Домінування BTC падає в міру того, як крутяться альткойни: Крипто Daybook Americas

Омкар Годбол (усі часи ET, якщо не вказано інше)

Bitcoin починає тиждень на ноті пригнічення, торгуючи на 2% нижче до 95 000 доларів США на тлі настроїв ризику на традиційних Ринки. Європейські фондові біржі падають, а євро падає проти долара, оскільки занепокоєння, що уряд Франції знаходиться на Verge краху, підштовхує прибутковість його BOND до рівнів, що відповідають рівням грецьких боргів.

Падіння BTC сталося після невдалої спроби пробити багатомільйонний рубеж стіна ордерів на продаж NEAR $100 000 за вихідні та Bitcoin Майкла Сейлора з MicroStrategy презентація до Microsoft.

Тим не менш, бики T повинні втрачати надію, тому що дефіцит пропозиції реальний: за словами Андре Драгоша з Bitwise, майже 75% Bitcoin класифікуються як неліквідні та менше 14% на централізованих біржах.

Ходять балачки про те, що країни приймають BTC як стратегічний резерв, а країна Близького Сходу потенційно може оприлюднити щось велике на Фінанси тижні в Абу-Дабі, який пройде 9-12 грудня. З наближенням події шум може стати голоснішим.

Технічний аналіз ефіру особливо бичачий, що нагадує позиціонування BTC у середині жовтня, яке свідчило про масове Rally ще до того, як США обрали Дональда Трампа, дружнього до криптовалют, президентом.

Ринкові потоки знаходяться на одній сторінці. У п'ятницю чисті надходження в дев'ять ефірних ETF, зареєстрованих у США, досягли майже 333 мільйонів доларів. Це навіть більше, ніж $320 мільйонів фондів BTC . Розмова про зміну лідерства на ринку. Крім того, за даними IntoTheBlock, кити ETH за 20 днів придбали ETH на 5,7 мільярда доларів.

Тим часом XRP піднявся на 27% лише за 24 години, зробивши її третьою за величиною Криптовалюта за ринковою вартістю та посунувши USDT Tether на четверте місце. Rally супроводжувалося рекордними обсягами в Південній Кореї, що вказує на сильну участь роздрібної торгівлі. Хоча сплеск на 350% за чотири тижні може здатися надмірним, це не обов’язково так. Співвідношення ринкової вартості до реалізованої вартості (MVRV) XRP, популярна метрика, моделювана поряд із співвідношенням ціни до балансової вартості акцій і відстежувана Santiment, підскочила лише до свого середнього значення за весь період, тобто ціни повинні зрости ще більше, перш ніж ми зможемо почати говорити про переоцінку.

На макрофронті цього тижня в центрі уваги – індекс PMI США ISM у невиробничій сфері за середу, а також звіт про нарахування заробітної плати та середню погодинну заробітну плату за п’ятницю. Якщо компонент зайнятості та зростання заробітної плати перевищать очікування, долар може піднятися, одночасно зменшуючи ставки ФРС на зниження ставок. Крім того, ведуться розмови про додаткові послаблення з боку Китаю, хоча вплив попередніх заходів применшується. Будьте напоготові!

Що подивитись

• Крипто:
  • 18 грудня: прибутки CleanSpark (CLSK) за 4 квартал 2024 фінансового року. Оцінений прибуток на акцію -0,18 дол. проти попереднього -1,02 дол.
• макрос
  • 2 грудня, 10:00: Інститут управління поставками (ISM) випуски Звіт ISM Manufacturing PMI за листопад. Приблизно 47,5 проти попереднього 46.5.
  • 2 грудня, 15:15: губернатор ФРС Крістофер Дж. Воллер дає мова ("Economic Outlook") на монетарній конференції Американського інституту економічних досліджень (AIER) у Вашингтоні, округ Колумбія.
  • 4 грудня, 4:00 ранку: Організація економічного співробітництва та розвитку (ОЕСР) збирається оприлюднити свій останній Економічний прогноз. Генеральний секретар Матіас Корманн і головний економіст Альваро Перейра представляють результати під час Подія доступна онлайн.
  • 4 грудня, 10:00: Інститут управління поставками (ISM) випуски Індекс менеджерів із закупівель (PMI) за листопад. Приблизно 55,5 проти попереднього 56,0.
  • 4 грудня, 13:45: Голова ФРС Джером Х. Пауелл бере участь у модерованій дискусії на The New York Times DealBook Summit в Нью-Йорку.
  • 4 грудня, 14:00: The Fed випуски Бежева книга, економічне резюме, яке використовується перед засіданнями FOMC.
  • 6 грудня, 8:30 ранку: Бюро статистики праці США випуски жовтневий звіт про зайнятість.
    • Несільськогосподарський фонд оплати праці (NFP) Поперед. 12K.
    • Рівень безробіття Поперед. 4,1%.

Токенні Заходи

• Токен розблоковує
  • Ethena (ENA) розблокує 0,44% обігу вартістю 10,75 млн доларів 3 грудня.
  • Cardano (ADA) розблокує 0,05% обігу вартістю 20,18 млн доларів 4 грудня.
  • Jito (JTO) розблокує 102,7% обігу на суму 464,1 мільйона доларів 7 грудня.
• Голосування уряду
  • SafeDAO розпочав попередні переговори щодо виділення 50 000 доларів США на створення модульної системи управління казначейством. Дискусія відкрилася 1 грудня.
  • ARBITRUM голосує за виділення 20 000 доларів на дослідження поведінки користувачів і подальший напрямок розвитку. Голосування завершується 5 грудня.

Конференції:

• 2 грудня: ETHVenice 2024 (Венеція)
• 2-3 грудня: DigiAssets Connect 2024 (Женева)
• 2-3 грудня: Кувейтська конференція з цифрової трансформації 2024 (Кувейт)
• 2-6 грудня: Конференція Theory of Cryptography 2024 (Мілан)
• 3–4 грудня: FT’s Глобальний банківський саміт (Лондон)

Token Talk

Олівер Найт

Рідний токен HyperLiquid, HYPE, вийшов на ринок минулого тижня і став ONE із найприбутковіших токенів року. За вихідні він зріс у ціні втричі після дебюту з ринковою капіталізацією в 1 мільярд доларів. Зараз токен торгується за 8,57 долара після досягнення рекордного рівня в 9,79 долара.

На відміну від багатьох інших загальних нативних токенів, які пропонують корисність через голосування за управління, HYPE можна зробити для захисту HyperBFT, консенсусного алгоритму підтвердження частки, який забезпечує біржу HyperLiquid. Він також використовується як основний маркер для оплати комісії за транзакції в мережі.

Відповідно до свого тикеру, токен привернув значну увагу серед Крипто ентузіастів на X (так звана спільнота Крипто Twitter), причому майже всі відомі впливові особи згадували, рекомендували та час від часу ретельно вивчали його.

Високий аргумент на користь HYPE полягає в токеноміці, оскільки пропозиція спрямована в бік спільноти, а не до венчурних капіталістів і перших інвесторів. У результаті він торгується більше як мем-коін із вірусними послідовниками без ризику припинення пропозиції будь-ким, хто купив у раунді фінансування за нижчою ціною.

Quant трейдер Флуд, який йде під X-рахунком @ThinkingUSD, написав, що в день випуску вони «додали величезні» до 4 доларів. З тих пір торговий термінал Insilico оголосив він стратегічно накопичував резерв HYPE, виділяючи 25% щотижневого доходу.

Позиціонування похідних інструментів

• Тримісячний базис ф’ючерсів на BTC і ETH на офшорних біржах пом’якшився від максимумів вихідних, що свідчить про помірність у позитивних настроях.
• Ставки безстрокового фінансування на ширшому ринку нормалізуються, що може прокласти шлях до більш стійкого Rally цін.
• На ринку опціонів колли для BTC і ETH все ще торгуються з премією до пут. Однак дзвінки ETH дорожчі, ніж дзвінки BTC , що вказує на підвищення очікувань щодо ефіру порівняно з Bitcoin.
• Висока припущена волатильність IBIT і MSTR викликала інтерес до стратегій покритих викликів.

Рухи ринку:

• BTC знизився на 2,6% з 16:00 п'ятниці за східним часом до $94 939,66 (24 години: -2%)
• ETH знизився на 0,5% до $3579,86 (24 години: -3%)
• CoinDesk 20 зріс на 3,6% до 3641,28 (24 години: 6+2,13%)
• Прибутковість ефірного стекінгу не змінилася і становить 3,07%
• Ставка фінансування BTC становить 0,017% (18,8% у річному вимірі) на Binance

• DXY виріс на 0,4% до 106,2
• Золото подешевшало на 0,6% до 2635,20 доларів США за унцію
• Срібло подорожчало на 1,2% до 30,26 дол./унція
• Nikkei 225 закрився на +0,8% до 38 513,02
• Hang Seng закрився на 0,65% до 19 550,29
• FTSE піднявся на 0,14% до 8273,78
• Euro Stoxx 50 становить 0,20% і становить 4813,85
• DJIA закрився в п'ятницю на +0,42% до 44 910,65
• S&P 500 закрився на +0,56% до 6032,38
• Nasdaq закрився на +0,83% до 19 218,17
• Індекс S&P/TSX Composite закрився на +0,41% 25 648
• S&P 40 Latin America закрився на -1,58% до 2328,18
• 10-річний казначейський облік США не змінився на рівні 4,2%
• Ф'ючерси E-mini S&P 500 впали на 0,2% до 6039,50
• Ф'ючерси E-mini Nasdaq-100 впали на 0,21% до 20949
• Ф'ючерси на E-mini Dow Jones Industrial Average Index впали на 0,12% до 44999

Статистика Bitcoin :

• Домінування BTC : 56,78% (-0,04%)
• Співвідношення Ethereum до Bitcoin : 0,0379 (-0,37%)
• Хешрейт (семиденне ковзне середнє): 744 EH/с
• Хеш-ціна (спот): $62,14
• Загальна комісія: 20,1 BTC/ 1,9 мільйона доларів
• Відкритий інтерес на ф'ючерси CME: 181 105 BTC
• Ціна BTC у золоті: 36,2 унції
• Ринкова капіталізація BTC проти золота: 10,32%
• Bitcoin, що знаходяться на позабіржових балансах: 421 809

Продуктивність кошика

Технічний аналіз

Рівень домінування BTC опустився нижче висхідної лінії тренду, яка відстежує його зростання з початку року. Розбивка вказує на те, що інвестори продовжують віддавати перевагу альткойнам над Bitcoin.

Активи TradFi

• MicroStrategy (MSTR): закриття в п’ятницю на рівні $387,47 (-0,35%), зниження на 2,17% до $379,05 на премаркетинговій основі.
• Coinbase Global (COIN): закрилася на рівні 296,20 дол. США (-4,75%), піднявшись на 0,22% до 296,84 дол.
• Galaxy Digital Holdings (GLXY): закрито на 25,61 C$ (+1,83%)
• MARA Holdings (MARA): закрилася на 27,42 дол. (+1,86%), знизившись на 1,42% до 27,03 дол.
• Riot Platforms (RIOT): закрилася на 12,65 дол. США (+2,26%), знизившись на 1,03% до 12,52 дол.
• Core Scientific (CORZ): закрилася на 17,88 дол. (+0,96%), знизившись на 1,17% до 17,67 дол.
• CleanSpark (CLSK): закриття на рівні 14,35 дол. США (+3,54%), зростання на 0,14% до 14,37 дол.
• CoinShares Valkyrie Bitcoin Miners ETF (WGMI): закрилося на 29,14 дол. США (+4,18%).
• Semler Scientific (SMLR): закрилася на рівні 57,02 дол. США (-6,6%), піднявшись на 0,63% до 57,38 дол.

Потоки ETF

Spot BTC ETF:

• Щоденний чистий приплив: 320 мільйонів доларів
• Сукупний чистий приплив: 30,67 млрд дол
• Загальні запаси BTC ~ 1,076 мільйона.

Спот ETH ETF

• Щоденний чистий приплив: $332,9 млн
• Сукупний чистий приплив: $576,8 млн
• Загальні запаси ETH ~ 3,047 млн.

Джерело: Farside Investors

Ночні потоки

Графік дня

• Графік показує 30-денну зміну повністю розбавленої ринкової капіталізації токенів, згрупованих за категоріями.
• Сектор запасів цінності, що включає криптовалюти з привабливістю, схожою на BTC, спостерігав сплеск на 262% за чотири тижні.
• DeFi, тим часом, продемонстрував продуктивність нижче середнього.

Поки ти спав

• XRP замінює Tether як третю за величиною Криптовалюта , тоді як BTC зіткнувся зі стіною продажу на 384 мільйони доларів (CoinDesk): XRP зросла на 375% за 30 днів до 2,40 доларів США, ставши третьою за величиною Криптовалюта за ринковою капіталізацією. Тенденції TikTok, спекуляції на стейблкоїні Ripple і надії ETF підігрівають інтерес. Тим часом Bitcoin стикається з опором NEAR 100 000 доларів із стіною ордерів на продаж у 384 мільйони доларів.
• Графік ціни ефіру тепер відображає модель, яка передвіщала рекордне Rally біткойна (CoinDesk): Графік ціни Ethereum показує бичачий прорив, завершуючи восьмимісячний корекційний тренд і відновлюючи свій висхідний тренд жовтня 2023 року з 1500 доларів. Подібно до жовтневого Rally біткойна, це може призвести до каскадного зростання. Підтримкою цього є зростання мережевої активності та 332,9 мільйона доларів чистого надходження до спотових ефірних ETF у США минулої п’ятниці.
• Ethereum ETF зафіксували рекордні надходження в розмірі 333 мільйонів доларів, випереджаючи Bitcoin фонди, оскільки наздоганяюча торгівля набирає обертів (CoinDesk): Ethereum ETF у США в п’ятницю зафіксували рекордні надходження на загальну суму 332,9 мільйона доларів США, на чолі з фондами BlackRock і Fidelity. Минулого тижня ефір випередив Bitcoin у потоках ETF та зростанні ціни, досягнувши 3700 доларів. Аналітики пояснюють відродження покращенням настрою DeFi, очікуванням чіткості регулювання та потенційним досягненням дна у співвідношенні ETH/BTC через три роки.
• Поглинання Bitcoin установою створює новий список ризиків (Bloomberg): спотові Bitcoin ETF зберігають понад 1 мільйон токенів, або 5% пропозиції, що конкурує зі запасами Сатоші Накамото. Зростання інституційного попиту, потенційні державні запаси США та обмеження пропозиції палива прогнозують високу ціну до 1 мільйона доларів за BTC. Однак концентрована власність і ризики Політика можуть створити вразливість ринку, незважаючи на постійне зростання цін.
• Єна зміцнилася понад 150 за долар через очікування підвищення ставки Банку Японії (Financial Times): Єна зміцнилася понад 150 за долар після того, як сильніші дані про інфляцію в Токіо підігріли спекуляції щодо грудневого підвищення процентної ставки Банком Японії. Core ІСЦ зріс на 2,2% в річному обчисленні через підвищення вартості рису. Незважаючи на нещодавнє падіння ієни та інтервенції на 100 мільярдів доларів, швидке підвищення курсу ієни може стримати банк від підвищення ставок.
• Центробанк Росії визнає «короткостроковий» вплив на курс рубля (The Moscow Times): У п’ятницю Центральний банк Росії пояснив падіння рубля санкціями США проти Газпромбанку, висловивши при цьому впевненість у своїх власних діях, включаючи припинення купівлі іноземної валюти та збереження процентної ставки на рівні 21%. Офіційний курс у п’ятницю становив 109,57 за долар і 116,14 за євро, при цьому офіційні особи оптимістично налаштовані щодо стабілізації валюти.

В ефірі