Parrot Protocol

Що таке Parrot Protocol?

Parrot Protocol — це мережа децентралізованих фінансів (DeFi), побудована на Solana. Його основна мета — розблокувати ліквідність, що застрягла в активах DeFi, зокрема LP-токенах та токенах, що приносять відсотки, шляхом забезпечення запозичень, випуску стейблкойнів та торгівлі з важелем.

Основні продукти Parrot Protocol включають:

• PAI стейблкойн — децентралізований стейблкойн, забезпечений LP-токенами
• Parrot Lending Market — некерована платформа для запозичень та кредитування
• Віртуальний автоматизований маркет-мейкер (vAMM) — система торгівлі з використанням PAI як одиниці обліку

Дозволяючи використовувати LP-токени як заставу, Parrot Protocol забезпечує додаткову ліквідність та фінансову гнучкість для користувачів DeFi.

Що таке PRT?

PRT (Parrot Token) — це токен управління та утиліти Parrot Protocol. Він відіграє центральну роль в управлінні протоколом, механізмах стейкінгу та структурах заохочення.

Загальна кількість PRT становить 21 мільярд токенів, які розподілені наступним чином:

• Заохочення для протоколу — 35% (розподілено для стимулювання участі)
• Команда та ранні учасники — 20% (заблоковано та розподілено протягом трьох років)
• Початкова пропозиція DEX (IDO) — 10% (аукціон на момент запуску)
• Екосистема та партнерства — 10% (передбачено для інтеграцій та співпраці)
• Початкові інвестори — 20% (розподілено протягом трьох років)
• Резерв під контролем протоколу (PCR) — 5% (використовується для надання ліквідності)

Для чого використовується PRT?

PRT слугує як токен управління, так і утиліти, що дозволяє тримачам впливати на рішення протоколу та одночасно забезпечувати послуги, пов'язані з ліквідністю.

1. Управління - Тримачі PRT можуть брати участь в управлінні Parrot Protocol, голосуючи за:

   • Комісії за стабільність та параметри кредитування
   • Типи заставних активів для запозичення та випуску PAI

   • Оновлення системи та зміни в протоколі

     Тримачі, які блокують свої PRT, отримують gPRT (управлінський PRT), що надає право голосу та покращені стимули. Чим довше PRT заблоковано, тим більший вплив на управління.

2. Стейкінг та yPRT (Токен доходу Parrot) - Тримачі PRT можуть ставити свої токени, щоб отримати yPRT, який накопичує винагороди з часом.

   • yPRT заробляє заохочення протоколу та представляє вимогу на доходи протоколу.
   • Вестинг yPRT поступово конвертує його назад у PRT протягом семи днів, з 50% розблокуванням після 2.1 днів.

3. Ліквідність та пул обміну - PRT використовується для підтримки ліквіднісних пулів, які покращують викуп та конверсію синтетичних активів:

   • PRT Ліквідний пул — дозволяє безпосередній викуп синтетичних активів, виданих протоколом (наприклад, PAI, pSOL). Без цього користувачам доводиться торгувати синтетиками на вторинних ринках.
   • PRT Пул обміну — сприяє обміну без спреду між різними синтетичними активами. Наприклад, обмін 100 PAI на pSOL буде оброблено через пул, забезпечуючи ефективне виконання ціни.
   • PRT Пул ліквідацій — забезпечує довірчий, бездозвільний пул капіталу, який будь-який оператор-бот може використовувати для ліквідації сховищ. Комісії за ліквідацію розподіляються між учасниками пулу на про-rata основі.

4. Перерозподіл комісій протоколу - PRT відіграє центральну роль у моделі доходу Parrot Protocol, яка генерує комісії з:

   • Комісій стабільності за випуск стейблкойнів PAI
   • Штрафів за ліквідацію з Parrot Lending
   • Комісій за запозичення з кредитних ринків
   • Торгових комісій з торгівлі з важелем vAMM

   • Відсотка від доходів з продуктів доходу +EARN

     Частина цих комісій використовується для викупу PRT, перерозподіляючи вартість учасникам управління та стейкерам.

5. PRT як механізм резерву - PRT також функціонує як резервний актив у разі неплатоспроможності системи. Якщо протокол накопичує поганий борг, PRT може бути випущено для покриття нестачі, забезпечуючи платоспроможність в екстремальних ринкових умовах.

Перехід до протоколу без токенів

У липні 2023 року Parrot Protocol представив пропозицію про перехід до моделі без токенів, дозволяючи тримачам PRT обмінювати свої токени на частку в скарбниці. Запропонована ціна викупу становила $0.0045 за PRT, що значно нижче початкових оцінок, що призвело до повідомлених -89% повернень на інвестиції (ROI) для ранніх інвесторів.

Пропозиція викликала сильну опозицію в спільноті через занепокоєння щодо:

• Відсутності прозорості — Причини переходу не були повністю пояснені.
• Концентрації володіння токенами — Повідомлення свідчили, що приблизно 81% токенів PRT контролювалися командою Parrot та інсайдерами, що викликало занепокоєння щодо цілісності управління.
• Невзятих коштів — Період викупу був встановлений на вісім тижнів, з невизначеністю щодо того, що станеться з невзятиими коштами. Інвестори турбувалися, що інсайдери можуть отримати вигоду з цих залишкових активів.
• Передчасного розблокування токенів команди та VC — Це рішення ще більше консолідувало контроль над токенами серед інсайдерів, викликавши сумніви щодо справедливості в процесі голосування.

Незважаючи на протести спільноти, пропозицію було схвалено з 99.8% голосів, що призвело до ініціації програми викупу токенів наприкінці липня 2023 року. Після переходу Parrot Protocol припинив роботи з рідним токеном, ефективно видаливши PRT з обігу.

Хто створив Parrot Protocol (PRT)?

Parrot Protocol було розроблено анонімною командою, яка зосередилася на рішеннях DeFi, базованих на Solana.

Проект запустив свою основну мережу в середині 2021 року та провів IDO у вересні 2021 року, розподіливши 10% загальної кількості постачання PRT через подвійна аукційну систему.

Parrot Protocol активно інтегрується з екосистемою DeFi Solana, співпрацюючи з Serum, Saber та Mercurial для покращення ліквідності, кредитування та ефективності стейблкойнів.