Cripto Daybook Americas: DeFi Carry Trade cria raízes e Dino Coins ressurgem

Por Omkar Godbole (todos os horários ET, a menos que indicado de outra forma)

Era apenas uma questão de tempo até que o mercado de alta do Bitcoin reacendesse a excitação no setor DeFi, e adivinha? O papo está esquentando sobre um potencial “carry trade” que usa o USDe staked com rendimento do protocolo DeFi Ethena (sUSDe) para emprestar stablecoins como USDC e USDT do gigante de empréstimos Aave.

Essas stablecoins são então revertidas para USDe, gerando um retorno doce do spread suculento entre o rendimento anualizado de NEAR 30% do sUSDe e as taxas de empréstimo variáveis ​​do AAVE, atualmente inferiores a 20%. O retorno é muito melhor do que o rendimento de staking do ether de menos de 4% e o do Tesouro dos EUA de 10 anos de 4,24%.

Se o comércio se tornar popular, a janela de arbitragem poderá eventualmente fechar, com taxas de empréstimo potencialmente correspondendo ao rendimento do sUSDe, de acordo com o observador pseudônimoEncoberto. KEEP de olho ONE.

Quanto ao líder de mercado Bitcoin, a maior Criptomoeda se recuperou para quase US$ 97.000 no momento da escrita — um nível que vimos várias vezes desde meados de novembro — após testar uma demanda de queda em torno de US$ 93.500 na terça-feira. Os preços nas bolsas coreanas estão de volta em sincronia com suas contrapartes globais após o flash crash de terça-feira causado pelo anúncio da lei marcial.

Os comerciantes estão aguardando ansiosamente o discurso do presidente do Fed, Powell, mais tarde hoje, além do relatório de folha de pagamento não agrícola de sexta-feira, esperando um aumento na volatilidade do preço do Bitcoin . Com o BTC Prêmio Coinbase retornando, o caso de uma retomada do otimismo LOOKS promissor, a menos que Powell jogue água fria nas expectativas de corte de juros em dezembro.

Enquanto isso, cuidado com a agricultura de engajamento nas mídias sociais. AlgunsContas Xestão falando sobre posições curtas recordes nos futuros de éter da CME, alegando que estão suprimindo os preços do éter. Isso pode não ser verdade. A maioria dessas posições curtas pode ser parte da popular estratégia de arbitragem de dinheiro e transporte neutra em relação ao preço, que inclui posições longas no mercado à vista ou em ETFs à vista. Não é coincidência queInvestidores Farsidedados mostram que houve uma entrada líquida de US$ 714 milhões em ETFs de éter listados nos EUA nos últimos sete dias de negociação.

Olhando para o mercado mais amplo, a Aptos atingiu um marco com seu valor total bloqueado de DeFi ultrapassando US$ 1 bilhão, um crescimento impressionante de 19 vezes ano a ano. O número de transações e o custo médio para transacionar na Avalanche C-Chain estão em seu nível mais alto desde abril e agosto, assim que a atualização do Avalanche9000 se aproxima, de acordo com a fonte de dados Artemis.

O token TRX da Tron e o token GS do protocolo de opções perpétuas on-chain GammaSwap atingiram recordes, enquanto uma baleia vendeu incríveis 240 bilhões de PEPE, de acordo com dados da Lookonchain. A exchange descentralizada PancakeSwap lançou o "PancakeSwap Springboard" para criar e listar tokens, tirando a página do livro da Pumpfun. Espere mais espuma especulativa.

Em Mercados tradicionais, KEEP de olho nos sinais de aversão ao risco. O iene continua otimista e os executivos de Wall Street estão reduzindo agressivamente suas ações, levando a proporção de vendedores internos para compradores para quase 6x, de acordo com a Carta de Kobeissi. Então fique alerta por aí!

O que assistir

• Cripto:
  • 18 de dezembro: Lucros do CleanSpark (CLSK) T4 FY 2024. EPS Est. $-0,18 vs. Prev. $-1,02.
• Macro
  • 4 de dezembro, 10h00: O Institute for Supply Management (ISM) divulga o relatório de novembroRelatório de Serviços ISM sobre Negócios. Índice de Gerentes de Compras de Serviços (PMI) Est. 55,5 vs. Anterior 56,0.
  • 4 de dezembro, 13h40: O presidente do Fed, Jerome H. Powell, está participando de uma discussão moderada emA cúpula do New York Times DealBookna cidade de Nova York.
  • 4 de dezembro, 14h: O Fed divulga oLivro Bege, um resumo econômico usado antes das reuniões do FOMC.
  • 6 de dezembro, 8h30: O Bureau of Labor Statistics (BLS) dos EUA divulga o relatório de novembroRelatório de Situação de Emprego.
    • Folhas de pagamento não agrícolas (NFP) Est. 183K vs. Anterior 12K.
    • Taxa de desemprego Est. 4,1% vs. Anterior 4,1%.
    • Rendimento médio por hora MoM Est. 0,3% vs. Anterior 0,4%.
    • Rendimento médio por hora YoY anterior 4%.

Eventos de Token

• Votos e chamadas de governança
  • A plataforma de staking Ethereum RocketPool realizará uma chamada comunitária mensal às 10h
  • A proposta da Autonolas (OLAS) para lançar novos produtos de títulos na blockchain Base termina às 15h.
  • Qubic reduz taxas de transação de tokens de 1 milhão de tokens QUBIC para 100 QUBIC, o que vale frações de um centavo.
• Desbloqueia
  • Taiko desbloqueou 11% do estoque circulante, avaliado em mais de US$ 10 milhões nas taxas atuais, às 5 da manhã.
• Lançamentos de Tokens
  • A StrawberryAI lançará a mainnet em 5 de dezembro, horário não especificado.

Conferências:

• 3 e 4 de dezembro: FT’sCimeira Bancária Global(Londres)
• 4 e 5 de dezembro:Conferência da Semana do Blockchain da Índia 2024(Bangalore, Índia)
• 4 e 5 de dezembro:S3N 2024(Narva, Estônia)
• 6 de dezembro:Cúpula de Finanças Digitais Cúpula 2024(Bruxelas)
• 7 de dezembro: Bitcoin Baden 2024(Baden, Suíça)
• 9 a 12 de dezembro:Semana Finanças de Abu Dhabi 2024(Abu Dhabi, Emirados Árabes Unidos)
• 9 a 13 de dezembro:Semana do Blockchain de Luxemburgo 2024
• 12 e 13 de dezembro:Exposição Global de Blockchain(Dubai)
• 12 a 14 de dezembro:Semana do Blockchain de Taipei 2024(Taipé, Taiwan)
• 16 e 17 de dezembro:Cúpula de Política da Blockchain Association(Washington)

Conversa de fichas

Por Shaurya Malwa

As "moedas dinossauros" de 2018 estão ganhando força em um movimento revigorante que se distancia das memecoins.

Vários tokens popularizados durante o que foi sem dúvida o primeiro mercado de alta de altcoins estão acompanhando a Rally de 400% do preço do XRP nos últimos 30 dias com altas próprias sem nenhuma razão imediatamente aparente.

Stellar (XLM), Bitcoin Cash, EOS (EOS), TRON ​​(TRX) e Hedera (HBAR) ganharam pelo menos 50% na semana passada, mostram dados da CoinGecko, em um movimento que superou o Bitcoin e quase todos os "novos" tokens que estão sendo promovidos ou divulgados no Cripto Twitter.

O termo "dino coins" reflete uma mudança narrativa em que criptomoedas mais antigas não são mais vistas como ultrapassadas, mas como projetos resilientes e experientes. Essa mudança pode ser atribuída à sua sobrevivência por meio de múltiplos ciclos de mercado, o que lhes dá certa credibilidade entre ofertas mais novas e menos comprovadas.

Posicionamento de Derivativos

• A base de futuros de Bitcoin e ether anualizados de três meses em bolsas offshore permanece estável em torno de 15%. Na CME, ETH ostenta uma base ligeiramente mais alta em 17%, com BTC em 14%, oferecendo retornos atrativos para comerciantes de cash and carry.
• O posicionamento em ETH continua elevado, com futuros globais e open interest perpétuo em um recorde de 338.680. O mercado de BTC esfriou, com open interest recuando para 609.470, queda de 8% em relação ao pico de 663.710 visto no mês passado.
• No protocolo de opções descentralizado Derive, um trader arrecadou US$ 1,66 milhão em prêmios vendendo calls de Bitcoin com vencimento em março com preços de exercício na faixa de US$ 105.000 a US$ 130.000.
• Calls de BTC de curto prazo estão sendo negociados com um pequeno desconto em relação a puts, mas opções de longo prazo continuam a mostrar um viés de alta. Calls de ETH são caras em relação a puts na curva. (Fonte de dados: Amberdata, VeloData, Derive, Deribit)

Movimentos de mercado:

• O BTC subiu 0,9% das 16h00 horário do leste dos EUA na terça-feira para US$ 96.460,42 (24 horas: +0,64%)
• ETH subiu 3,46% para US$ 3.734,92 (24 horas: +3,22%)
• CoinDesk 20 subiu 2,39% para 3.954,73 (24 horas: +2,54%)
• O rendimento do staking de Ether aumentou 30 bps para 3,46%
• A taxa de financiamento do BTC está em 0,0264% (28,9% anualizado) na Binance

• DXY subiu 0,13% para 106,46
• O ouro permanece inalterado em US$ 2.646,45/oz
• A prata caiu 0,41% para US$ 30,86/oz
• Nikkei 225 fechou inalterado em 39.276,39
• Hang Seng fechou inalterado em 19.742,46
• FTSE caiu 0,43% para 8.323.87,87
• Euro Stoxx 50 sobe 0,4% para 4.897,96
• DJIA fechou em -0,17% a 44.705,53
• S&P 500 fechou inalterado em 6.049,88
• Nasdaq fechou +0,83% em 19.480,91
• O índice composto S&P/TSX fechou em +0,18% a 25.635,73
• S&P 40 América Latina fechou +0,44% em 2.327,36
• O Tesouro dos EUA a 10 anos permaneceu inalterado em 4,22%
• Os futuros do E-mini S&P 500 sobem 0,24% para 6.078,50
• Os futuros do E-mini Nasdaq-100 sobem 0,56% para 21405,00
• Os futuros do índice E-mini Dow Jones Industrial Average sobem 0,48% a 45016

Estatísticas do Bitcoin :

• Domínio do BTC : 55,17% (-0,61%)
• Proporção Ethereum para Bitcoin : 0,0383 (1,78%)
• Hashrate (média móvel de sete dias): 729 EH/s
• Preço de hash (à vista): $ 61.013
• Taxas totais: 15,5 BTC/ US$ 1,5 milhão
• Juros em aberto de futuros da CME: 185.485 BTC
• BTC com preço em ouro: 36,5 oz
• Capitalização de mercado do BTC vs ouro: 10,40%
• Bitcoin em saldos de balcão: 423.902

Desempenho da cesta

Análise Técnica

O gráfico diário do XRP mostra que, embora os preços tenham estabelecido uma nova alta na terça-feira, o histograma MACD, um indicador de momentum, não confirmou o movimento, divergindo de forma pessimista. Isso indica que o momentum de alta enfraqueceu e os preços podem cair.

Ativos TradFi

• MicroStrategy (MSTR): fechou na terça-feira a US$ 373,43 (-1,81%), alta de 3,23%, para US$ 385,50 no pré-mercado.
• Coinbase Global (COIN): fechou em US$ 309,35 (+2,3%), alta de 1,62% para US$ 314,36 no pré-mercado.
• Galaxy Digital Holdings (GLXY): fechou em C$ 26,08 (+5,03%)
• MARA Holdings (MARA): fechou em US$ 25,13 (-1,95%), alta de 2,03% para US$ 25,65 no pré-mercado.
• Riot Platforms (RIOT): fechou em US$ 12,14 (+0,33%), alta de 0,66% para US$ 12,22 no pré-mercado.
• CORE Scientific (CORZ): fechou em US$ 16,42 (+2,24%), alta de 0,53% para US$ 17,67 no pré-mercado.
• CleanSpark (CLSK): fechou em US$ 13,95 (-3,93%), inalterado no pré-mercado.
• CoinShares Valkyrie Bitcoin Miners ETF (WGMI): fechou em US$ 27,56 (-0,25%), alta de 2,58% para US$ 28,27 no pré-mercado.
• Semler Scientific (SMLR): fechou em US$ 63,63 (+4,81%), alta de 2% para US$ 64,90 no pré-mercado.

Fluxos de ETF

ETFs de BTC à vista:

• Entrada líquida diária: US$ 676 milhões
• Entradas líquidas acumuladas: US$ 31,70 bilhões
• Total de participações em BTC ~ 1,080 milhão.

ETFs ETH à vista

• Entrada líquida diária: US$ 132,6 milhões
• Entradas líquidas acumuladas: $733,6 milhões
• Total de participações em ETH ~ 3,077 milhões.

Fonte:Investidores Farside

Fluxos noturnos

Gráfico do dia

• A contagem de dezembro de carteiras on-chain únicas diárias interagindo com Aave ultrapassou 13.000, o maior número desde novembro de 2021.
• O aumento ocorre em meio ao interesse crescente em empréstimos de stablecoins.

Enquanto você dormia

• Legisladores sul-coreanos movem-se para impeachment do presidente(Financial Times): A oposição da Coreia do Sul iniciou procedimentos na quarta-feira para remover o presidente Yoon Suk Yeol depois que sua declaração de lei marcial fracassada aprofundou uma crise política. Cerca de 190 legisladores planejam debater a moção de impeachment na quinta-feira e votar até o fim de semana, o que pode suspender Yoon se dois terços do parlamento apoiarem a mudança.
  
• Em meio ao caos político, o Banco da Coreia diz que aumentará a liquidez de curto prazo e implementará medidas para estabilizar o mercado de câmbio(CNBC): O banco central da Coreia do Sul prometeu aumentar a liquidez e estabilizar o mercado de câmbio depois que os legisladores anularam a ordem de lei marcial do presidente Yoon. Após uma reunião de emergência na quarta-feira de manhã, o banco anunciou empréstimos temporários enquanto as ações coreanas oscilavam bruscamente, com o MSCI South Korea ETF atingindo brevemente uma baixa de 52 semanas.
  
• DCG confirma demissões em fundição e diz que são 16% dos funcionários dos EUA (CoinDesk): A Foundry, um pool de mineração de Bitcoin de propriedade do Digital Currency Group (DCG), demitiu 16% de sua equipe nos EUA e uma pequena equipe na Índia, corrigindo relatos anteriores de cortes maiores. O índice de preço de hash do Bitcoin continua significativamente baixo ano a ano, mas melhorou ligeiramente nos últimos meses, apoiado pelo aumento do preço da criptomoeda.
  
  
• Arquivos em Grayscale para converter Solana Trust em ETF (CoinDesk): A Grayscale entrou com um pedido para converter seu Solana Trust (GSOL) de US$ 134 milhões em um ETF, tornando-se a quinta empresa na corrida do Solana ETF depois de Bitwise, VanEck, 21Shares e Canary Capital. O pedido segue a conversão bem-sucedida da Grayscale de seus fundos de Bitcoin e Ethereum em ETFs no início deste ano.
• Sai da frente a narrativa da Coreia do XRP, o Rally de 400% do preço tem o apoio das baleias da Coinbase (CoinDesk): O XRP subiu mais de 400% em 30 dias para US$ 2,60, com investidores dos EUA impulsionando um prêmio da Coinbase de 3%–13% sobre a Binance e a Upbit, refletindo uma pressão de compra mais forte. No entanto, os volumes de negociação permanecem muito mais altos na Coreia do Sul, onde o XRP/KRW responde por 26% da atividade na Upbit.
  
  
• O que esperar enquanto o governo francês enfrenta o voto de desconfiança (The New York Times): O PRIME ministro francês Michel Barnier enfrenta um provável voto de desconfiança que derrubaria seu governo, tornando-o o mais curto da Quinta República da França. Se deposto, Barnier serviria em um papel interino enquanto o presidente Macron nomeia um novo PRIME ministro, com o orçamento rejeitado forçando medidas fiscais temporárias para KEEP o governo funcionando.

No Éter