Cripto Daybook Americas: il passaggio del settore retail a token più rischiosi scuote Bitcoin ed Ether

Di Francisco Rodrigues (tutti gli orari sono ET, salvo diversa indicazione)

Il mercato Criptovaluta ha subito una flessione nelle ultime 24 ore, trainato dai cali delle principali monete, poiché gli investitori al dettaglio hanno abbandonato i token a grande capitalizzazione per investire in asset più piccoli e speculativi.

Sia Bitcoin BTC$111,102.02 che ether ETH$4,007.54 sono scesi di circa il 2% e l'indice CoinDesk 20 (CD20), una misura del mercato in generale, è sceso del 2,7%.

"Abbiamo osservato un significativo aumento di settimana in settimana nella partecipazione al mercato retail, rafforzando il quadro generale di crescente Optimism", ha affermato Jake O., trader over-the-counter di Wintermute. "Lo spostamento verso il basso della curva del rischio è più evidente nei flussi di dati sugli schermi retail".

Gli investitori istituzionali, da parte loro, sono stati più prudenti. Continuano ad accumulare Bitcoin, ether e XRP$2.4107, mentre riducono le posizioni su Solana , che ha subito "pressioni sostenute".

"Alcuni vedono la sottoperformance di SOLETH come un'opportunità per posizionarsi in vista del rialzo Solana ", ha osservato Jake, sottolineando il costante acquisto di opzioni call Solana da 200 $ prima di giugno e luglio.

Altre attività sulle opzioni suggeriscono che i trader si stiano coprendo dalla volatilità futura. Gli spread call su Ether sono stati eliminati e alcuni trader hanno adottato strutture collar – strategie spesso utilizzate per proteggersi dalle oscillazioni di prezzo – segnalando cautela dopo i recenti guadagni.

La crescente attività di copertura aggiunge un tocco di cautela alla tendenza del settore retail a orientarsi verso la speculazione. L'incertezza economica, le persistenti pressioni inflazionistiche e la Politiche tariffaria statunitense stanno incidendo sulla propensione al rischio, sia nei Mercati Cripto che in quelli tradizionali.

I gestori patrimoniali globali, infatti, hanno attualmente la loroposizione di sottopeso più grandedel dollaro statunitense in 19 anni. Anche se il presidente Donald Trump si è assicurato un importanteaccordo di investimentocon il Qatar e unriduzione temporaneaPer quanto riguarda i dazi tra Stati Uniti e Cina, questi risultati potrebbero portare a ulteriori ribassi: la banca spagnola Bankinter ha affermato in una nota che il mercato ha mostrato stanchezza durante l'ultima sessione di negoziazione.

"Riteniamo che il danno sia ancora fatto: sia gli utili per azione (EPS) che i prezzi dovrebbero risentirne, con le crescenti pressioni inflazionistiche che impediscono alla Fed di tagliare i tassi nella misura prevista dal mercato", hanno scritto gli analisti della banca. Gli operatori di mercato si concentreranno ora sull'inflazione dei prezzi alla produzione e sui dati sulle vendite al dettaglio, nonché sul discorso del presidente della Fed Jerome Powell previsto per oggi.

Per il mercato Cripto , un nuovo test del massimo storico T è escluso.

"Guardando al futuro, crediamo che ci sia ulteriore spazio per Rally degli asset digitali, soprattutto con l'avvicinarsi dell'ingresso di Coinbase nell'indice S&P 500 il 19 maggio", ha scritto QCP Capital, con sede a Singapore. Restate sintonizzati!

Cosa guardare

• Cripto:
  • 16 maggio, ore 9:30: azioni Galaxy Digital Classe Aper iniziare a fare tradingsul Nasdaq con il simbolo GLXY.
  • 19 maggio: CME Group èprevisto il lancio i suoi future XRP regolati in contanti.
  • 19 maggio: Coinbase Global (COIN)sostituireScopri i servizi finanziari (DFS) nell'indice S&P 500, in vigore prima dell'apertura delle contrattazioni.
• Macro
  • 15 maggio, ore 8:00: l'Istituto brasiliano di geografia e statistica pubblica i dati sulle vendite al dettaglio di marzo.
    • Vendite al dettaglio stimate su base mensile: 1% vs. 0,5% precedente
    • Vendite al dettaglio stimate su base annua -0,5% rispetto all'1,5% precedente
  • 15 maggio, ore 8:30: l'Ufficio statunitense di statistica del lavoro pubblica i dati sull'inflazione dei prezzi alla produzione di aprile.
    • Stima PPI CORE su base mensile dello 0,3% rispetto al -0,1% precedente
    • Stima PPI CORE su base annua del 3,1% rispetto al 3,3% precedente
    • PPI MoM stimato 0,2% rispetto al precedente -0,4%
    • PPI annuale stimato 2,5% rispetto al precedente 2,7%
  • 15 maggio, ore 8:30: l'Ufficio del censimento degli Stati Uniti pubblica i dati sulle vendite al dettaglio di aprile.
    • Vendite al dettaglio stimate su base mensile 0% vs. 1,5% precedente
    • Vendite al dettaglio su base annua Prev. 4,9%
  • 15 maggio, ore 8:30: il Dipartimento del Lavoro degli Stati Uniti pubblica i dati sull'assicurazione contro la disoccupazione per la settimana conclusasi il 10 maggio.
    • Richieste iniziali di sussidi di disoccupazione stimate a 229.000 contro le 228.000 precedenti
  • 15 maggio, ore 8:40: il presidente della Federal Reserve Jerome H. Powell terrà un discorso ("Framework Review") a Washington.LINK in diretta streaming.
  • 16 maggio, ore 10:00: l'Università del Michigan pubblica i dati (preliminari) sulla fiducia dei consumatori statunitensi di maggio.
    • Stima del sentimento dei consumatori del Michigan: 53 vs. Prec. 52,2
• Guadagni(Stime basate sui dati FactSet)
  • 15 maggio: BIT Digital (BTBT), post-commercializzazione, -$0,05
  • 15 maggio: Bitdeer Technologies Group (BTDR), pre-mercato, -$0,42
  • 15 maggio: Fold Holdings (FLD), post-commercializzazione, N/D
  • 15 maggio: KULR Tecnologie Group (KULR), post-commercializzazione, N/D
  • 28 maggio: NVIDIA (NVDA), post-commercializzazione, $ 0,88

Eventi token

• Votazioni e chiamate di governance
  • Uniswap DAO sta votando una proposta per finanziare l'integrazione di Uniswap V4 su Ethereum in Oku e aggiungere Unichain su Oku nel tentativo di migliorare la portata di Uniswap e la migrazione della liquidità alla versione 4. Le votazioni si chiudono il 18 maggio.
  • 15 maggio, ore 11:00: Yield Guild Games ospiterà un Q1 2025 aggiornamento della comunitàSessione Chiedimi qualsiasi cosa (AMA).
  • 15 maggio, ore 10:00: Moca Network ospiterà unMunicipio di Discordsessione dedicata agli aggiornamenti della rete.
  • 21 maggio, ore 18:00: Theta Network ospiterà un Sessione Chiedimi qualsiasi cosain una diretta streaming.
• Sblocca
  • 15 maggio: STRK$0.1281 sbloccherà il 4,09% della sua offerta circolante, per un valore di 23,53 milioni di dollari.
  • 15 maggio: SEI$0.2157 sbloccherà l'1,09% della sua offerta circolante, per un valore di 14,22 milioni di dollari.
  • 16 maggio: Immutable (IMX) sbloccherà l'1,35% della sua offerta circolante, per un valore di 17,8 milioni di dollari.
  • 16 maggio: ARB$0.3264 sbloccherà l'1,95% della sua offerta circolante, per un valore di 39,06 milioni di dollari.
  • 17 maggio: AVAX$22.80 sbloccherà lo 0,4% della sua offerta circolante, per un valore di 42,84 milioni di dollari.
• Lancio di token
  • 15 maggio: RIZE (RIZE) verrà quotata su Kraken.
  • 16 maggio: Galxe (GAL), LIT$0.2090, DAR$0.02622, Orion Protocol (ORN) e PARSIQ (PRQ) saranno cancellato dall'elencoda Coinbase.

Conferenze

Il consenso di CoinDesk si sta svolgendo in Toronto dal 14 al 16 maggio.Utilizza il codice DAYBOOK e risparmia il 15% sugli abbonamenti.

• Giorno 2 di 3: CoinDeskConsenso 2025(Toronto)
• 19-25 maggio:Settimana olandese della blockchain(Amsterdam, Paesi Bassi)
• 20-22 maggio:Avalanche Summit London
• 20-22 maggio:Fintech senza soluzione di continuità in Medio Oriente 2025(Dubai)
• 21-22 maggio:Cripto Expo Dubai
• 21-22 maggio:Conferenza Cryptoverse(Varsavia, Polonia)
• 27-29 maggio:Bitcoin 2025(Las Vegas)
• 27-30 maggio:Web Summit Vancouver
• 29 maggio:Stablecon (New York)
• 29-30 maggio:Vertice Litecoin 2025(Las Vegas)

Posizionamento dei derivati

• L'open interest dei future perpetui BTC ed ETH è aumentato parallelamente al calo dei prezzi spot overnight, ma i tassi di finanziamento rimangono positivi. Forse i trader stanno comprando il ribasso.
• L'interesse aperto sui future perpetui XRP è diminuito, segnalando uno scioglimento delle posizioni lunghe.
• L'open interest dei future sugli Ether sul CME è aumentato da circa 685.000 ETH a 955.000 ETH in una settimana, raggiungendo il livello più alto dall'11 marzo. I future BTC sul CME non hanno ancora registrato un aumento simile.
• Su Deribit, le inversioni di rischio ETH sul front-end sono diventate negative, a dimostrazione di una propensione per le opzioni put, ovvero la protezione al ribasso. Le opzioni call BTC continuano a essere scambiate a premio.
• La piattaforma tecnologica OTC Paradigm ha registrato flussi contrastanti, con spread put OTM BTC sia acquistati che venduti, mentre gli spread call OTM ETH hanno continuato a crescere.
  
  

Movimenti del mercato

• BTC è in calo dell'1,49% dalle 16:00 ET di mercoledì a $ 101.906,02 (24 ore: -1,52%)
• ETH è in calo del 2,54% a $ 2.540,80 (24 ore: -2,58%)
• CoinDesk 20 è in calo del 2,79% a 3.204,04 (24 ore: -3,66%)
• Il tasso di staking composito di Ether CESR è in calo di 1 punto base al 3,11%
• Il tasso di finanziamento BTC è allo 0,0045% (4,8968% annualizzato) su Binance

• Il DXY è in calo dello 0,29% a 100,75
• L'oro è in calo dello 0,59% a 3.168,30 dollari l'oncia
• L'argento è in calo dello 0,85% a 32 dollari l'oncia
• Il Nikkei 225 ha chiuso a -0,98% a 37.755,51
• Hang Seng ha chiuso a -0,79% a 23.453,16
• Il FTSE è in rialzo dello 0,14% a 8.596,60
• L'Euro Stoxx 50 è in calo dello 0,54% a 5.374,02
• Il DJIA ha chiuso mercoledì a -0,21% a 42.051,06
• L'S&P 500 ha chiuso a +0,1% a 5.892,58
• Il Nasdaq ha chiuso a +0,72% a 19.146,81
• L'indice composito S&P/TSX ha chiuso a +0,3% a 25.692,45
• L'indice S&P 40 dell'America Latina ha chiuso a +0,18% a 2.645,42
• Il tasso del Tesoro statunitense a 10 anni è in calo di 3 punti base al 4,51%
• I futures E-mini S&P 500 sono in calo dello 0,51% a 5.878,25
• I futures E-mini Nasdaq-100 sono in calo dello 0,72% a 21.239,50
• I futures sull'indice E-mini Dow Jones Industrial Average sono in calo dello 0,32% a 41.982,00

Statistiche Bitcoin

• Dominanza BTC : 62,77 (+0,31%)
• Rapporto Ethereum / Bitcoin : 0,02490 (-1,23%)
• Hashrate (media mobile a sette giorni): 861 EH/s
• Prezzo dell'hash (spot): $ 54,63
• Commissioni totali: 7,21 BTC / $ 747.357,79
• Interesse aperto sui future CME: 149.720 BTC
• Prezzo del BTC in oro: 31,9 once
• Capitalizzazione di mercato BTC vs oro: 9,04%

Analisi tecnica

• Sebbene il BTC sia sceso dal recente massimo di $ 105.700 a meno di $ 102.000, la sua traiettoria ascendente più ampia rimane intatta.
• Una rottura sotto i 100.000 $ invaliderebbe il canale di tendenza dai minimi del 9 aprile, portando potenzialmente a un ritiro più profondo.

Azioni Cripto

• Strategia (MSTR): chiusa mercoledì a $ 416,75 (-1,15%), in calo del 2,35% a $ 406,95 nel pre-mercato
• Coinbase Global (COIN): chiuso a $ 263,41 (+2,53%), in calo del 3,39% a $ 254,48
• Galaxy Digital Holdings (GLXY): chiuso a $ 31,96 (+8,74%)
• MARA Holdings (MARA): chiuso a $ 15,87 (-3,05%), in calo del 2,52% a $ 15,47
• Riot Platforms (RIOT): chiuso a 8,91 dollari (-1,66%), in calo del 2,24% a 8,71 dollari
• CORE Scientific (CORZ): chiuso a 10,32 dollari (+0,78%), in calo dell'1,55% a 10,16 dollari
• CleanSpark (CLSK): chiuso a 9,61 dollari (-3,9%), in calo del 2,29% a 9,39 dollari
• CoinShares Valkyrie Bitcoin Miners ETF (WGMI): chiuso a $ 16,95 (-1,45%), in calo dell'1,71% a $ 16,66
• Semler Scientific (SMLR): chiuso a 32,54 dollari (-11,34%), in calo dell'1,72% a 31,98 dollari
• Exodus Movement (EXOD): chiuso a 34,88 dollari (-17,03%), invariato nel pre-mercato

Flussi ETF

ETF spot BTC :

• FLOW netto giornaliero: 319,5 milioni di dollari
• Flussi netti cumulativi: 41,37 miliardi di dollari
• Totale partecipazioni in BTC ~ 1,17 milioni

ETF spot ETH

• FLOW netto giornaliero: 63,5 milioni di dollari
• Flussi netti cumulativi: 2,55 miliardi di dollari
• Totale partecipazioni ETH ~ 3,44 milioni

Fonte: Investitori Farside

Flussi notturni

Grafico del giorno

• Il grafico mostra un forte aumento del numero di scommesse futures ETH aperte sul Chicago Mercantile Exchange.
• L'impennata indica una crescente partecipazione istituzionale alla seconda Criptovaluta più grande.

Mentre dormivi

• Si dice che Pham della CFTC stia progettando un'uscita, l'agenzia potrebbe rimanere senza una maggioranza di partito (CoinDesk): Se Brian Quintenz venisse confermato presidente della CFTC, sostituirebbe un democratico in partenza, mentre anche due repubblicani hanno in programma di andarsene, riducendo potenzialmente l'agenzia da cinque membri a soli due commissari.
• Secondo un analista, la stagione delle altcoin potrebbe intensificarsi a giugno e prosciugare parte della capitalizzazione di mercato di Bitcoin, che ammonta a 2.000 T di dollari. (CoinDesk): Il tasso di dominance di Bitcoin è sceso dal 65% al ​​62% in una settimana, segnalando uno spostamento verso le altcoin. L'analista Joao Wedson prevede che la dominance calerà ulteriormente.
• Trump afferma che gli Stati Uniti sono vicini a un accordo nucleare con l'Iran(Reuters): I colloqui restano complicati da forti disaccordi e dal continuo arricchimento dell’uranio da parte di Teheran.
• Il Gruppo delle 21 economie, tra cui Stati Uniti e Cina, mette in guardia dal rallentamento della crescita a causa delle tensioni commerciali(CNBC): L'Asia Pacific Economic Cooperation (APEC) prevede che la crescita rallenterà al 2,6% quest'anno, dal 3,6% del 2024, citando tariffe e barriere non tariffarie come fattori che minano la fiducia delle imprese.
• ARK Invest ha acquistato azioni eToro per un valore di 9,4 milioni di dollari al debutto della piattaforma di trading (CoinDesk): La società di Cathie Wood ha acquistato 140.000 azioni ETOR, poiché il titolo è balzato del 29% dai 52 $ di apertura, grazie a una domanda più forte del previsto.
• L'economia del Regno Unito ha accelerato all'inizio dell'anno, ma il rallentamento incombe(The Wall Street Journal): Nonostante abbia superato gli Stati Uniti e l'eurozona con una crescita dello 0,7% nel primo trimestre, l'aumento delle imposte sui datori di lavoro e dei costi salariali ha intaccato la fiducia delle imprese, preannunciando una performance più debole più avanti quest'anno e nel 2026.

Nell'etere