Domínio do BTC cai enquanto Altcoins ruem: Cripto Daybook Americas

Por Omkar Godbole (todos os horários ET, a menos que indicado de outra forma)

O Bitcoin está começando a semana com uma nota desanimada, sendo negociado 2% mais baixo, a US$ 95.000, em meio ao sentimento de aversão ao risco nos Mercados tradicionais. As ações europeias estão caindo e o euro está mergulhando em relação ao dólar, pois a preocupação de que o governo francês esteja à Verge do colapso empurra seus rendimentos de BOND para níveis equivalentes aos da Grécia endividada.

O declínio do BTC segue uma tentativa fracassada de romper a barreira multimilionáriaparede de ordens de venda NEAR de US$ 100.000 no fim de semana e o Bitcoin de Michael Saylor da MicroStrategy apresentaçãopara a Microsoft.

Ainda assim, os otimistas T devem perder as esperanças ainda, porque a escassez de oferta é real, com quase 75% do Bitcoin classificado como ilíquido e menos de 14% em exchanges centralizadas, de acordo com Andre Dragosch, da Bitwise.

Há rumores sobre países adotando BTC como reserva estratégica, com uma nação do Oriente Médio potencialmente revelando algo grande na Abu Dhabi Finanças Week, que acontece de 9 a 12 de dezembro. O barulho pode ficar mais alto à medida que o evento se aproxima.

A análise técnica do Ether éparticularmente otimista, lembrando o posicionamento do BTC em meados de outubro, que sinalizava uma grande Rally antes mesmo de os EUA elegerem Donald Trump, favorável às criptomoedas, como presidente.

Os fluxos de mercado estão na mesma página. Na sexta-feira, as entradas líquidas em nove ETFs de ether listados nos EUA atingiram quase US$ 333 milhões. Isso é ainda mais do que os US$ 320 milhões dos fundos de BTC . Fale sobre a mudança na liderança do mercado. Além disso, as baleias ETH abocanharam ETH no valor de US$ 5,7 bilhões em 20 dias, de acordo com o IntoTheBlock.

Enquanto isso, o XRP subiu mais de 27% em apenas 24 horas, tornando-se a terceira maior Criptomoeda em valor de mercado e empurrando o USDT da Tether para o quarto lugar. O Rally foi acompanhado por volumes recordes na Coreia do Sul, indicando forte participação do varejo. Embora um aumento de 350% em quatro semanas possa parecer exagerado, esse não é necessariamente o caso. A relação valor de mercado/valor realizado (MVRV) do XRP, uma métrica popular modelada juntamente com a relação preço/valor contábil em ações e rastreada pela Santiment, saltou apenas para sua média vitalícia, o que significa que os preços precisam subir mais antes que possamos começar a falar sobre supervalorização.

Na frente macro, o foco desta semana é o PMI não industrial do ISM dos EUA na quarta-feira, juntamente com o relatório de folhas de pagamento e ganhos médios por hora de sexta-feira. Se o componente de emprego e o crescimento salarial excederem as expectativas, o dólar pode ter um impulso enquanto reduz as apostas de corte de taxa do Fed. Além disso, há conversas sobre mais flexibilização da China, embora o impacto de medidas anteriores tenha sido minimizado. Fique alerta!

O que assistir

• Cripto:
  • 18 de dezembro: Lucros do CleanSpark (CLSK) T4 FY 2024. EPS Est. $-0,18 vs. Prev. $-1,02.
• Macro
  • 2 de dezembro, 10:00: Instituto de Gestão de Suprimentos (ISM)lançamentosRelatório do PMI de Manufatura do ISM de novembro. Est. 47,5 vs. Anterior 46,5.
  • 2 de dezembro, 15h15: O governador do Fed, Christopher J. Waller, faz umadiscurso("Perspectivas Econômicas") na Conferência Monetária do Instituto Americano de Pesquisa Econômica (AIER), em Washington, D.C.
  • 4 de dezembro, 4h00: A Organização para a Cooperação e Desenvolvimento Econômico (OCDE) está prestes a divulgar seu último relatórioPerspectivas Econômicas. O Secretário-Geral Mathias Cormann e o Economista-Chefe Álvaro Pereira apresentam as conclusões durante umaevento disponível online.
  • 4 de dezembro, 10:00: Instituto de Gestão de Suprimentos (ISM)lançamentosseu Índice de Gerentes de Compras (PMI) de Serviços para novembro. Est. 55,5 vs. Anterior 56,0.
  • 4 de dezembro, 13h45: O presidente do Fed, Jerome H. Powell, participa de uma discussão moderada emA cúpula do New York Times DealBookna cidade de Nova York.
  • 4 de dezembro, 14h: O Fedlançamentoso Livro Bege, um resumo econômico usado antes das reuniões do FOMC.
  • 6 de dezembro, 8h30: Bureau of Labor Statistics dos EUAlançamentosRelatório de Emprego de Outubro.
    • Folhas de pagamento não agrícolas (NFP) Anterior 12K.
    • Taxa de desemprego anterior 4,1%.

Eventos de Token

• Desbloqueios de token
  • Ethena (ENA) desbloqueará 0,44% do fornecimento circulante, no valor de US$ 10,75 milhões, em 3 de dezembro.
  • Cardano (ADA) desbloqueará 0,05% do fornecimento circulante no valor de US$ 20,18 milhões em 4 de dezembro.
  • Jito (JTO) desbloqueará 102,7% do fornecimento circulante no valor de US$ 464,1 milhões em 7 de dezembro.
• Votos de governação
  • A SafeDAO abriu discussões preliminares sobre alocar $50.000 para criar um sistema modular de gerenciamento de tesouraria. A discussão foi aberta em 1º de dezembro.
  • A ARBITRUM está votando para alocar US$ 20.000 para pesquisar o comportamento do usuário e a direção subsequente do desenvolvimento. A votação encerra em 5 de dezembro.

Conferências:

• 2 de dezembro:ETHVeneza 2024(Veneza)
• 2 e 3 de dezembro:Conexão DigiAssets 2024(Genebra)
• 2 e 3 de dezembro:Conferência sobre Transformação Digital no Kuwait 2024(Kuwait)
• 2 a 6 de dezembro:Conferência de Teoria da Criptografia 2024(Milão)
• 3 e 4 de dezembro: FT’sCimeira Bancária Global(Londres)

Conversa de fichas

Por Oliver Knight

O token nativo da HyperLiquid, HYPE, chegou ao mercado na semana passada para se tornar um dos airdrops mais lucrativos do ano. Ele triplicou de preço no fim de semana após estrear com uma capitalização de mercado de US$ 1 bilhão. O token agora está sendo negociado a US$ 8,57 após atingir uma alta recorde de US$ 9,79.

Ao contrário de muitos outros tokens nativos genéricos que oferecem utilidade por meio de votos de governança, o HYPE pode ser apostado para proteger o HyperBFT, o algoritmo de consenso de prova de aposta que alimenta a exchange HyperLiquid. Ele também está sendo usado como o token primário para pagar taxas de transação na rede.

Fiel ao seu ticker, o token atraiu atenção notável entre os entusiastas de Cripto no X (a chamada comunidade Cripto Twitter), com quase todos os influenciadores conhecidos mencionando, recomendando e ocasionalmente analisando-o.

O caso otimista para HYPE está na tokenomics porque o fornecimento é distorcido em direção à comunidade em oposição aos capitalistas de risco e investidores iniciais. Como resultado, ele está sendo negociado mais como uma moeda meme com um seguimento viral sem o risco de supressão de fornecimento por qualquer um que comprou em uma rodada de financiamento a um preço mais barato.

O trader Quant Flood, que entra na conta X @PensandoUSD, escreveu que eles estavam “adicionando enormes” abaixo de $ 4 no dia do lançamento. Desde então, o terminal de negociação Insilicoanunciadoestava acumulando estrategicamente uma reserva HYPE, alocando 25% da receita semanal.

Posicionamento de Derivativos

• A base de três meses em futuros de BTC e ETH em bolsas offshore caiu em relação às máximas do fim de semana, sugerindo uma moderação no sentimento otimista.
• As taxas de financiamento perpétuo em todo o mercado estão se normalizando, o que pode abrir caminho para uma Rally de preços mais sustentada.
• No mercado de opções, calls para BTC e ETH ainda estão sendo negociadas com um prêmio em relação a puts. No entanto, calls de ETH são mais caras do que calls de BTC , indicando expectativas otimistas para ether em relação ao Bitcoin.
• A alta volatilidade implícita do IBIT e do MSTR despertou interesse em estratégias de chamadas cobertas.

Movimentos de mercado:

• O BTC caiu 2,6% das 16h00 horário do leste dos EUA na sexta-feira para US$ 94.939,66 (24 horas: -2%)
• ETH caiu 0,5% para US$ 3.579,86 (24 horas: -3%)
• CoinDesk 20 subiu 3,6% para 3.641,28 (24 horas: 6+2,13%)
• O rendimento do staking de Ether permanece inalterado em 3,07%
• A taxa de financiamento do BTC está em 0,017% (18,8% anualizado) na Binance

• DXY subiu 0,4% para 106,2
• O ouro caiu 0,6% para US$ 2.635,20/oz
• A prata subiu 1,2% para US$ 30,26/oz
• Nikkei 225 fechou +0,8% em 38.513,02
• Hang Seng fechou 0,65% em 19.550,29
• FTSE sobe 0,14% para 8.273,78
• Euro Stoxx 50 está em 0,20% a 4.813,85
• DJIA fechou na sexta-feira +0,42% a 44.910,65
• S&P 500 fechou +0,56% em 6.032,38
• Nasdaq fechou +0,83% em 19.218,17
• Índice composto S&P/TSX fechou +0,41% 25.648
• S&P 40 América Latina fechou em -1,58% a 2.328,18
• O Tesouro dos EUA a 10 anos permaneceu inalterado em 4,2%
• Os futuros do E-mini S&P 500 caíram 0,2% para 6.039,50
• Os futuros do E-mini Nasdaq-100 estão em baixa de 0,21% para 20.949
• Os futuros do índice E-mini Dow Jones Industrial Average estão em baixa de 0,12%, a 44999

Estatísticas do Bitcoin :

• Domínio do BTC : 56,78% (-0,04%)
• Proporção Ethereum para Bitcoin : 0,0379 (-0,37%)
• Hashrate (média móvel de sete dias): 744 EH/s
• Preço de hash (à vista): $ 62,14
• Taxas totais: 20,1 BTC/ US$ 1,9 milhão
• Juros em aberto de futuros da CME: 181.105 BTC
• BTC com preço em ouro: 36,2 oz
• Capitalização de mercado do BTC vs ouro: 10,32%
• Bitcoin em saldos de balcão: 421.809

Desempenho da cesta

Análise Técnica

A taxa de dominância do BTC caiu abaixo de uma linha de tendência ascendente que rastreia sua ascensão no acumulado do ano. A quebra aponta para uma preferência contínua do investidor por altcoins em vez de Bitcoin.

Ativos TradFi

• MicroStrategy (MSTR): fechou na sexta-feira a US$ 387,47 (-0,35%), queda de 2,17% para US$ 379,05 no pré-mercado.
• Coinbase Global (COIN): fechou em US$ 296,20 (-4,75%), alta de 0,22% para US$ 296,84 no pré-mercado.
• Galaxy Digital Holdings (GLXY): fechou em C$ 25,61 (+1,83%)
• MARA Holdings (MARA): fechou em US$ 27,42 (+1,86%), queda de 1,42% para US$ 27,03 no pré-mercado.
• Riot Platforms (RIOT): fechou em US$ 12,65 (+2,26%), queda de 1,03% para US$ 12,52 no pré-mercado.
• Core Scientific (CORZ): fechou em US$ 17,88 (+0,96%), queda de 1,17% para US$ 17,67 no pré-mercado.
• CleanSpark (CLSK): fechou em US$ 14,35 (+3,54%), alta de 0,14% para US$ 14,37 no pré-mercado.
• CoinShares Valkyrie Bitcoin Miners ETF (WGMI): fechou em US$ 29,14 (+4,18%).
• Semler Scientific (SMLR): fechou em US$ 57,02 (-6,6%), alta de 0,63% para US$ 57,38 no pré-mercado.

Fluxos de ETF

ETFs de BTC à vista:

• Entrada líquida diária: US$ 320 milhões
• Entradas líquidas acumuladas: $30,67 bilhões
• Total de participações em BTC ~ 1,076 milhão.

ETFs ETH à vista

• Entrada líquida diária: $ 332,9 milhões
• Entradas líquidas acumuladas: $ 576,8 milhões
• Total de participações em ETH ~ 3,047 milhões.

Fonte:Investidores Farside

Fluxos noturnos

Gráfico do dia

• O gráfico mostra a mudança de 30 dias nas capitalizações de mercado totalmente diluídas de tokens agrupados por categoria.
• O setor de reserva de valor, que inclui criptomoedas com apelo semelhante ao BTC, teve um aumento de 262% em quatro semanas, superando o setor.
• Enquanto isso, o DeFi teve um desempenho abaixo da média.

Enquanto você dormia

• XRP substitui Tether como a terceira maior Criptomoeda enquanto BTC enfrenta barreira de vendas de US$ 384 milhões (CoinDesk): O XRP subiu 375% em 30 dias para US$ 2,40, tornando-se a terceira maior Criptomoeda por capitalização de mercado. As tendências do TikTok, a especulação sobre uma stablecoin Ripple e as esperanças de ETF estão alimentando o interesse. O Bitcoin, enquanto isso, enfrenta resistência NEAR de US$ 100.000, com uma parede de ordens de venda de US$ 384 milhões.
• O gráfico de preços do Ether agora reflete um padrão que previu o Rally recorde do Bitcoin (CoinDesk): O gráfico de preços do Ethereum mostra um rompimento de alta, encerrando uma tendência corretiva de oito meses e retomando sua tendência de alta de outubro de 2023 de US$ 1.500. Semelhante ao Rally de outubro do Bitcoin, ele pode desencadear ganhos em cascata. Apoiando isso estão a crescente atividade da rede e US$ 332,9 milhões em entradas líquidas para ETFs de ether spot dos EUA na última sexta-feira.
• ETFs de Ethereum registram entradas recordes de US$ 333 milhões, superando fundos de Bitcoin à medida que o comércio de recuperação ganha força (CoinDesk): Os ETFs de Ethereum nos EUA registraram entradas recordes na sexta-feira, totalizando US$ 332,9 milhões, liderados pelos fundos BlackRock e Fidelity. Na semana passada, o ether ultrapassou o Bitcoin em fluxos de ETF e ganhos de preço, atingindo US$ 3.700. Analistas atribuem o ressurgimento à melhora do sentimento DeFi, antecipação de clareza regulatória e potencial fundo na proporção ETH-BTC após três anos.
• A aquisição do Bitcoin pelo Establishment cria uma nova lista de riscos (Bloomberg): Os ETFs de Bitcoin spot detêm mais de 1 milhão de tokens, ou 5% do fornecimento, rivalizando com o estoque de Satoshi Nakamoto. A crescente demanda institucional, os potenciais estoques do governo dos EUA e as restrições de fornecimento alimentam previsões de preços de até US$ 1 milhão por BTC. No entanto, a propriedade concentrada e os riscos Política podem criar vulnerabilidades de mercado, apesar dos aumentos de preços em andamento.
• O iene se fortalece além de 150 por dólar com as expectativas de aumento da taxa do BoJ (Financial Times): O iene se fortaleceu além de 150 por dólar depois que dados mais fortes da inflação de Tóquio alimentaram especulações sobre um aumento da taxa de juros do Banco do Japão em dezembro. O IPC Core subiu 2,2% ano a ano, impulsionado por custos mais altos do arroz. Apesar dos recentes declínios do iene e US$ 100 bilhões em intervenções, uma rápida valorização do iene pode impedir o banco de aumentar as taxas.
• Banco Central da Rússia reconhece impacto de “curto prazo” na taxa de câmbio do rublo(The Moscow Times): Na sexta-feira, o Banco Central da Rússia atribuiu a queda do rublo às sanções dos EUA ao Gazprombank, ao mesmo tempo em que expressou confiança em suas próprias ações, incluindo a interrupção de compras de moeda estrangeira e a manutenção de uma taxa de juros de 21%. A taxa oficial de sexta-feira foi de 109,57 por dólar e 116,14 por euro, com autoridades otimistas sobre a estabilização da moeda.

No Éter