Arkham Intelligence rastrea transacciones en la cadena de bloques

El problema

Las cadenas de bloques son transparentes, siempre y cuando sepas quién está detrás de 0xb794f5ea0ba39494ce839613fffba74279579268 o 0xCd73f4E8F50C48267E26348DF60e6d27C5DBf168.

La Privacidad en la cadena de bloques depende de la capacidad de ocultarse detrás de direcciones largas y confusas: el seudónimo es el estado natural de una cadena de bloques. Decenas de miles de millones de dólares se mueven a través de las tuberías virtuales de Ethereum todos los días sin que nadie se dé cuenta, simplemente porque la gente no sabe de dónde viene el dinero ni a dónde va.

A menudo, esto es muy problemático. La combinación de seudónimo y registro inmutable de transacciones que ofrece la cadena de bloques permite a los usuarios realizar transacciones en línea sin necesidad de confiar en nadie, pero también permite a los actores maliciosos engañar, robar y explotar a los usuarios.

Si las partes interesadas supieran dónde buscar, podrían, por ejemplo, encontrar datos que muestren que los fondos de clientes y de bolsas se están mezclando.

O que el fondo de cobertura de Sam Bankman-Fried, Alameda Research, que alguna vez fue un gigante de la industria, tenía unparte material de su balance respaldado por FTT, el token de intercambio FTX.

Los reguladores están haciendo todo lo posible para garantizar que las plataformas de acceso a la Cripto , como las casas de cambio, identifiquen a los usuarios cuando se incorporan. Pero las normas de "conozca a su cliente" (KYC) solo pueden hacer algo cuando es fácil crear nuevas direcciones y los mezcladores de Cripto permiten a las personas proteger su historial de transacciones.

Lea los perfiles de todos los proyectos a seguir en 2023:Recuperando el propósito en las Cripto

La idea: Arkham Intelligence

Los críticos de las Criptomonedas suelen acusar al sector de estar sesgado hacia los primeros usuarios. Al tener la ventaja de ser pionero, cuanto más rápido se involucre en un proyecto de Cripto , más probabilidades hay de amasar una pequeña fortuna en tokens mientras el precio es bajo. A veces, los miembros del proyecto son los que más se benefician al recolectar tokens de manera subrepticia. Otras veces, direcciones aparentemente no relacionadas parecen conspirar para influir en las decisiones de gobernanza.

Sin ponerle un nombre a una dirección, es difícil entender qué se está enviando. Si bien algunos dicen que la Privacidad es una parte fundamental de las Cripto, también hay otra escuela de pensamiento que dice que la justicia y la igualdad del mercado solo se encuentran en Mercados que son transparentes. Hay necesidades legítimas de Privacidad, dicen los fundadores de la firma de análisis de cadenas de bloques Arkham Intelligence, pero el mercado en su conjunto está mejor si el público sabe quién está haciendo las transacciones más grandes en el ecosistema.

Arkham Intelligence alberga una plataforma relativamente nueva que permite a los usuarios examinar direcciones de cadenas de bloques, inspeccionar ambos lados de una transacción, rastrear movimientos de fondos e investigar conexiones entre contrapartes. Su interfaz de usuario clasifica los datos por entidad y rastrea el FLOW de fondos de esa manera, en lugar de clasificarlos por token, que es la forma en que la mayoría de sus competidores organizan los datos.

La empresa ha cerrado una financiación de 12 millones de dólares y planea salir de la versión beta y lanzarse públicamente a finales de 2023. Con su plataforma actual, la empresa planea ampliar su conjunto de funciones, incluido el soporte para más cadenas, y crear más herramientas que resulten familiares para los usuarios de Finanzas tradicionales (TradFi).

“Es muy difícil determinar realmente, a pesar de su transparencia, quiénes son las personas detrás de esas transacciones y qué están haciendo con su dinero”, dijo Miguel Morel, uno de los fundadores de Arkham.

Los usuarios de Arkham pueden ver la relación entre entidades en tiempo real y rastrear las relaciones entre ambas.

Por ejemplo, si un gran fondo realiza un movimiento con respecto a un token, ya sea aumentando su posición o liquidándolo, los usuarios podrán ver qué ocurre y hacia dónde fluyen los fondos.

“Como usuario de Criptomonedas , debes gestionar tu exposición en todo momento”, afirma Morel. “Y tienes que entender en qué estás invirtiendo, qué estás negociando y en qué estás especulando”.

Los paneles de Arkham permiten el filtrado granular y el seguimiento de las relaciones entre direcciones, para que los usuarios puedan ver a dónde van las monedas.

Por ejemplo, a través de Arkham, es posible ver cómo elentidad que explotó el protocolo Euler Finanzasestá moviendo los fondos, incluidos depósitos en billeteras controladas por el Grupo Lazarus de Corea del Norte.

Claro, es posible hacer esto con un explorador de bloques normal y gratuito, pero sería una tarea mucho más difícil.

“Lo bueno de las cadenas de bloques es que no son una caja negra. No se necesita una citación judicial. No hay que esperar a que un juez publique información”, dijo Morel. “No hay que esperar a que la empresa publique información sobre lo que está pasando internamente. Basta con mirar los libros”.

Arkham Intelligence se encuentra actualmente en versión beta privada. Ya tiene medios de comunicación (incluido CoinDesk), plataformas de intercambio de Cripto , fondos de cobertura y otras instituciones financieras como usuarios. Obtuvo una gran cantidad de revuelo en la época del colapso de FTX, poco antes/después de su lanzamiento, debido a los hilos de Twitter de la empresa que describían y ayudaban a explicar el extraño FLOW de fondos en la plataforma de intercambio descontinuada.

Transparencia versus anonimato

Morel dijo que su motivación para crear Arkham fue eliminar el seudónimo de las cadenas de bloques.

Aunque algunos creen que esta revelación forzada es antitética a las Cripto, Morel no está de acuerdo.

Morel dice que incluso antes de comenzar Arkham vio que había dos narrativas dentro de la industria de las Cripto : una que resalta la transparencia y descentralización de blockchain, y otra que enfatiza su Privacidad y seudónimo.

"Y ambas son ciertas, o al menos ambas lo eran. Principalmente porque, si bien las cadenas de bloques son completamente transparentes, auditables y públicas con su información, es increíblemente difícil utilizar realmente esos datos", dijo. "Con Arkham, eso es en realidad lo que quería... quería unir eso como idea".

Todos los datos necesarios para saber quién es quién en la cadena son públicos y transparentes, pero a menos que conozcas la entidad detrás de una dirección, este tesoro de datos es inútil para el usuario promedio.

“La gente está difundiendo públicamente sus actividades minuto a minuto, cada vez que realizan una transacción”, dijo. “Básicamente, estamos creando un software que relaciona esa información con la persona relevante y luego se la muestra al usuario final”.

Después de todo, ¿por qué el derecho al anonimato de un gran inversor debería primar sobre el de un usuario minorista que quiere saber en qué está invirtiendo?

Morel señala que las Finanzas tradicionales también tienen un problema similar de opacidad, pero hay remedios para ello, como el formulario 13F que la Comisión de Bolsa y Valores de Estados Unidos (SEC) exige que las personas o los fondos presenten cuando gestionan más de 100 millones de dólares en activos y toman posiciones en empresas que cotizan en bolsa.

“Lo que estamos construyendo es 10 veces, 100 veces, 100 veces más granular que eso”, dijo Morel.