату подорвали деловую уверенность, указывая на более слабые показатели в этом году и в 2026 году.

В Эфире