Зараження FTX майнерів Bitcoin може посилити біль у галузі

Bitcoin майнери, які вже мають до 2,5 мільярда доларів у непогашених кредитах, можуть опинитися в ще більш гарячій воді, оскільки багато хто зіткнувся з невдалою Крипто FTX і такими кредиторами, як BlockFi.

Протягом останніх кількох місяців баланс майнерів неухильно погіршувався, оскільки ціна Bitcoin впала, що призвело до скорочення їхніх доходів. Тим часом ціни на енергоносії різко зросли, збільшуючи їх вартість. Це призвело до того, що ONE із найбільших операторів центрів обробки даних у США, Compute North, повинен подати заявку глава 11 захисту від банкрутства у вересні, тоді як великі гравці, такі як CORE Scientific (CORZ), Блокчейн Argo (ARBK) і Покоління Greenidge (GREE) сказали, що перебувають у кризі ліквідності. Ціни акцій усіх трьох публічних майнерів впали більш ніж на 90% цього року.

Тепер деякі з кредиторів, які працюють із цими майнерами Bitcoin , які й так переживають труднощі, потрапили в серйозні проблеми після того, як потрапили в обвал FTX, що потенційно може спричинити ще один серйозний удар для майнінгової галузі.

«Фінансисти ASIC, які переживають скруту та банкрутство, призведуть до значного зростання вартості капіталу в космосі та до висихання доступу до капіталу», — сказав головний операційний директор майнінгової компанії Luxor Етан Вера, який також оцінив загальну заборгованість майнерів у 2,5 мільярда доларів.

Якщо кредитори збанкрутують, кредитори, швидше за все, спробують ліквідувати частину позик на обладнання, сказав він. У деяких випадках «збанкрутілій компанії може бути надто складно продовжувати керувати кредитним портфелем, і в цьому випадку ліквідація цих існуючих кредитів призведе до значного скорочення», за словами Віри.

Не так багато майнерів мають прямий доступ до активів FTX. Однак Крипто сприяла a Раунд фінансування 431 мільйона доларів для майнера Genesis Digital Assets (GDA) у вересні минулого року.

Представник компанії T прокоментував інвестиції FTX, але сказав, що GDA не має активів або рахунків у FTX. Genesis Digital Assets не пов’язана з дочірньою компанією CoinDesk, Genesis Global.

Інші ключові форми ризику походять від гірничодобувних компаній, які брали великі суми позик у таких кредиторів, як BlockFi, Silvergate і Galaxy Digital, усі з яких мають певний ризик на біржі Сема Бенкмана-Фріда (SBF).

Проте, враховуючи, що багато майнерів є приватними і T діляться своїми борговими зобов’язаннями чи ризиками, наслідки падіння FTX є невизначеними. "Ми T знаємо, де знаходяться всі викриті контрагенти. Тому для галузі це справді залежатиме від того, де з'являться нові діри", - сказав Хайме Левертон, генеральний директор Hut 8 (HUT), під час зустрічі фірми. звіт про прибутки за третій квартал.

BlockFi

BlockFi став ONE із багатьох жертви зараження FTX і подав заяву про банкрутство до федерального суду в Нью-Джерсі. Кредитор має принаймні три позики, забезпечені майнінговими машинами, компаніям, що зареєстровані на біржі, і це 54 мільйони доларів, які CORE Scientific винен кредитору. Майнер, найбільший у США за обчислювальною потужністю, зараз веде переговори щодо реструктуризації своїх боргових зобов’язань, які станом на кінець третього кварталу загальна сума кредитів склала близько 244 мільйонів доларів США та 597 доларів США у вигляді конвертованих і простих векселів..

Представник CORE Scientific не відповів на Request CoinDesk прокоментувати цю історію.

Канадський майнер Bitfarms (BITF) також позичив 32 мільйони доларів від BlockFi, але лише близько 22 мільйонів доларів з них є непогашеними кінця вересня. Тим часом одноранговий Cipher Mining (CIFR) захистив a Кредит у розмірі $46,9 для спільного підприємства з енергетичною компанією WindHQ, у якій їй належить 49%.

Представник Bitfarms відмовився коментувати історію. Майнер активно намагався зменшити кредитне плече та сказав вона виплатила 27 мільйонів доларів Bitcoin та боргу, забезпеченого обладнанням 14 листопада.

Генеральний директор Cipher Тайлер Пейдж сказав, що компанія залучила близько 26 мільйонів доларів США з BlockFi і «ніколи не очікувала подальших розіграшів» після другого ONE в серпні, тому її T турбує проблема BlockFi. З них непогашено менше 10 мільйонів доларів, і спільне підприємство «продовжує обслуговувати борг, як очікувалося», — сказав Пейдж.

BlockFi та інші кредитори також мають нерозголошену заборгованість перед приватними майнерами, яку важко оцінити через угоди про нерозголошення. Речники BlockFi не відповіли на запити щодо коментарів щодо цієї історії.

Сільвергейт Капітал

Silvergate Capital, банк цифрових активів і постачальник інфраструктури, заявив, що з його 11,9 мільярдів доларів депозитів клієнтів, лише 10% належить FTX і банк не має непогашених кредитів, пов’язаних з FTX. Крипто також заявив, що його Депозит цифрових активів BlockFi становить менше 20 мільйонів доларів.

За словами віце-президента Marathon з корпоративних комунікацій Чарлі Шумахера, ONE із найбільших майнерів, що торгуються на біржі, Marathon Digital (MARA), залучив загалом 100 мільйонів доларів порівну з двох боргових інструментів, забезпечених біткойнами, кожен з яких має ліміт у 100 мільйонів доларів. ONE - це a строковий кредит а інший - a поновлювана кредитна лінія, обидва з Silvergate Capital.

Коли новина про крах FTX почала поширюватися, а ціна Bitcoin почала падати, Marathon довелося розміщувати додаткові застави для забезпечення свого боргу, деномінованого в доларах, пояснив Шумахер.

Станом на 9 листопада лише 1950 BTC (близько 30,6 мільйона доларів) із 11 440 BTC Marathon були необмеженими, тобто їх можна було використовувати в бізнес-цілях, повідомляє фірма у своєму звіт про прибутки за третій квартал. Якщо ціна біткойна впаде й далі, Marathon доведеться розмістити більше застави, отже обмеживши більше своїх Bitcoin холдингів.

Гірничодобувна компанія вирішила зменшити деякі свої зобов’язання з огляду на невизначеність і волатильність ринку. «Враховуючи те, що відбувається на ширших Ринки, ми хочемо переконатися, що у нас є ще більше простору для передиху», – сказав Шумахер.

Galaxy Digital

Galaxy Digital (GLXY) Майкла Новограца має $76,8 млн готівки та цифрових активів, прив’язаних до біржі, - йдеться у звіті компанії про прибутки за третій квартал. Повідомлялося, що Galaxy шукає скоротила майже 62% свого впливу на FTX. Galaxy також активно кредитує майнерів.

Bitfarms є ONE із майнерів, які забезпечив кредитну лінію на суму 100 мільйонів доларів, забезпечену біткойнами від Galaxy. Однак після сплати частини позики та зміни деяких умов, заборгованість становить 23 мільйони доларів, на кінець ІІІ кв.

Вплив Galaxy на FTX T вплинув на її послуги та пропозиції для клієнтів, і компанія продовжує застосовувати «обачливий, керований ризиками підхід до фінансових домовленостей у сфері майнінгу», – сказав керівник відділу комунікацій компанії Майк Вурстхорн.

За словами Вурстхорна, у Galaxy немає проблем, але в інших гравців, які зробили значно більший ризик, ймовірно, виникнуть проблеми. «Ми зосереджені на вторинній діяльності ASIC, як від прямих майнерів, так і від кредиторів, і маємо хороші можливості для забезпечення ліквідності за хорошими цінами для цього обладнання», — зазначив він.

Протягом третього кварталу майнінговий підрозділ Galaxy закрив три наявні договори про оренду машин на загальну суму близько 8 мільйонів доларів «за очікуваними умовами без дефолтів, прострочень або збитків», додав Вурстхорн.

Цього року акції Galaxy впали приблизно на 81% на біржі в Торонто.

Ливарний цех

Фірма Foundry, що займається майнінгом і стекінгом Крипто , не має прямого впливу на FTX, але опосередковано пов’язана з ним через свою дочірню компанію Genesis Global, яка належить материнській компанії CoinDesk, Digital Currency Group. Genesis повідомила, що її бізнес-підрозділ деривативів має близько 175 мільйонів доларів США, заблокованих на рахунку FTX. DCG надав a Вливання 140 мільйонів доларів США в торговельну фірму.

Представник Greenidge сказав, що у нього є непогашена позика Foundry, яка є «часткою» вихідна сума, але сказав, що його «стратегія управління ризиками ліквідації» доходів від майнінгу Bitcoin і «щоденного вилучення всіх коштів з бірж була спеціально розроблена для запобігання» впливу на біржі.

Bitfarms заборгував трохи вище 1,5 мільйона доларів для Foundry, станом на 30 вер.

Foundry відмовився коментувати цю історію.

За словами Ерін Дермер, старшого віце-президента Hut 8 із комунікацій і культури, канадська шахтарська компанія Hut 8 (HUT) заявила, що виплатила свій борг перед Foundry на початку цього року і ніколи не брала кредит від Galaxy у розмірі 50 мільйонів доларів.

Тим часом інший Крипто , NYDIG, сказав він постійно передавав можливості інвестувати в такі компанії, як FTX. Так само фінансова фірма BlockFills сказав що він не має впливу на Genesis Global, BlockFi, FTX або Alameda Research.