Подготовка к регулированию DeFi: роль портативного KYC

Глобальный ландшафт регулирования Криптовалюта быстро развивался в течение последних нескольких лет, и этот быстрый темп нормативного регулирования вряд ли замедлится в ближайшее время. Законодатели все чаще переключают свое внимание с централизованных Криптовалюта бирж на протоколы и приложения децентрализованных Финансы (DeFi) (dApps).

Принятие законодательства MICA в ЕС уже оказывает давление на DeFI-компании, заставляя их начать KYC своих пользователей, поскольку только «действительно децентрализованные» проекты освобождены от MICA, когда в действительности большинство DeFi-приложений имеют организацию или лицо, которые в конечном итоге контролируют их. Кроме того, комиссия ЕС установила целевую дату — конец 2024 года — для подготовки полного отчета о рисках и рекомендаций для DeFI. В США SEC начала принудительные действия против крупнейшей в мире DEX, Uniswap.

Вы читаете Криптo Лонг и Шорт, наш еженедельный информационный бюллетень с идеями, новостями и аналитикой для профессиональных инвесторов.Зарегистрируйтесь здесьчтобы получать его на свой почтовый ящик каждую среду.

По мере увеличения числа участников DeFi (как показано на диаграмме ниже) регуляторы все больше внимания уделяют пространству DeFi. Хотя точный характер будущего законодательства остается неопределенным, можно с уверенностью предположить, что основные принципы борьбы с отмыванием денег (AML) и «Знай своего клиента» (KYC) станут применимы к DeFi.

Регулируемые учреждения обычно Социальные сети стандартизированной структуре KYC для выполнения своих нормативных требований:

• Установить личность клиента с помощью документальных или недокументарных средств (Программа идентификации клиентов/CIP).
• Оцените риск клиента, просканировав его на предмет санкций, политически значимых лиц (PEP), списков неблагоприятных СМИ, рода занятий клиента, ожидаемой активности и ETC. д.
• Постоянный мониторинг для последующего включения в списки наблюдения за ПОД, списки неблагоприятных СМИ, всплески активности и ETC. д.

В настоящее время все три этапа процесса KYC повторяются в каждом учреждении, где у человека есть счет. Это требует от людей предоставления одной и той же документации и информации несколько раз. Поскольку открытие нового банковского счета не является частым занятием, неудобства повторного KYC, как правило, не ощущаются клиентами остро. Однако в DeFi кто-то может взаимодействовать с десятью или 15 протоколами в день. Требование от людей проходить KYC несколько раз вызывает разочарование и превращает DeFi в цифровую версию традиционной финансовой системы.

Есть альтернатива: портативная процедура KYC.

Теперь у DApps есть уникальная возможность реализовать это как в текущей, в значительной степени нерегулируемой среде, так и в будущем, когда будут приняты специфичные для DeFi правила AML/KYC. В условиях отсутствия регулирования публичная Технологии блокчейна позволяет пользователям отправлять свои идентификационные документы, проверять свои имена по спискам наблюдения AML, сканировать свою активность в цепочке на предмет риска AML и хранить доказательства каждой проверки в своем кошельке. Затем пользователи могут взаимодействовать с разрешенными dApps, чьи смарт-контракты могут отфильтровывать тех, кто не прошел проверки KYC.

Этот метод выгоден для людей, которым не нужно терпеть трение многократной подачи документов. Он также предлагает значительные преимущества для dApps, гарантируя, что они T подвергаться риску нарушения санкций и правил отмывания денег, при этом экономя деньги на персонале и системах соответствия, а также обеспечивая устойчивость к атакам Сивиллы.

DApps, подпадающие под действие правил AML/KYC, могут использовать переносимый KYC для выполнения аспектов своих нормативных обязательств аналогично нерегулируемым dApps. Однако регулируемым dApps потребуется полный доступ к базовой документации своих клиентов для принятия решений о подключении. Хотя документация клиентов не может храниться в публичном блокчейне, регулируемым организациям разрешено привлекать поставщиков услуг для оказания помощи в выполнении своих обязательств AML/KYC. Таким образом, поставщики переносимых услуг KYC могут хранить и передавать документацию клиентов организации, что позволяет ей решать, следует ли подключать пользователя.

Грядущий сдвиг в сторону регулируемых протоколов DeFi подчеркивает необходимость инновационных решений по обеспечению соответствия. Портативный KYC предлагает практический подход к балансу между удобством пользователя и нормативными требованиями, позволяя dApps сократить расходы на соответствие и смягчить риски. Подготовившись сейчас, организации DeFi могут обеспечить плавный переход в более регулируемое будущее, способствуя доверию и устойчивости в экосистеме.

Примечание: Мнения, выраженные в этой колонке, принадлежат автору и не обязательно отражают точку зрения CoinDesk, Inc. или ее владельцев и аффилированных лиц.